DAX - 10.200 Punkte halten erstmal

Der DAX konnte sich im bisherigen Handel über der wichtigen Marke von 10.200 Punkten fangen. Sollte dieser Bereich hingegen fallen, dürfte der Leitindex bis 10.000 Punkte nachgeben. Aktuell spielen große Adressen stark in das Handelsgeschehen rein sowie natürlich die bevorstehende US-Präsidentenwahl. 

Auch falls es nach der Wahl zu einem Gap-down kommen sollte, dürfte eine schwache Marktentwicklung, ähnlich wie beim Brexit, wohl nur kurzfristig stattfinden. Mittelfristig sehe ich weiter steigende Kurse, gerade bei solchen schlechten Sentimentwerten wie aktuell und der Saisonalität. Das Jahresende ist meistens die Zeit für steigende Kurse.

Aktuelle DAX-Lage:

DAX im Long-Modus.

Indikatorenlage short.

DAX notiert bei 10.240 Punkten.

Gegenbewegungen dürften aktuell bei 10.500 Punkten auslaufen.

Solange 10.200 Punkte halten, bleibt die Richtung long mit einem Kursziel bei 12.000 Punkten.

Unter 10.200 Punkten rücken 10.000 Punkte ins Zielfeld.

US-Präsidentenwahl steht vor der Tür! Sondereffekt! Nachrichten im Vorfeld könnten bereits zu hoher Volatilität führen.

Vor US-Präsidentenwahl Positionen besser zurückfahren und Börsenverlauf nach der Wahl abwarten.

Historische Saisonalität (DAX):

Generell (DAX): Meistens Kursanstieg von Anfang Oktober bis Anfang Januar.

In US-Wahljahren (Dow Jones): Anstieg von Mitte Oktober bis Anfang Januar.

Sentiment

DAX (Woche 44)

Sentiment in laufender Woche mit leichter Mehrheit für die Bären. Leicht bullisch zu werten.

Big Picture:

Langfristig Kursanstieg bis 12.000 Punkte erwartet, solange der DAX 10.200 Punkte verteidigt.

USA

1. CNN Money's Fear & Greed Index (03. November 2016): Bei 14 (Vortag 17) Punkten, Modus "Extreme Fear".

(Skala von 0 - 100, bei "Extreme Greed" vorsichtig mit Longs werden, bei "Extreme Fear" vorsichtig mit Shorts werden, Kontraindikator)

2. CBOE Index Put/Call Ratio (03. November 2016): 1,17 Vortag 1,32

(Wert größer als 1 deutet auf eher negatives Sentiment hin, was bullisch zu werten ist, Kontraindikator)

3. CBOE Volatility Index (VIX) Put/Call Ratio (03. November 2016): 0,49, Vortag 0,80

(In der Regel Spanne zwischen 0,10 und 0,50. Ein hoher Wert deutet auf eine hohe Volatilität hin, ein niedriger Wert auf eine niedrige Volatilität im S&P500. Steigt der VIX-Wert an, erhöht sich die Wahrscheinlichkeit, dass der S&P500 sinkt, fällt der VIX-Wert steigt die Wahrscheinlichkeit, dass der S&P500 zulegt.)

Commitment of Traders (CoT-Daten)-Report, (Erscheint wöchtentlich, jeweils am Freitagabend)

Commercials im S&P500 bauen deutlich Long-Positionen auf. Bullisch zu werten!

Trading-Strategie

Langfristig:

1. Seitenlinie vor US-Wahl, oder Long-Positionen mit weitem Stopp möglich.

Stopp könnte auf diesem Kursniveau rund 200 Punkte höher/tiefer liegen, Gewinnziel wäre 200 Punkte höher/tiefer möglich. Stopp sollte zügig auf Einstand nachgezogen werden.

Kurzfristig (Intraday):

1. Seitenlinie vor US-Präsidentenwahl.

Kursziel rund 40 Punkte höher/tiefer. Stopp 100 Punkte höher/tiefer möglich. Stopp zügig auf Einstand ziehen.

Anmerkungen:

Stopps und Gewinnziele im Insight sind als Orientierungspunkte zu verstehen und hängen maßgeblich vom eigenen Risiko- und Geldmanagement sowie der jeweiligen Entwicklung im Tageshandel ab.

Gewinne eigenständig mitnehmen.

Haben Sie Fragen oder Anregungen? Dann schreiben Sie mir gerne unter: [e-mail]

Hinweise:

Bitte auf die Widerstands- und Unterstützungsmarken achten, die unter den Charts genannt werden. Es sind wichtige Schlüsselmarken.

Für den "Insight" gelten die Kurse des regulären Börsenhandels.

