Deutsche Small Caps - Basisinvestments eines Langfristdepots (Seite 3581)

[trustone]

Antwort auf Beitrag Nr.: 56.328.788 von Investmentbanker_ am 30.11.17 18:41:56

irgendwie machst du es uns nicht leicht hier................

SQS wird ein KGV von rund 10 für 2017 ausweisen, (das ist Sau günstig!!)

und in 2018 will man sowohl Umsatz als auch Gewinn weiter steigern, zieht der Kurs nicht an wird das KGV in 2018 also auf unter 10 fallen,

mal kurz zum Vergleich, eine SAP ist aktuell mit KGV von 20 bewertet,
eine Rib Software übernahm vor kurzem einen Software Firma mit KGV 22,

ja klar ist es Ansichtssache ob das günstig ist,
aber am Deutschen Aktienmarkt ist die SQS aktuell extrem günstig,

[Investmentbanker_]

Antwort auf Beitrag Nr.: 56.328.641 von trustone am 30.11.17 18:33:27

Zitat von wiener9: wie gesagt,
man will im H2/2017 gegenüber H1/2017 sowohl bei Umsatz als auch Gewinn zulegen,

und in 2018 will man dann erneut gegenüber 2017 bei beiden Kennzahlen klar wachsen,

mehr brauche ich aktuell eigentlich nicht an Infos,
der Rest ist einfaches rechnen und da kommt man dann einfach auf eine sehr sehr günstige Bewertung,

Günstig ist wohl Ansichtssache.

Ich will auch viel. Die sollen erstmal liefern. Let’s see!

[trustone]

Antwort auf Beitrag Nr.: 56.328.527 von Investmentbanker_ am 30.11.17 18:23:52

wie gesagt,
man will im H2/2017 gegenüber H1/2017 sowohl bei Umsatz als auch Gewinn zulegen,

und in 2018 will man dann erneut gegenüber 2017 bei beiden Kennzahlen klar wachsen,

mehr brauche ich aktuell eigentlich nicht an Infos,
der Rest ist einfaches rechnen und da kommt man dann einfach auf eine sehr sehr günstige Bewertung,

[Investmentbanker_]

Antwort auf Beitrag Nr.: 56.325.809 von trustone am 30.11.17 15:52:22

Zitat von wiener9: also die IR Abteilung von SQS Software hat mir erst heute bestätigt dass man für 2018 mit einem Umsatzwachstum und einem deutlichen Gewinnwachstum rechnet;

nenne mir du doch bitte ein anderes IT/Software Unternehmen das in einem spezial Bereich Weltmarktführer ist und das derart günstig oder sogar günstiger als die SQS bewertet wird,

ich freue mich auf eine Antwort,

SQS hat ein 2017er KGV von rund 10 dass auch nach den heutigen Aussagen der IR Abteilung in 2018 unter 10 sinken dürfte,

ich kenne in Deuschland schlichtweg kein anders Softwarehaus mit einer weltweiten Präsenz und einer soliden Bilanz dass mit KGV 10 oder darunter bewertet wird,

die KGVs liegen da definitiv eher zwischen 15-20,

Hi Wiener,

mag sein das SQS relativ gesehen auf Basis von P/E unterbewertet ist. Ich kenne die Peers nicht so gut, deswegen war meine Frage an dich im vorherigen Post, welche direkten comps das denn sind die 60-80% höhere P/Es haben? Wenn ich mir allerdings die Historie anschaue und annehme, dass die Comps ähnlich performed haben, dann sind wohl die Comps für mich per heute überbewertet. Bis H1-17 sieht man einfach kein signifikantes Wachstum und bzgl. Skalierung habe ich auch Fragezeichen im Kopf. Man muss an ein starkes und nachhaltiges EPS Wachstum glauben (auch getrieben durch topline), um einen höheren EV zu rechtfertigen. Schau dir doch mal das H1-17 adj. EPS vs. H1-16 an. Die EPS sind nicht so stark gewachsen, weil die operative performance so bombastisch war, sondern wohl aufgrund von tax und minority's; heißt die Zahl ist nicht like for vergleichbar. Wenn du felsenfest von der Story überzeugt bist und meinst EPS wächst stark bis 2019 und darüber hinaus, dann ist das sicher ein buy für dich.

