Boetzelen Real Estate AG - Meinungen - 500 Beiträge pro Seite

[Eurofreund]

Meinungen ??

Boetzelen Real Estate AG

• Zeichnungsfrist vom 4. bis voraussichtlich 13. Juni 2007
• Erstnotiz für den 14. Juni 2007 geplant
• Reine Kapitalerhöhung – nur Greenshoe aus Altaktionärsbesitz
• Emissionserlös von bis zu 150 Mio. Euro soll dem Ausbau des Immobilienportfolios dienen

Düsseldorf – 1. Juni 2007. Bei der Boetzelen Real Estate AG (ISIN DE000A0NK291), einem führenden deutschen Investor im Bereich von Einzelhandelsimmobilien, wurde die Preisspanne von der Gesellschaft und den begleitenden Konsortialbanken auf 5,50 bis 7,50 Euro pro Aktie festgelegt. Die Aktien werden vom 4. bis voraussichtlich 13. Juni 2007 im Rahmen eines öffentlichen Angebots in Deutschland und einer internationalen Privatplatzierung bei institutionellen Anlegern angeboten. Die Erstnotiz im Amtlichen Markt, Prime Standard, der Frankfurter Wertpapierbörse ist für den 14. Juni 2007 geplant.

Angeboten werden bis zu 25 Mio. Aktien, die ausschließlich aus einer Kapitalerhöhung stammen. Nach vollständiger Platzierung würde sich die Aktienzahl der Gesellschaft damit auf insgesamt bis zu 40 Mio. Stück belaufen. Lediglich die Mehrzuteilungsoption, Greenshoe, im Umfang von bis zu 15 Prozent der Kapitalerhöhung wird von den Altaktionären beigesteuert. Zudem haben sich die Altaktionäre einer Veräußerungssperre, Lock-up, von 12 Monaten unterworfen. Die Gesellschaft verpflichtet sich, für einen Zeitraum von 6 Monaten keine Aktien am Markt anzubieten.

Nach erfolgreicher Platzierung der Kapitalerhöhung und vollständiger Ausübung des Greenshoes beläuft sich der Streubesitz auf mindestens 66 Prozent. Das Konsortium führt die UBS Investment Bank an, Co-Lead Manager sind UniCredit Markets & Investment Banking (Bayerische Hypo- und Vereinsbank AG) sowie die WestLB. Zeichnungsaufträge können über die jeweilige Haus- oder Depotbank abgegeben werden.

Der Emissionserlös soll zum Ausbau des bestehenden Immobilienbestandes verwendet werden. Zum 31. März 2007 hat die Boetzelen Real Estate AG bereits mehr als 200 Mio. Euro in Einzelhandelsimmobilien investiert. Allein im 1. Quartal 2007 wurden Objekte für ca. 100 Mio. Euro erworben, die den strengen Qualitätskriterien der Gesellschaft entsprechen und die über lang laufende Verträge an namhafte Unternehmen aus der Einzelhandelsbranche vermietet sind. Dabei ist die Boetzelen Real Estate AG besonders auf den Erwerb, die Vermietung und das Bestandsmanagement von Discount-, Super- und Fachmärkten fokussiert. Nach Einschätzung von Experten verspricht diese Immobilienklasse für die kommenden Jahre eine hohe Wachstumsdynamik.

Der Wertpapierprospekt zum Börsengang wurde am 1. Juni 2007 von der Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht gebilligt. Er steht auf der Internetseite der Boetzelen Real Estate AG (www.boetzelen.de) zum Download bereit und ist zudem sowohl bei der Gesellschaft als auch den Konsortialbanken als gedruckte Version verfügbar.


