Gebrauchte Garantiezertifikate - 500 Beiträge pro Seite

[Hugobald]

Hier soll ein neuer Thread entstehen, der es WUsern leichter macht, auf gebrauchte Garantiezertifikate aufmerksam gemacht zu werden.
Garantiezertifikate, die schon eine längere Zeit am Markt gehandelt werden, sind vor allem dann interessant, wenn sie unter dem garantierten Auszahlungsbetrag notieren. Es ist nur recht schwierig, diese aufzuspüren, da die Banken diese nicht bewerben, und ich bis heute keine brauchbare Suchmaske im Netz entdeckt habe (die beste gibt es, soweit ich das sehen kann bei www.zertifikateboerse.de) Hier ist der entsprechende Link:

http://www.zertifikateboerse.de/DE/showpage.asp?pageid=53&in…

[Hugobald]

Antwort auf Beitrag Nr.: 35.838.104 von Hugobald am 05.11.08 12:26:31

Über die Suchmaske der zertifikateboerse habe ich folgendes Zertifikat entdeckt:

Garantie-Zertifikat auf DJ EURO STOXX 50 Index (Price Index). Emittent ist Goldman Sachs (WKN: GS7CE0). Hier ist der Factsheet:

http://www.goldman-sachs.de/isin/detail/DE000GS7CE09/

Am 11. August 2009 wird das Zertifikat zu 100 EUR fällig. Der aktuelle Briefkurs liegt bei 93,61 EUR. Also ist eine Rendite von 6,83 % in 9 Monaten und wenigen Tagen verbrieft.

Mehr als 100 EUR zu kriegen halte ich für unwahrscheinlich, denn dann müsste der EURO Stoxx 50 höher als 3675,06 EUR notieren.

Hugobald

[Magicbroker]

Kleienr Hinweis: Hier "könnte" aber ein Bonitäts bzw. Emittentenrisiko schlummern... GS ist zur Zeit meiner Meinung nach lange nicht so solide wie unsere deutschen Banken aufgestellt.

Reine Spekulation, keine Empfehlung!

[straßenköter]

knapp 5,3% jährliche Rendite für das folgende Garantiezertifikat von der HVB Laufzeit bis 05/2012

http://www.zertifikateboerse.de/DE/showpage.asp?pageid=55&pk…

[T.Hecht]

Antwort auf Beitrag Nr.: 35.839.826 von straßenköter am 05.11.08 14:30:56

Ich habe mir das Zertifikat mal angeschaut. War natürlich nur aufgelegt um die dummen Investoren abzuzocken. Was ich nicht verstehe ist, warum das Zertifikat nicht zum 2.6.08 fällig gestellt worden ist, weil sich doch der DAX besser als der EuroStoxx selected Div 30 Price entwickelt hat. Hast du dafür eine Erklärung oder ist die Beschreibung auf der Zertifikatebörse nicht korrekt?

[straßenköter]

deine frage zeigt mir schon einmal, dass du prinzipiell zertifikate verstehst.
die erklärung ist ganz einfach: die beschreibung ist falsch. zertifkatebörse hat die beiden indizes vertauscht.

guck mal hier:
http://www.zertifikate.hypovereinsbank.de/portal?view=/produ… unter downloads zu finden

das zertifikat war eine richtige abzocke. am besten ist die grafik für den backtest! weltklasse.

[Hugobald]

Antwort auf Beitrag Nr.: 35.841.584 von straßenköter am 05.11.08 16:33:30

Hallo straßenköter,
wer gebrauchte Garantiezertifikate kaufen will, der will natürlich bisher schlecht gelaufene Zertifikate kaufen. Und von diesen Alpha-Garantie-Zertifikaten mit Express-Funktion, wie das vorgestellte, gibt es derzeit viele Verlustbringer im Markt. Der Alpha-Basiswert (DJ Euro Stoxx Select Dividend 30 : DAX) des HV2CDG Zertifikates ist momentan knapp über 25% im Minus. (Der DJ Euro Stoxx Select Dividend 30 verlor seit Auflegung des Zertifikats 58,37 %, der Dax 32,85 %). Eine vorzeitige Rückzahlung zu mehr als 100 EUR bis 2012 ist unwahrscheinlich, aber nicht gänzlich ausgeschlossen. Läuft der DJ Euro Stoxx Select Dividend 30 zum Beispiel bis zum Beobachtungstermin am 26.05.2011 sagen wir 26% oder mehr besser als der DAX dann werden 132 EUR ausgezahlt. Das sind fast 60 % Rendite zu jetzt. Das ist doch was. Und das ohne Risiko (außer das leidliche Emittentenrisiko).

Wenn ich die Zeit finde, werde ich mal nach ähnlichen Alpha-Garantie-Zertifikaten Ausschau halten, bei der eine vorzeitige Rückzahlung noch etwas wahrscheinlicher ist als bei dem HVB-Zertifikat. Die Suche danach ist aber immer recht zeitaufwändig und mühsam.

Also, ich freue mich über mehr gebrauchte Verlierer-Garantiezertifikate in diesem Thread.

[straßenköter]

Auf eine vorzeitige Rückzahlung brauchst Du bei dem Zertifikat nicht mehr spekulieren. Ein Aufholen ist quasi unmöglich. Dadurch, dass hier ein Performanceindex gegen einen Kursindex läuft, muss mehr als 25% aufgeholt werden. Dieses Zertifkat kann als lang laufendes Festgeld betrachtet werden, sofern Du mit der Bonität von der HVB zurecht kommst. Ich glaube kaum, dass Du in naher Zukunft mit Festgeld oder Tagesgeld annähernd mehr als 3,5% bekommen wirst.