DAX (Tageschart in Punkten)

Widerstände: 10.250 / 10.280 / 10.300 / 10.320 / 10.350 / 10.380 Punkte
Unterstützungen: 10.230 / 10.200 / 10.190 / 10.170 / 10.150 Punkte

	Steigende Kurse Kennzahlen       WKN: HY31UZ   Typ: Turbo Long   akt. Kurs: 14,31 – 14,32 Euro   Basispreis: 8.836,18 Punkte   KO-Barriere: 8.836,18 Punkte   Laufzeit: Open End     Fallende Kurse Kennzahlen       WKN: HY8QH6   Typ: Turbo Short   akt. Kurs: 13,74 - 13,75 Euro   Basispreis: 11.627,01 Punkte   KO-Barriere: 11.627,01 Punkte   Laufzeit: Open End
	Order über Euwax / Börse Stuttgart

S&P-500-Index

Der S&P 500 zeigt sich unverändert schwach. Am Vortag ging der US-Index bei 2.088 Punkten aus dem Handel. Gerade mit dem zügigen Kursrutsch unter die 140-Tagelinie (dunkelbraune Linie) hat sich die Gesamtlage ziemlich eingetrübt. So einen schnellen Kursrutsch hatte ich vor der US-Präsidentenwahl nicht erwartet.

Trotzdem würde ich jetzt nicht mehr shorten, dazu sind die Sentimentindikatoren einfach zu dunkelrot. Und diese haben sich in der Vergangenheit weitgehend als gute Signalgeber für Tief- und Hochpunkte erwiesen. 

Die US-Präsidentenwahl abzuwarten und nach einem möglichen Sell-off neu einzusteigen ist sicher keine schlechte Wahl. 

Trading-Strategie:

1. Seitenlinie bis zur US-Präsidentenwahl.

S&P-500-Index (Tageschart in Punkten):

Widerstände: 2.090 / 2.100 / 2.105 / 2.115 / 2.120 / 2.130 / 2.134 Punkte
Unterstützungen: 2.070 / 2.050 / 2.030 / 2.005 / 2.000 Punkte

	Steigende Kurse Kennzahlen       WKN: DZD83S   Typ: Turbo Long   akt. Kurs: 4,62 – 4,63 Euro   Basispreis: 1.582,74 Punkte   KO-Barriere: 1.582,74 Punkte   Laufzeit: Open End     Fallende Kurse Kennzahlen       WKN: DZV87W   Typ: Turbo Short   akt. Kurs: 1,96 – 1,97 Euro   Basispreis: 2.303,42 Punkte   KO-Barriere: 2.303,42 Punkte   Laufzeit: Open End
	Quelle: Euwax / Börse Stuttgart

Interessenkonflikt

Hinweis auf bestehende Interessenkonflikte nach § 34b Abs. 1 Nr. 2 WpHG:

Wir weisen Sie darauf hin, dass die FSG Financial Services Group oder ein verbundenes Unternehmen aktuell oder in den letzten zwölf Monaten eine entgeltliche Werbungskooperation zur DZ Bank Aktiengesellschaft eingegangen ist.

Wir weisen Sie darauf hin, dass die FSG Financial Services Group oder ein verbundenes Unternehmen aktuell oder in den letzten zwölf Monaten eine entgeltliche Werbungskooperation zur UniCredit Bank AG eingegangen ist.

Der Autor erklärt, dass er bzw. sein Arbeitgeber oder eine mit ihm oder seinem Arbeitgeber verbundene Person im Besitz von Finanzinstrumenten ist, auf die sich die Analyse bezieht, bzw. in den letzten 12 Monaten an der Emission des analysierten Finanzinstruments beteiligt war. Hierdurch besteht die Möglichkeit eines Interessenskonfliktes.

Der Autor versichert weiterhin, dass Analysen unter Beachtung journalistischer Sorgfaltspflichten, insbesondere der Pflicht zur wahrheitsgemäßen Berichterstattung sowie der erforderlichen Sachkenntnis, Sorgfalt und Gewissenhaftigkeit abgefasst werden.

Haftungsausschluss

Der Herausgeber übernimmt keine Gewähr für die Aktualität, Korrektheit, Vollständigkeit oder Qualität der bereitgestellten Informationen. Haftungsansprüche gegen den Herausgeber, welche sich auf Schäden materieller oder ideeller Art beziehen, die durch die Nutzung oder Nichtnutzung der dargebotenen Informationen bzw. durch die Nutzung fehlerhafter und unvollständiger Informationen verursacht wurden, sind grundsätzlich ausgeschlossen. Alle enthaltenen Meinungen und Informationen sollen nicht als Aufforderung verstanden werden, ein Geschäft oder eine Transaktion einzugehen. Auch stellen die vorgestellten Strategien keinesfalls einen Aufruf zur Nachbildung, auch nicht stillschweigend, dar. Vor jedem Geschäft bzw. vor jeder Transaktion sollte geprüft werden, ob sie im Hinblick auf die persönlichen und wirtschaftlichen Verhältnisse geeignet ist. Wir weisen ausdrücklich noch einmal darauf hin, dass der Handel mit Optionsscheinen oder Zertifikaten mit grundsätzlichen Risiken verbunden ist und der Totalverlust des eingesetzten Kapitals nicht ausgeschlossen werden kann. Alle Angebote sind freibleibend und unverbindlich. Der Nachdruck, die Verwendung der Texte, die Veröffentlichung / Vervielfältigung ist nur mit ausdrücklicher Genehmigung der FSG Financial Services Group GbR gestattet.