checkAd
    Startseite > Nachrichten > Kommentare > Nachricht

     911  0 Kommentare Besser sein als der Markt

    Foto: Pixabay

    Besser zu sein als der Markt, ist nie einfach. Klar, du kannst ab und an Glück haben und den breiten Index in einem bestimmten Jahr übertreffen. Wenn du das allerdings regelmäßig machen willst, musst du die richtigen Unternehmen, in den richtigen Branchen zur richtigen Zeit auswählen. Trotz dieser Herausforderungen ist es für jeden Investor möglich, den Markt zu übertreffen. Hier erfährst du, was du dafür unternehmen musst.

    Zyklische Aktien oder defensive Aktien

    Der vielleicht wichtigste Teil des Investierens ist die richtige Mischung aus zyklischen Aktien und defensiven Aktien. Dies wird hauptsächlich durch die Phase des Zyklus beeinflusst, in der sich die Wirtschaft befindet. Und das ist schwer zu sagen. In Zeiten hohen Wachstums könnten sich zyklische Aktien besser entwickeln, da sich ihre Gewinne verbessern. Während Rezessionen und wirtschaftlichen Abschwüngen werden defensive Aktien beliebter und erfahren Zuwächse.

    Es ist daher möglich, von zyklischen Aktien auf defensive Aktien (und umgekehrt) umzuschwenken, um von dem relativ beständigen Nachfragewachstum der beiden Aktienarten zu profitieren. Investoren können also auf der Welle zyklischer Aktien reiten, bevor sie von der wachsenden Nachfrage nach defensiven Aktien profitieren. Obwohl man dafür eine Aussage über die zukünftige Entwicklung der Wirtschaft treffen muss, kann man sich bei Betrachtung der Bewertungen eine Meinung bilden, welche Aktienart zu einem bestimmten Zeitpunkt attraktiver ist.

    Regionales Wachstum

    In schnell wachsende Regionen zu investieren, kann dir helfen, den breiteren Index zu übertreffen. Es war beispielsweise für viele Jahre eine gute Strategie, sein Geld in aufstrebende Märkte im Minensektor anzulegen. Aber nun scheint es, dass Konsumentenaktien, die sich auf die Industrieländer konzentrieren, eine bessere Wahl sind. Europäische Aktien waren im Allgemeinen enttäuschend. Aber sie könnten sich in Zukunft aufgrund ihrer vergleichsweise niedrigen Bewertungen als gute Käufe herausstellen.

    Natürlich ist es nicht leicht, die Wachstumsraten einer Region vorherzusagen. Wenn du dich allerdings an allgemeine Trends wie Löhne, BIP-Wachstum und die Bewertung der Aktien, die in dieser Region tätig sind, hältst, dann kannst du erkennen, ob es ein guter Ort für deine Investition ist. Indem du die besten Länder und Regionen identifizierst, auf die du dein Geld konzentrierst, ist es möglich beachtlichen Rückenwind über lange Zeit zu bekommen.

    Aktienspezifische Faktoren

    In jeder Branche gibt es hochwertigere Unternehmen als andere. Ähnlich ist es bei Aktien. Manche bieten zu einem bestimmten Zeitpunkt attraktivere Bewertungen als ihre Konkurrenten. Es ist zwar nicht so schwer, die besseren Unternehmen herauszufinden und zu kaufen. Aber die Realität zeigt, dass das Kaufen von billigeren Aktien ein Teil des Wertinvestierens ist und ein beständiges Mittel sein kann, den Markt zu übertreffen.

    Das heißt, es gibt bei solchen Aktien eine größere Sicherheitsmarge, da die niedriger bewertete Aktie Herausforderungen und Schwierigkeiten bereits eingepreist hat. Wenn ihre Leistung nun besser wird, könnte dies zu einer steigenden Bewertung führen, dank der die Investoren den Markt übertreffen. Es ist aber auch offensichtlich, dass billigere Aktien riskanter sein können und volatiler als ihre besseren Mitstreiter. Wenn du dich allerdings auf die Bewertungen, die ansprechendsten Regionen und die richtige Mischung aus zyklischen und defensiven Aktien konzentrierst, kannst du den Markt dauerhaft übertreffen.

    54 Investmenttipps von den besten Investoren der Welt

    Zugegeben, wir sind etwas voreingenommen, wenn wir behaupten, dass die Investoren und Analysten unserer Motley Fool Niederlassungen auf der ganzen Welt zu den Besten gehören. Aber zumindest haben wir es mit ihrer Hilfe geschafft, den Markt konsistent zu schlagen. Jetzt haben wir unsere besten Leute weltweit nach ihren Tipps gefragt, wie jeder ein besserer Investor werden kann. In unserem neuesten, kostenlosen Sonderbericht erfährst du ihre Antworten. Klick hier, um deinen einfachen Zugang zu diesem Bericht zu erhalten.

    Lesen Sie auch

    Mehr Lesen

    Dieser Artikel wurde von Peter Stephens auf Englisch verfasst und am 19.01.2016 auf Fool.co veröffentlicht. Er wurde übersetzt, damit unsere deutschen Leser an der Diskussion teilnehmen können.