Es ist kein schlechtes Unternehmen, hat eine solide FK Struktur, und die Market Driver hören sich plausibel an. Für mich allerdings erstmal kein Grund zu sagen, dass die Aktie der neue Stern am Aktienhimmel ist und ich hier 50-100% erwarte. Eher Watchlist und schauen was kommt und dann ggfs. reagieren.

Gruß

[aliasmexx]

European Lithium

Was haltet ihr von European Lithium (ISIN: AU000000EUR7 | WKN: A2AR9A) ?

Interview mit Stefan Müller, Direktor European Lithium
https://www.youtube.com/watch?v=pnev1JSN4KA&feature=youtu.be

Ich danke schon mal für eure Meinung!

[WissenMacht]

Für alle Bitcoin/Blockchain Zocker

Bin gerade bei NIIIO rein. WKN 694610

Habe den Rücksetzer genutzt.

Die HV ist Morgen und ich spekuliere darauf das es ordentliche Infos richtung Blockchain geben wird.

http://niiio.finance/wp-content/uploads/2017/07/07_07_17_PM_….

[trustone]

Antwort auf Beitrag Nr.: 56.318.510 von Investmentbanker_ am 30.11.17 02:27:31

also die IR Abteilung von SQS Software hat mir erst heute bestätigt dass man für 2018 mit einem Umsatzwachstum und einem deutlichen Gewinnwachstum rechnet;

nenne mir du doch bitte ein anderes IT/Software Unternehmen das in einem spezial Bereich Weltmarktführer ist und das derart günstig oder sogar günstiger als die SQS bewertet wird,

ich freue mich auf eine Antwort,

SQS hat ein 2017er KGV von rund 10 dass auch nach den heutigen Aussagen der IR Abteilung in 2018 unter 10 sinken dürfte,

ich kenne in Deuschland schlichtweg kein anders Softwarehaus mit einer weltweiten Präsenz und einer soliden Bilanz dass mit KGV 10 oder darunter bewertet wird,

die KGVs liegen da definitiv eher zwischen 15-20,

[WissenMacht]

Ich hoffe der ein oder andere hier konnte gestern auch 100% Gewinn einfahren mit Stockholm IT Ventures.

Die habe ich bei 0,015€ hier erwähnt und ging hoch bis 0,034€

Gewinne mitnehmen nicht vergessen.

Nächste Woche würde ich gerne einen neuen Long Nebenwert vorstellen bei dem ich glaube das wir dort einen ordentlichen Turnarround sehen werden in 2018.

Das Potential schätze ich ähnlich wie bei meiner Greiffenberger ein die ich 2017 vorgestellt habe. (+200%)

Auch die Story ist ähnlich. Leider bin ich immernoch Informationen am zusammentragen weil es viele News gibt die in der Form hier noch garnicht bekannt sind.

Deswegen erst nächste Woche.

Bis dahin weiter gute Trades und ein erfolgreiches Restjahr. Wie immer Top arbeit was hier geleistet wird.

[millepille]

Antwort auf Beitrag Nr.: 56.319.851 von trustone am 30.11.17 09:03:14

Es geht nicht um den Vergleich zw. L&S und Tradegate, wie Du ihn schon im TRG-Thread bemüht hast, sondern um die Bewertung der Berliner Effektengesellschaft, die deutlich unter dem Wert ihrer Beteiligungen liegt!

[trustone]

ich sehe mir die tradegate Entwicklung vor allem wegen Lang & Schwarz auch immer wieder mal an,

für mich persönlich kann ich aber nur eines sagen, bevor ich tradegate oder was drum herum kaufe greife ich bei Lang & Schwarz zu, und das in aller Deutlichkeit,

tradegate machte im ersten Halbjahr 9 Mio. Gewinn, rechnen wir optimistisch und sagen wir die machen in 2017 rund 20 Mio. