Kinross Gold (KGC)
eröffnet am 28.05.13 17:27:15 von
neuester Beitrag 29.11.23 15:47:34 von
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Auch ex 3 Cent Dividende bin ich guter Dinge, dass wir auch heute wieder im Plus enden.
Wir nähern uns in riesen Schritten den 6$ bei rekordverdächtigen Umsätzen. Gutes Zeichen!
Kurze eigene Einschätzung:
Q2 ist zu 2/3 gelaufen und lässt ein weiteres Spitzenquartal erwarten. Per Q3 sind 0,29 Cent/Aktie verdient und in Q4 sollten weitere 0,11 Cent angesichts der stetig steigenden Produktion (585.000 Unzen in Q3!) kein Hexenwerk sein. Die Hohe Produktion in Q3 bestätigt das Jahresziel von 2,4 Mio Unzen für 2024 als realistisch und das 2023er Ziel von 2,1 Mio Unzen dürfte klar übertroffen werden.
Mit einem aktuellen KGV von ca. 14,7 auf Basis eines erwarteten 2023er Gewinns von 0,40 Cent ist die Aktie m.E. noch deutlich unterbewertet. Wenn ich mal ein immer noch niedriges KGV von 18 zu Grunde lege, würde das einem Kurs von 7,20$ entsprechen. Dabei sind die Chancen durch das für 2024 angekündigte Produktionswachstum noch nicht berücksichtigt. Somit besteht für mich aktuell noch ein Nachholpotential von rd. 30% beim Kurs.
Was eine mögliche Übernahme anbetrifft, kann sich m.E. ein potentieller Übernehmer nicht mehr all zu lange Zeit lassen, wenn es ihn den gibt. Den Aktionären muss eine Übernahme schließlich mit einer stattlichen Prämie schmackhaft gemacht werden, und da macht es keinen Sinn, weiter abzuwarten wie das Unternehmen weiter Quartal für Quartal besser Zahlen meldet und der Kurs ständig weiter steigt. Soll heißen, es wäre mit Sicherheit attraktiver, bei 6$ den Aktionären 8$ zu bieten, als bei 7$. Heißt für mich: Wenn der Kurs erst mal 6,50$ überschritten hat, ohne dass es ein Übernahmeangebot gab, wird es vermutlich auch keines mehr geben. Die Aktie hat aber auch ohne Übernahmeangebot Potential für Kurse über 8$, sofern der Goldpreis mitspielt.
Nur meine Gedanken, keine Handlungsempfehlung. Wie sind eure Meinungen zur Aktie? Viele scheinen hier ja leider nicht mehr investiert zu sein.
Kurze eigene Einschätzung:
Q2 ist zu 2/3 gelaufen und lässt ein weiteres Spitzenquartal erwarten. Per Q3 sind 0,29 Cent/Aktie verdient und in Q4 sollten weitere 0,11 Cent angesichts der stetig steigenden Produktion (585.000 Unzen in Q3!) kein Hexenwerk sein. Die Hohe Produktion in Q3 bestätigt das Jahresziel von 2,4 Mio Unzen für 2024 als realistisch und das 2023er Ziel von 2,1 Mio Unzen dürfte klar übertroffen werden.
Mit einem aktuellen KGV von ca. 14,7 auf Basis eines erwarteten 2023er Gewinns von 0,40 Cent ist die Aktie m.E. noch deutlich unterbewertet. Wenn ich mal ein immer noch niedriges KGV von 18 zu Grunde lege, würde das einem Kurs von 7,20$ entsprechen. Dabei sind die Chancen durch das für 2024 angekündigte Produktionswachstum noch nicht berücksichtigt. Somit besteht für mich aktuell noch ein Nachholpotential von rd. 30% beim Kurs.
Was eine mögliche Übernahme anbetrifft, kann sich m.E. ein potentieller Übernehmer nicht mehr all zu lange Zeit lassen, wenn es ihn den gibt. Den Aktionären muss eine Übernahme schließlich mit einer stattlichen Prämie schmackhaft gemacht werden, und da macht es keinen Sinn, weiter abzuwarten wie das Unternehmen weiter Quartal für Quartal besser Zahlen meldet und der Kurs ständig weiter steigt. Soll heißen, es wäre mit Sicherheit attraktiver, bei 6$ den Aktionären 8$ zu bieten, als bei 7$. Heißt für mich: Wenn der Kurs erst mal 6,50$ überschritten hat, ohne dass es ein Übernahmeangebot gab, wird es vermutlich auch keines mehr geben. Die Aktie hat aber auch ohne Übernahmeangebot Potential für Kurse über 8$, sofern der Goldpreis mitspielt.
Nur meine Gedanken, keine Handlungsempfehlung. Wie sind eure Meinungen zur Aktie? Viele scheinen hier ja leider nicht mehr investiert zu sein.
Schlusskurs auf Tageshoch und Jahreshoch trotz leicht schwächerem Goldpreis. Wenn wir nach dem morgigen Feiertag in den USA die die 5,60 $ überwinden, rechne mit raschen Anschlusskäufen bis 6 $,
https://www.marketbeat.com/stocks/NYSE/KGC/institutional-own…
Sprott stockt schon mal kräftig auf. Für manche gilt der ja als Guru im Minensektor.
Sprott stockt schon mal kräftig auf. Für manche gilt der ja als Guru im Minensektor.
Auch bei vielen Juniors sind die niedrigen KGV Werte meist nur eine 'Forward guidance' und die aktuellen Werte sind deutlich höher.
Ausnahmen sind primär Miner mit Assets in politisch unsicheren Regionen. Ist ja auch logisch, dass diese Asset Werte dann niedrig bewertet sind, weil keiner weiß, was die nächste Militär Junta so vor hat.
Bei hohen Asset Bewertungen kann das KGV eigentlich kaum unter 10 liegen.
Kinross ist hier schon eine Ausnahme - es könnte ggf. an den hohen bevorstehenden Kosten liegen, wenn die neuen Minen erschlossen werden, oder gibt es andere Gründe?
Ausnahmen sind primär Miner mit Assets in politisch unsicheren Regionen. Ist ja auch logisch, dass diese Asset Werte dann niedrig bewertet sind, weil keiner weiß, was die nächste Militär Junta so vor hat.
Bei hohen Asset Bewertungen kann das KGV eigentlich kaum unter 10 liegen.
Kinross ist hier schon eine Ausnahme - es könnte ggf. an den hohen bevorstehenden Kosten liegen, wenn die neuen Minen erschlossen werden, oder gibt es andere Gründe?
Antwort auf Beitrag Nr.: 74.778.386 von freddy1989 am 09.11.23 23:17:44Ja, das kann sein bei einem kleinen Miner, der mal ein gutes Jahr hat. Aber einen Producer, der kontinuierlich über 2 Mio. Unzen im Jahr produziert, wirst du nicht mit so niedrigen KGV´s finden. Mir fällt schon kein anderer dieser Größenordnung ein, der ein ähnlich niedriges KGV von 14 hat. Wenn wer welche kennt, dann bitte gerne mitteilen.
Antwort auf Beitrag Nr.: 74.778.362 von cashtoeter am 09.11.23 23:12:48ja es gibt aber auch Minenaktien mit KGV von 5 oder so also die viel niedriger Bewertet sind das wollte ich damit sagen kleine Miner
Antwort auf Beitrag Nr.: 74.778.329 von freddy1989 am 09.11.23 23:05:21Doch, ist es. Barrick, Agnico, Newmont & Co. notieren bei einem KGV von 20 und darüber.
Antwort auf Beitrag Nr.: 74.756.399 von cashtoeter am 06.11.23 19:43:15Zahlen sehen gut aus
Aber KGV von 14 finde ich nicht sehr niedrig oder?
Aber KGV von 14 finde ich nicht sehr niedrig oder?
Ich finde die Zahlen sehr gut. 585.000 produzierte Unzen sind hervorragend. Auch die Strategie, die Dividende nicht anzuheben obwohl das Ergebnis das hergeben würde und stattdessen kontinuierlich die Schulden abzubauen, finde ich gut. Die aktuellen Schulden resultieren hauptsächlich aus dem Great Bear Projekt, dass hinsichtlich der Bohrergebnisse erfreuliche Ergebnisse liefert.
Leider ist im Vorfeld der Zahlen der Goldpreis etwas abgetaucht. Trotz des stattlichen Kursplus heute sind wir jetzt immer noch unterhalb der 5,55$, die im Moment eine Hürde darstellen, die nicht so einfach zu überwinden zu sein scheint.
Mit den Wachstumsaussichten und dem niedrigen KGV ist Kinross für mich ein Top Pick im Minensektor. Übernahmephantasie inklusive.
Leider ist im Vorfeld der Zahlen der Goldpreis etwas abgetaucht. Trotz des stattlichen Kursplus heute sind wir jetzt immer noch unterhalb der 5,55$, die im Moment eine Hürde darstellen, die nicht so einfach zu überwinden zu sein scheint.
Mit den Wachstumsaussichten und dem niedrigen KGV ist Kinross für mich ein Top Pick im Minensektor. Übernahmephantasie inklusive.
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