    Dieser Artikel wurde ursprünglich auf fool.de veröffentlicht.




    Aktienwelt360
    0 Follower
    Autor folgen
    Mehr anzeigen
    Aktienwelt360 ist eine Plattform für unternehmensorientierte, langfristige Investoren. Wir haben es uns zur Aufgabe gemacht, dass jeder Herr über seine eigenen Finanzen werden und einfach besser investieren kann. Dieser Mission begegnen wir mit Wort, Witz und vor allem: Spaß bei diesem ernsten Thema.
    Mehr anzeigen
    RSS-Feed abonnieren

    Weitere Artikel des Autors

    AKTIENWELT360 – RISIKOHINWEIS FÜR KOSTENLOSE EMPFEHLUNGEN Risikohinweise für Aktienwelt360 Hinweis: Die Empfehlungen, die auf der kostenlosen Seite www.aktienwelt360.de veröffentlicht werden, sind Ergebnisse sowohl der angestellten Analysten von Aktienwelt360 als auch freiberuflicher Analysten. Die Empfehlungen stellen Meinungen der Analysten zu diesem Zeitpunkt und keine personalisierte Anlageberatung dar. Wenn Du eine persönliche Finanzberatung wünschst, dann wende Dich bitte an einen Anlageberater. Auf diesen Seiten findest Du Risikohinweise und die Veröffentlichungen gemäß § 85WpHG und Marktmissbrauchsverordnung (EU) Nr. 596/2014 („MAR“) für alle Wertpapieranalysen und Empfehlungen von Aktienwelt360 bezüglich aller Unternehmen, die gegenwärtig hierunter fallen. Diese Seiten wurden zuletzt am 5. Januar 2023 aktualisiert. Risikohinweis Die Anlageempfehlungen von Aktienwelt360 enthalten ausgewählte Informationen und erheben nicht den Anspruch auf Vollständigkeit. Die Analysen stützen sich auf allgemein zugängliche Informationen und Daten (die „Informationen”), die als zuverlässig gelten. Aktienwelt360 hat die Information jedoch nicht auf ihre Richtigkeit oder Vollständigkeit geprüft und behauptet nicht die Richtigkeit und Vollständigkeit der Informationen. Insbesondere, aber nicht beschränkt auf in diesen Analysen enthaltene Aussagen, Planungen oder sonstige Einzelheiten bezüglich der untersuchten Unternehmen, deren verbundener Unternehmen, Strategien, konjunkturelle, Markt- und/oder Wettbewerbslage, gesetzlicher Rahmenbedingungen. Obwohl die Analysen mit aller Sorgfalt zusammengestellt werden, können Fehler oder Unvollständigkeiten nicht ausgeschlossen werden. Aktienwelt360, die Anteilseigner und Angestellte behaupten auch nicht die Richtigkeit oder Vollständigkeit der Aussagen, Einschätzungen, Empfehlungen oder Schlüsse, die aus in den Analysen enthaltenen Informationen abgeleitet werden. Die Anlageempfehlungen stellen weder ein Angebot noch eine Aufforderung zur Abgabe eines Angebots zum Kauf oder Verkauf eines Wertpapiers dar. Es ist möglich, dass Gesellschafter, Geschäftsleitung oder Angestellte von Aktienwelt360 oder Freiberufler, die auf aktienwelt360.de schreiben, in verantwortlicher Stellung, z. B. als Mitglied des Aufsichtsrats, in den in Analysen genannten Gesellschaften tätig sind oder eine Investitionsposition darin haben. Die in Anlageempfehlungen enthaltenen Meinungen können ohne Ankündigung geändert werden. Alle Rechte vorbehalten. Erklärung gemäß § 85 WpHG iVm der MAR sowie der Delegierten Verordnung (EU) Nr. 2016/958 („DelVO“) Die Empfehlungen, die auf der kostenlosen Seite www.aktienwelt360.de veröffentlicht werden, sind das Ergebnis sowohl angestellter als auch freiberuflicher Analysten von Aktienwelt360. Die Empfehlungen sind keine „offiziellen“ Empfehlungen der kostenpflichtigen Produkte der Aktienwelt360 GmbH, sondern stellen die Meinungen der Analysten zum betreffenden Zeitpunkt dar. Im Artikel benutzte Bewertungsmethodologie Die Bewertung, die der Anlageempfehlung für das jeweils analysierte Unternehmen zugrunde liegt, stützt sich auf allgemein anerkannte und weit verbreitete Methoden der fundamentalen Analyse, wie z. B. Discounted-Cash-Flow (DCF)-Modell, Terminal-Multiple-Bewertung, Peer-Gruppen-Vergleich, „Sum of the parts“-Modell oder ähnliche, häufige und weit verbreitete fundamentale Bewertungsmethoden. Das Ergebnis dieser fundamentalen Bewertung wird als Basis der Empfehlung benutzt, obwohl es auch abhängig von der Einschätzung des Analysten bezüglich möglicher Industrieveränderungen, Alternativen möglicher zukünftigen Entwicklungen, Ergebnissen der Unternehmensstrategie, Wettbewerbsdruck usw. angepasst wird. Die letztendliche Meinung des Analysten sollte nicht ausschließlich im Modell betrachtet