Gerüchte um Hedge Fond Schieflage - 500 Beiträge pro Seite

[aldibroker]

In der US Wirtschaftspresse wird berichtet, daß Gerüchte über Zwangliquidierung eines Hedge Fonds mit Anlageschwerpunkt im Technologiesektor gekommen im Markt kursierten. Die im Tagesverlauf heute anfallenden extremen Kursverluste seien dadurch zustande gekommen, daß ein Hedge Fond Positionen auf den Markt geworfen habe. Die Gerüchte wurden bisher nicht bestätigt.

© Godmode-Trader.de

Na dan weiter so, nach dem Gipfelsturz der Long-Lemminge kommt das Tal der Tränen für die Short-Lemminge. Sicher können wir noch ein paar Tage oder wochen durchhalten, aber die Erfahrungen der Shorties werden nicht minder verlustreich, wie die aus der letzten Blase.

Good Trade Aldi

[Nietnagel]

Wenn Hedge-Fonds zu 90% short sind was ich heute gehört habe,wie können die dann momentan schiefliegen?

[Didii]

noch nicht aber bald

[joey30]

Die Mehrheit der Anleger irrt, das gilt auch fur Hedges.
Wenn jetzt 90% drin sind wirds für die gefährlich.
S´kann ganz schnell drehen. und dann ???
Muss aber nicht.

[Stahlbaer]

Ja was ist denn dann?

[RoccaNettuno]

Es wird drehen..und das bald..so sicher wie das Amen in der Kirche!

[joey30]

Nichts dann, verlieren halt eben, fertig.
Allerdings wenn du zu 90 % short bist dann tuts halt mehr weh als nur mit 10%
Amen

[Stahlbaer]

@ Joey30

Ich wollte wissen was das für den Gesamtmarkt bedeuten soll?

Wenns nämlich weiter runtergeht, kann das für einen Hedgefonds nur gut sein, oder ?

[germanasti]

Hej, ein hedge-Fonds ist kein hauptsächlicher Shorter, sondern ein allround-Talent!

In der Meldung stand doch glasklar, dass die riesigen Kursverluste dadurch zustandekamen, weil ein Hedgefonds Stücke auf den Markt geworfen hatte!
Wäre es ein shortgegangener gewesen, wären die Kurse explodiert, ob der Eindeckungen. Es war aber andersrum meine Herren.

[Lemmingfreund]

Germa, richtig erkannt. Hier eine Kurzmeldung von Briefing.com dazu:

14:12 ET Hedge Fund Rumors : Trading floor rumors that the selling pressure in the past hour was due to selling by a large, tech-heavy mutual fund and a tech/telecom hedge fund liquidation; no confirmation of either.

[Vision11]

angesichts der aktuellen wirtschaftslage, den trüben aussichten und der noch
schlechteren charttechnischen verfassung
kann ich mir nicht vorstellen, daß ein
versierter hedge-fond longgegangen ist, und gar aktien auf pump gekauft haben soll....
bei einem markt, der mehr verliert und nur hin und wieder erholungstendenzen
- ähnlich einer eintagesfliege kennt.....
ich vermute eher, daß dieser hedge-fond durch die zwei heftigen kurzfristigen ausreißer
auf dem falschen fuß erwischt wurde,
und satt nachkaufen mußte....

vision11

[Vision11]

wenn ein hedge-fond pleite geht.....seh ich das übrigens
als erstes kleines positives signal. wenn noch mehrere
folgen,
bedeutet dies daß bald mit short-positionen die bäume
auch nicht mehr in den himmel wachsen....

vision11

[Lemmingfreund]

@Vision11

Warum begreift du es nicht endlich ???

Der Markt ging im fraglichen Zeitpunkt RUNTER, kapierst du RUNTER. In der Meldung steht auch "SELLING" und nicht "short-covering".

Kopfschüttel

L.

[Vision11]

bevor du keine fakten kennst, solltest du vielleicht mit
deinen beleidigungen etwas mehr haushalten....
ich habe lediglich eine mutmaßung aufgestellt.

ich sehe keinen hinweis darauf, daß der hedge-fond nicht
zum richtigen zeitpunkt die falsche anlagestrategie gewählt
hat....

