crowdstrike - cybersecurity - 500 Beiträge pro Seite

[haowenshan]

sind gerade an die Börse gegangen, aktuell absurde Bewertung

[Hufeisenmagnet]

was ist daran absurd ?

[haowenshan]

aehm

market cap 24 Mrd $
$250 million in revenue, net loss of $140 million

[haowenshan]

Antwort auf Beitrag Nr.: 60.817.375 von haowenshan am 16.06.19 11:48:22

hoppla, hab mich da vertippt. m.cap ist bei ca 12 Mrd $. trotzdem absurd...

[linkshaender]

Antwort auf Beitrag Nr.: 60.817.375 von haowenshan am 16.06.19 11:48:22

Mich würde da eher interessieren, was das Besondere / der Moat von CRWD ist ggü. einer Vielzahl anderer Firmen in diesem Bereich.
Was führt zu dem beeindruckenden Umsatzwachstum > 100%? Warum ist das in den kommenden Jahren durchhaltbar?
Erst dann kann ich über die Bewertung urteilen. Auch im Vergleich zu anderen, die deutlich günstiger daherkommen, aber nicht diese Wachstum aufweisen.

[haowenshan]

Antwort auf Beitrag Nr.: 60.817.718 von linkshaender am 16.06.19 13:37:17

klar, natürlich.
in der tiefe bin ich nicht damit vertraut, hab kurz in ein paar foren geschaut, zB

https://community.spiceworks.com/topic/2206175-carbon-black-… (aktuell, vom april)

mir erschließt sich das nicht; man findet da auch anwender mit kommentaren, crwodstrike sei runner up und carbon black die nummer eins...

wie auch immer, wenn sie heuer und nächstes jahr den umsatz verdoppeln, so hätten sie dann zur aktuellen bewertung immer noch ein price-to-sales verhältnis von über 10...
(zum Vergleich: carbon black hat vgl.baren, etwas niedrigeren Umsatz, wächst zwar nicht so stark (nur 30%) und ist um 9/10 günstiger...)

[linkshaender]

Antwort auf Beitrag Nr.: 60.818.657 von haowenshan am 16.06.19 19:02:11

Ich hab' mal bei Seeking Alpha nach Meinungen gesucht und finde im Wesentlichen mein Bauchgefühl bestätigt: Beeindruckendes Wachtum; aber haltbar? Reichlich (bestehende und aufkommende) Konkurrenz.

https://seekingalpha.com/article/4270117-crowdstrike-secure-…

Zitat: I like the growth and leverage on the bottom line, yet a >30 times sales multiple is far too steep to consider.

The leader in this space is of course Palo Alto Networks (PANW). This company has an enterprise valuation of about $17 billion, is posting sales at a run rate of about $3 billion a year, for a sales multiple at less than 6 times.

https://seekingalpha.com/article/4270198-crowdstrike-ipo-buy…

Zitat:If clients appreciate the lack of vulnerability scanners, other software companies will soon offer a similar system. As a result, the valuation of CRWD may soon look like that of Carbon Black, Inc., Symantec Corporation, or McAfee, Inc.

https://seekingalpha.com/article/4270264-fiverr-crowdstrike-…

Zitat:How is one twin different from another? Trick question, they aren't
Fiverr (NYSE:FVRR) shot up 90% yesterday, and of course, CrowdStrike (NASDAQ:CRWD) raised $612 million in one of the biggest IPO offerings ever for a cybersecurity company. CRWD shot up 90% as well. We have existing public doppelganger companies, Upwork (NASDAQ:UPWK) went public in October, soared as well, and now fell back to its IPO price. CRWD arguably has more sibs, like Zscaler (NASDAQ:ZS), Proofpoint (NASDAQ:PFPT), Fortinet (NASDAQ:FTNT), CyberArk (NASDAQ:CYBR), and the list goes on.

Sicherlich mit Risiken verbunden und kein No-Brainer vom Geschäftsmodell her.

[edewulf]

Zumindest ist die gesamte Branche vielversprechend. Die CyberArk macht mir schon lange Freude und da bei CRWD auch jährlich neu lizenziert werden muss sind da konstante Einnahmen zu erwarten. Mal sehen wie sich das die Tage entwickeln wird.

[haowenshan]

Antwort auf Beitrag Nr.: 60.821.615 von edewulf am 17.06.19 10:21:52

cyberark hab ich auch und ich hab bisher keinen grund unzufrieden zu sein..

[stw [KommA]]

CrowdStrike versus Zscaler

In den vergangenen Wochen haben mich gleich mehrere Beobachter des High-Tech Stock Picking wikifolios kontaktiert und nach meiner Meinung zum rasant wachsenden Cloud-Security-Anbieter CrowdStrike gefragt. Tatsächlich passt die CrowdStrike Aktie prinzipiell gut in mein "Beuteschema". Hier die Begründung, warum ich bisher dennoch (noch) nicht in CrowdStrike investiert habe und stattdessen Zscaler favorisiere: https://www.high-tech-investing.de/single-post/2019/12/22/Cr…

[haowenshan]

Antwort auf Beitrag Nr.: 60.818.657 von haowenshan am 16.06.19 19:02:11

Zitat von haowenshan: klar, natürlich.
in der tiefe bin ich nicht damit vertraut, hab kurz in ein paar foren geschaut, zB

https://community.spiceworks.com/topic/2206175-carbon-black-… (aktuell, vom april)

mir erschließt sich das nicht; man findet da auch anwender mit kommentaren, crwodstrike sei runner up und carbon black die nummer eins...

wie auch immer, wenn sie heuer und nächstes jahr den umsatz verdoppeln, so hätten sie dann zur aktuellen bewertung immer noch ein price-to-sales verhältnis von über 10...
(zum Vergleich: carbon black hat vgl.baren, etwas niedrigeren Umsatz, wächst zwar nicht so stark (nur 30%) und ist um 9/10 günstiger...)

wollte da ergänzen, carbon black wurde in der zwischenzeit von vmware um 2,1 mrd $ von vmware gekauft...