werden, sondern eher als das wahrscheinlichste Ergebnis vieler möglicher zukünftiger Auswirkungen. Unabhängig von der verwendeten Bewertungsmethode besteht das Risiko, dass das Investitionsergebnis nicht erreicht wird, z. B. aufgrund unvorhergesehener Veränderungen der Nachfrage nach den Produkten des Unternehmens, Änderungen des Managements, der Technologie, der konjunkturellen Entwicklung, der Zinsentwicklung, der operativen und/oder Materialkosten, des Wettbewerbsdrucks, des Aufsichtsrechts, des Wechselkurses, der Besteuerung, usw. Bei Anlagen in ausländischen Märkten und Instrumenten gibt es weitere Risiken, etwa aufgrund von Wechselkursänderungen oder Änderungen der politischen und sozialen Bedingungen. Diese Ausarbeitung reflektiert die Meinung des jeweiligen Verfassers zum Zeitpunkt ihrer Erstellung. Eine Änderung der Bewertung zugrundeliegenden fundamentalen Faktoren kann nachträglich dazu führen, dass die Bewertung nicht mehr zutreffend ist. Ob und in welchem zeitlichen Abstand eine Aktualisierung dieser Ausarbeitung erfolgt, ist vorab nicht festgelegt worden. Es wurden zusätzliche interne und organisatorische Vorkehrungen zur Prävention oder Behandlung von Interessenkonflikten getroffen. Die Ergebnisse der Analysen sowie die Meinungen der Analysten werden den analysierten Unternehmen vor der Veröffentlichung nicht offengelegt. Alle Preise von Finanzinstrumenten, die in der jeweiligen Anlageempfehlung angegeben werden, sind Schlusskurse des dem jeweiligen ausgewiesenen Veröffentlichungsdatums vorangegangen Börsenhandelstages, soweit nicht ausdrücklich ein anderer Zeitpunkt genannt wird. Anlageempfehlung: Erwartete Entwicklung der Gesamtperformance des Finanzinstruments bis zum angegebenen Kursziel, nach Meinung des dieses Finanzinstrument betreuenden Analysten. Marktschlagende: Es wird erwartet, dass die Gesamtperformance der Aktie in den nächsten drei bis fünf Jahren stärker als der jeweilige Vergleichsindex steigen wird. Profitabel: Es wird erwartet, dass die Gesamtperformance der Aktie in den nächsten drei bis fünf Jahren weniger als der jeweilige Vergleichsindex steigen wird, aber mehr als null. Negativ: Es wird erwartet, dass die Gesamtperformance der Aktie in den nächsten drei bis fünf Jahren fallen wird. Handelsregeln und Offenlegungen von Analysten und Dritten in Verbindung mit der Aktienwelt360 GmbH Wenn ein Analyst (Mitarbeiter sowie Freiberufler) von Aktienwelt360 über eine Aktie schreibt, von der er oder sie selbst eine Position besitzt oder davon anderweitig profitiert, dann wird dieser Umstand am Ende eines Artikels oder Berichts erwähnt. Wir haben Aktienempfehlung in unseren kostenpflichtigen Newslettern und wir legen auch diese Empfehlungen offen, wenn wir darüber auf unserer kostenlos zugänglichen Website schreiben (aktienwelt360.de). Um unseren zahlenden Mitgliedern gegenüber fair zu bleiben, legen wir diese Empfehlungen mindestens 30 Tage ab der ersten Veröffentlichung der Empfehlung nicht in unserem kostenlosen Content offen. Nach dieser Frist von 30 Tagen werden wir auch diese Empfehlungen offenlegen. Zusätzlich zu den oben erwähnten Anforderungen unterliegen wir zusätzlichen Handelsbeschränkungen und Richtlinien. Diese Beschränkungen verlangen, dass die Angestellten von Aktienwelt360: - jede Aktie, die sie besitzen, mindestens zehn volle Handelstage besitzen müssen. (Daytrading ist nicht zugelassen – als ob wir das überhaupt wollten!) - nicht im Zeitraum von zwei vollen Handelstagen vor und nachdem sie eine Aktie gekauft oder verkauft haben, über diese Aktie schreiben dürfen. - unsere Compliance-Abteilung informieren müssen, wenn sie eine Aktie kaufen oder verkaufen, egal ob sie darüber geschrieben haben oder nicht. Wir arbeiten auch mit freiberuflichen Autoren, die: - jede Aktie, die sie besitzen und über die sie bei Aktienwelt360 schreiben, mindestens zehn volle Handelstage halten müssen. - nicht im Zeitraum von zwei vollen Handelstagen vor und nachdem sie eine Aktie gekauft oder verkauft haben, über diese Aktie schreiben dürfen.
    Verfasst von Aktienwelt360
    Besser sein als der Markt Besser zu sein als der Markt, ist nie einfach. Klar, du kannst ab und an Glück haben und den breiten Index in einem bestimmten Jahr übertreffen. Wenn du das allerdings regelmäßig machen willst, musst du die richtigen Unternehmen, in den …