Über die Boetzelen Real Estate AG:

Die Boetzelen Real Estate AG ist ein führender nationaler Investor im Bereich deutscher Einzelhandelsimmobilien. Das Portfolio der Gesellschaft zeichnet sich durch attraktive Standorte und lang laufende Mietverträge mit erstklassigen Mietern aus. Den Investitionsschwerpunkt bilden Discount-, Super- und Fachmärkte. Damit ist die Boetzelen Real Estate AG bei deutschen Einzelhandelsimmobilien gerade in den wachstumsstarken Immobilienklassen vertreten. Der regionale Fokus liegt auf den westdeutschen Bundesländern. Das 1875 gegründete Unternehmen greift dabei auf langjährige Erfahrung in der Immobilienwirtschaft zurück.

Kontakt:

edicto GmbH - Zeißelstraße 19 - 60318 Frankfurt
Axel Mühlhaus / Dr. Sönke Knop - Tel.: [phone] - E-Mail: [e-mail]

Boetzelen Real Estate AG - Kaiserswerther Str. 109 - 40476 Düsseldorf
Thomas Henke - Tel.: [phone] - E-Mail: [e-mail]

DISCLAIMER

Diese Veröffentlichung stellt weder ein Angebot zum Verkauf noch eine Aufforderung zum Kauf von Wertpapieren dar. Das Angebot erfolgt ausschließlich durch und auf Basis eines zu veröffentlichenden Wertpapierprospektes. Der Wertpapierprospekt wird voraussichtlich am 1. Juni 2007 veröffentlicht werden und bei der Gesellschaft (Fax: [phone]), der UBS Limited, c/o UBS Deutschland AG (Fax: [phone]) oder auf der Internetseite der Boetzelen Real Estate AG (www.boetzelen.de) kostenfrei erhältlich sein.

Dieses Dokument ist kein Angebot zum Kauf von Wertpapieren in den Vereinigten Staaten von Amerika. Wertpapiere dürfen in den Vereinigten Staaten von Amerika nur mit vorheriger Registrierung unter den Vorschriften des U.S. Securities Act von 1933 in derzeit gültiger Fassung oder ohne vorherige Registrierung nur aufgrund einer Ausnahmeregelung verkauft oder zum Kauf angeboten werden. Ein öffentliches Aktienangebot würde mittels eines Prospekts durchgeführt, der bei der Boetzelen Real Estate AG oder einem abgebenden Aktionär erhältlich wäre und der detaillierte Informationen über das Unternehmen und das Management sowie die Jahresabschlüsse enthalten würde.

Die in diesem Dokument enthaltenen Informationen sind nicht zur Weitergabe in die Vereinigten Staaten von Amerika bzw. innerhalb der Vereinigten Staaten von Amerika bestimmt.

[1erhart]

Meiner Meinung ein sehr gutes Investment.
Habe bereits vor einem Jahr ein Interview mit dem Chef von Boetzelen auf Blomberg TV gesehen. Seitdem warte ich auf
die Emission. Habe bereits gezeichnet. Aber wahrscheinlich werde ich teurer an der Börse kaufen müssen. Werde kein Stück bekommen.

Auf alle Fälle ist es wert sich dies mal anzusehen und ich bin davon überzeugt. Sehr gutes Geschäftsmodell etc.

[cyberkai99]

Antwort auf Beitrag Nr.: 29.645.105 von 1erhart am 05.06.07 13:22:29

Ich teile die positive Einschaetzung.
Boetzelen macht einen sehr interessanten Eindruck.

Siehe auch http://www.yeald.de/Yeald/a/69091/ipo_der_boetzelen_ag__attr…

.

[cobraa]

HAllo Eurofreund

LAut VErkaufsprospekt wäre die Boetzelen pleite gewesen, hätte ein Gesellschafter nicht auf ca. 5Mio Forderungen verzichtet!

NAch Börseneinführung wird diese Verpflichtung wieder auferleben müssen (wg. BEsserungsschein) D.h. 2007 wird der Gewinn von Unternehmen belastet.

Gruss

[bio2000]

wo kann ich die zeichnen? hört sich wirklich vielversprechend an (zumindest mittel- bis langfristig) ...