[Vision11]

wenn ein Unternehmen sinkende Gewinne hat, muß das nicht gleich bedeuten, daß es weniger verkauft....die ursachen
können preisdruck , zulieferprobleme, verluste in anderen sparten......etc.,etc. sein.
oder weißt du exakt, warum der fond verkaufen mußte...??
hier geht es vorerst nur um gerüchte!!!

vision11

[Martin Krüger]

Es gibt grds. unterschiedliche Formen von Hedge Fonds.

Ein allrounder wäre möglich über ein pooling verschiedener Hedge Fonds (z.B. Zertifikat). Mal so mal so, wäre mir neu.

Hedge Fonds gibt es für short-seller, Branchen (z.B. Bayer long-BASF short),Fusionen (s. HP und Compaq !!),Indizes, Zinsen, Währungen oder ähnliches. Ein Hedge-Fonds (jedenfalls die Masse), dient nicht zum Zocken (sonst würden ja ständig welche Pleite gehen), sondern zum hedgen (absichern) von Positionen, oder ausnutzen von Kursdifferenzen. Soll heissen, ein Hedge Fonds kann per saldo nicht long sein, sonst wäre es kein Hedge Fonds. Deshalb sind Hedge Fonds ja auch so beliebt, weil sie statistisch einen höheren Ertrag bei geringerem Risiko erwirtschaften (bis auf short-selling, Stand Jnui 2000).

Wenn die Börse also auf eine solche Nachricht reagiert (s.Asienkrise), dann geht der Zug zunächst gen Süden, da Kreditrisiken entstehen könnten oder Kettenreaktionen am Kassamarkt befürchtet werden.

Martin

[Tandil]

Hedges zur Absicherung? Das war früher so. Die Sache ist inzwischen ausgeufert. Und alle haben sich inzwischen auf das lukrative Shorten von Aktien spezialisiert. Viele stecken bis zur Halskrause in Shortpositionen. Die großen Fonds investieren eventuell noch in Währungen, Schweinbäuche, Gold etc. Die kleineren sind nur noch in leer verkauften Aktien.

Bald kommt das nächste Blutbad. Wird zwar nicht so spektakulär sein, eher unbemerkt von der Öffentlichkeit, aber dennoch für die letzten Einsteiger in den Fonds vernichtend.

[Lemmingfreund]

@Vision11

ich habe mich folgendes von dir bezogen:

>ich vermute eher, daß dieser hedge-fond durch die zwei >heftigen kurzfristigen ausreißer
>auf dem falschen fuß erwischt wurde,
>und satt nachkaufen mußte....

>wenn ein hedge-fond pleite geht.....seh ich das übrigens
>als erstes kleines positives signal. wenn noch mehrere
>folgen,
>bedeutet dies daß bald mit short-positionen die bäume
>auch nicht mehr in den himmel wachsen

Du bist offensichtlich der Meinung gewesen, daß der Fonds short war. Wenn der Markt runter geht und es Spekulationen um den Ausverkauf eines Fonds (Mutual oder Hedge sei nun einmal dahingestellt) gibt, wie kommt man dann auf die Idee das der Fonds eine schlechtlaufende Shortposition hatte.
Natürlich hatte der Fonds eine schlechtlaufende Long-Position und keine Short-Position, daher der Verkaufsdruck im Markt.

Und was meinst du mit dem folgenden (3 oder 2-fache Negation ???? - Da blicke ich nicht durch):

>ich sehe keinen hinweis darauf, daß der hedge-fond nicht
>zum richtigen zeitpunkt die falsche anlagestrategie >gewählt hat....

Hat der Fond nun deiner Meinung nach die falsche Analgestrategie hehabt oder nicht ? Und welche ?

Meiner Vermutung nach war er long (eben die falsche Anlagestrategie zur Zeit), und hat seine Positionen liquidiert

>wenn ein Unternehmen sinkende Gewinne hat, muß das nicht >gleich bedeuten, daß es weniger verkauft....die ursachen
>können preisdruck , zulieferprobleme, verluste in anderen >sparten......etc.,etc. sein.
>oder weißt du exakt, warum der fond verkaufen mußte...??
>hier geht es vorerst nur um gerüchte!!!

Ich habe nie von Unternehmensgewinnen gesprochen. Ich weiß auch nicht warum genau verkauft wurde. Natürlich geht es nur um Gerüchte. Ich habe mich nur über die offensichtliche Fehlinterpretation von dir aufgeregt, der Fonds wäre in einer Shortposition, obwohl diese Interpretation im Gegensatz zu allen Informationen stand.

L.