Telekomunikasi Indonesia sichere 100% in den nächsten 12 Monate?? (A0DJZZ) - 500 Beiträge pro Seite

[Geist15]

Hallo liebe Wallsteet-online User,

was sagt Ihr zu dieser Perle aus Indonesien (WKN A0DJZZ)

Hier mal iein Bericht über diese Aktie:

Noch gehört Indonesien im Gegensatz zu den
meisten südostasiatischen Schwellenländern
zu Jenen, die sich noch in einem frühen Stadium
des Aufholprozesses befinden. Daher sollte
man sich als Anleger in Indonesien auf die klassischen
Gewinner dieses Entwicklungsstadiums
konzentrieren.
Goldman Sachs zählt Indonesien aufgrund seiner
schieren Größe schon zu den potentiellen G10
von morgen. Bis zum Jahr 2050 werde die
viertgrößte Nation der Welt (240 Mio. Einwohner)
Italien und Kanada auch nach Wirtschaftskraft
überholen. Da die Mobilfunkpenetration mit 14%
nicht viel höher liegt als in Indien bietet sich vor
allem eine Wette auf diese Wachstumsbranche an.
Eine Wette auf den Mobilfunkmarkt
Alleine im Jahr 2005 erhöhte sich die Zahl von
indonesischen Handynutzern um mehr als 50%.
Wie auch in anderen Schwellenländern mit
ehemals sehr schwacher Kommunikationsinfrastruktur führte die Mobilfunktechnologie in
Indonesien zu einem kompletten Wandel des
Sektors. Auf einen Schlag konnten mehrere
Entwicklungen übersprungen werden ohne
kostenaufwendige Festnetzleitungen zu legen.
Dieser Technologiesprung wurde zum Ursprung
eines breiten Booms im Telekommunikationssektor.
Es wundert also kaum, dass bei P.T. Telekomunikasi, der größten Telekom des Landes, schon
heute fast 3-mal so viele Handykunden wie
Festnetzkunden registriert sind.

Hohes Wachstum trotz Konsumflaute


Trotz explodierender Inflation und hoher Zinsniveaus
ist das Wachstum des indonesischen
Mobilfunkmarktes ungebrochen. Ende März registrierte
P.T. Telekomunikasi Indonesia ein Jahreswachstum
von 50.8 % auf 27 Mio. Handykunden.
In den nächsten Tagen wird das Unternehmen
seinen Halbjahresbericht veröffentlichen. Glaubt
man den vorläufigen Zahlen so explodierte der
Nettogewinn im Jahresvergleich um 53% auf 5,82
Bio. IDR (288.71 IDR je Aktie). Aufgrund fallender
Umsatzzahlen pro Kunden lag das Umsatzwachstum
jedoch „nur“ bei 25% (auf 24 Bio. IDR).
Auf Jahressicht ist mit einem Gewinn je Aktie von
630-670 Rupien zu rechnen. Auf Basis des
aktuellen Kurses errechnet sich somit ein günstiges
KGV06e von 11-12 bzw. ein PEG von unter 0,3.
Internet neuer Wachstumsmotor
Spätestens im kommenden Jahr wird auch ein
drittes viel versprechendes Geschäftsfeld den
Bereich Festnetzanschlüsse im Konzern überholen.Im ersten Quartal explodierte der Umsatz im
Bereich Internet und Datentransfer um 51,5% auf
731 Mrd. Rupien und machte schon 18% des
Gesamtumsatzes aus. (Zum Vergleich: Festnetzumsatz:
23%) Doch nutzen bisher erst 570.000
Festnetzkunden die analoge Einwahlmöglichkeit
ins Internet und nicht einmal 40.000 Kunden die
Breitbanddienste des Unternehmens. Damit steht
die Entwicklung des Internets in dem
bevölkerungsreichsten muslimischen Land noch in
den Startlöchern. Vor allem die Nutzung der noch
sehr jungen Breitbanddienstleistungen sollte in der
Zukunft geradezu explodieren. Ein Ende hoher
Wachstumszahlen ist also nicht in Sichtweite.

Indonesien ist einer der wachstumsstärksten Mobilfunkmärkte
weltweit. Auch die Internetsparte von
P.T. Telekomunikasi Indonesia verzeichnet
derzeit ein jährliches Wachstum von mehr als 50%.
Da diese Wachstumsaussichten mit einem günstigen
KGV06e von 11-12 bisher kaum berücksichtigt
werden ist die Aktie ein klarer Kauf.
Vergleichbare indische Mobilfunkanbieter wie
Barthi Televentures werden in Deutschland nicht
gehandelt und wechseln in Bombay für das
Doppelte bis Dreifache den Besitzer.

Gruß Geist15

[Geist15]

WKN Branche Kurs Marktkapitalisierung
A0DJZZ Mobilfunk 0,66 EUR 12,7 Mrd. EUR

EPS04 EPS05 EPS 06e KGV 07e
0,028 EUR 0,034 EUR 0,056 EUR 9

erw. Div. Ums.05 Ums.05e KUV 06e
4,0 % 2,9 Mrd. EUR 4,3 Mrd. EUR 2,5

[krokodil2595]

Klingt interessant. MK schon 13.7 Mrd. Euro, KGV 06 bei 13,6. Ob da allerdings sichere 100% drin sind?

[M-DOX]

Und was hat das ganze mit "Running Fox" zu tun?!

Vertipper beim öffnen des Threads?

[Geist15]

Antwort auf Beitrag Nr.: 23.314.347 von M-DOX am 04.08.06 11:04:46

Das ganze hat mit Running nix zu tun.
Kommt vielleicht daher,weil ich vorher im Running Thread drin war.

Gruß Geist