[1erhart]

Antwort auf Beitrag Nr.: 29.657.900 von cobraa am 05.06.07 23:30:29

Wo hast du das gelesen. Gibts den Verkaufsprospekt auch im Internet. Welche HP

[Eurofreund]

Antwort auf Beitrag Nr.: 29.661.899 von bio2000 am 06.06.07 10:50:13

ING-DiBa AG

[herbrichter]

Ich finde die Aktie sehr interessant. Boetzelen investiert in gewerbliche Immobilien(interessant als Reit), der Trend zu grossen Discountermärkten ist ungebrochen(Viele Parkplätze), und es werden fast nur Aktien aus Kaptalerhöhung angeboten.

[1erhart]

Antwort auf Beitrag Nr.: 29.683.138 von herbrichter am 07.06.07 13:06:40

Ganz deiner Meinung.
Habe vor über einem Jahr ein Interview auf blomberg TV mit dem Chef der Firma zufällig gesehen und seitdem warte ich auf die Emission von der damals schon gesprochen wurde. Wollte mir schon eine der Anleihen von Boetzelen ins Depot legen, dass ich bei der Emission auch Kohle zur Verfügung habe, aber das kriegen wir auch so hin.

www.boetzelen.de

[1erhart]

Musste erst nachschauen: Dusan R. Rajcic

den hatte ich gemeint.

[MM10]

Antwort auf Beitrag Nr.: 29.683.138 von herbrichter am 07.06.07 13:06:40

Zeichnung bereits erfolgt.

Haltedauer Altaktionäre mind. 12 Monate.

Nur der Greenshoe kommt von den Altaktionären.

Ansonsten interessante Story und auch namhafte Kunden (die langfristig gebunden sind).

[jason83]

Das bloomberg interview mit Dusan R. Rajcic kann man sich auf der homepage Boetzelen.de anschauen.

[jason83]

24.05.07 Boetzelen Real Estate peilt S-Dax an



Qelle: Cash-online

[MM10]

Antwort auf Beitrag Nr.: 29.685.909 von jason83 am 07.06.07 16:09:55

http://www.cash-online.de/cash-online/news/index.php?aktion=…

[cobraa]

Antwort auf Beitrag Nr.: 29.665.720 von 1erhart am 06.06.07 14:14:34

Hi,

aus Internet/Boetzelen S.20 u. 21

Die Gesellschaft ist bei einer Überschreitung bestimmter Eigenkapitalkennziffern zu Zahlungen an die
Boetzelen AG & Co. KG verpflichtet.

Am 29. Dezember 2006 schlossen die Gesellschaft und die Boetzelen AG & Co. KG einen Vertrag über einen Forderungsverzicht mit Besserungsschein. Gegenstand dieses Vertrages war eine Forderung der Boetzelen AG & Co. KG gegen die Gesellschaft aus dem Verkauf einer Datenbank in Ho¨ he von TEUR 4.600. Zur Vermeidung einer
Überschuldung der Gesellschaft verzichtete die Boetzelen AG & Co. KG auf die vorgenannte Forderung, jedoch
auflösend bedingt durch die Besserung der Eigenkapitalsituation der Gesellschaft (Besserungsschein). Die Kaufpreisforderung
lebt danach in Ho¨ he von jährlich je TEUR 1.150 wieder auf, wenn die Gesellschaft in zwei
aufeinander folgenden Quartalsabschlüssen in einem der Geschaäftsjahre nach dem Geschäftsjahr 2007 ein
bilanzielles Eigenkapital ausweist, welches das jeweilige Grundkapital um mehr als EUR 100 Mio. übersteigt. Es
kann nicht ausgeschlossen werden, dass die Regelungen des Besserungsscheins zu einem Wiederaufleben der
Kaufpreisforderung und damit zu einer entsprechenden Rückstellung in Höhe von bis zu TEUR 4.600 bereits im
Geschäftsjahr 2007 führt.

Nach KE gibt es in 2007 4,6€ Misse

gruss

cobraa

[KimJennifer]

Zeichnen mit Limit 6,50?

[herbrichter]

Antwort auf Beitrag Nr.: 29.832.047 von KimJennifer am 11.06.07 22:33:15

Ich hab ohne Limit gezeichnet, da ich die Bewertung ok finde.

[MM10]

Antwort auf Beitrag Nr.: 29.832.047 von KimJennifer am 11.06.07 22:33:15

Mein Limit ist 6,75 Euro.
Ausgabe zu 6,50 Euro wäre wünschenswert (meine Meinung).

[herbrichter]

Der Aktionär schreibt heute, die Aktie sei völlig überteuert, da sie weit über NAV notiere und spricht von einem KGV von 22. Das kann ich nicht nachvollziehen, zumal das Konzept hier völlig anders als bei Privatimmobilien ist. Ich lass die Zeichnung drinne. Heute war USA schlecht. Vielleicht wirds ja billiger als 7 Euro.

[1erhart]

Antwort auf Beitrag Nr.: 29.853.662 von herbrichter am 13.06.07 01:02:23

Für den Aktionär ist diese Aktie zu teuer.
Aber die Empfehlungen des Aktionärs sind meistens noch viel teurer.
Und wer hat den schon alles beim oder für den Aktionär gearbeitet.
MF oder BF und wie sie alle heissen. Ihr wisst schon wen ich so meine. Kenne alle von der Zeit des neuen Marktes her.

Wie herbrichter schreibt. Das geht hier um langfristig vermietete Anlagen für die grossen Discounter wie ALDI UND LIDL usw.

Gesicherte Mieteinnahmen, keine Prozesse mit Privatmietern, Mietnomaden usw.

Sicheres Geschäftsmodell

Ich bleibe bei meiner unlimitierten Zeichnung, obwohl mir natürlich ein Ausgabekurs in der Mitte der Preisspanne also wie geschrieben 6,50 auch lieber wäre.

Grüsse 1e

[sabbelkiste]

ich frage mich, wieso man diese aktie kaufen soll,
wenn alle anleihen quasi seit ausgabe unter ihrem
ausgabekurs notieren.

leute - laßt da lieber mal die finger von dem 5-mann-unternehmen
weg.

gruß

[Genussschein]

Hallo ,

der vorbörsliche Kurs bricht ja heute stark ein .
Bei Tradegate gingen noch ein paar Hundert zu 8 EURO weg , bei L&S derzeit 5 zu 6 EURO , gerade auf 5,25 zu 6 EURO .

Zur Bewertung :

GoingPublicResearch nennte folgende Zahlen :

2006
2007e
2008e
2009e

EpS
0,11
0,09
0,84
0,87

KGV**
66,7
88,2
8,9
8,6

KGV am oberen Ende der Preisspanne ,wenn ich mich nicht irre .

Also KGV bei Kurs von 6 EURO liegt demnach bei 7,1 fuer 2008 , teuer ?

Die Zukunft wird es zeigen aber teuer ist was anderen , Gerrisheimer Gals ist teuer .

[niki69]

Antwort auf Beitrag Nr.: 29.877.251 von Genussschein am 13.06.07 17:42:51

Wie kann das sein, dass der Graumarktkurs so gravierend einbricht?
Angebot und Nachfrage hin oder her. Aber ein Einbrechen um so 30-40 Prozent innerhalb eines Tages ist doch nicht normal - oder?

[niki69]

Antwort auf Beitrag Nr.: 29.879.178 von niki69 am 13.06.07 19:16:31

Preise der Neuemissionen im Handel per Erscheinen

Graumarktkurs bei Schnigge: 4,50 - 5,50 Stand 13.06.07, 15:11 Uhr

[MM10]

Börsengang verschoben.

[MM10]

Antwort auf Beitrag Nr.: 29.881.111 von MM10 am 13.06.07 21:07:12

http://www.faz.net/d/invest/meldung.aspx?id=48675819

[herbrichter]

Schade, und dafür hab ich soviel Kohle locker gemacht. Vielleicht werd ich meine GWB jetzt nochmal aufstocken.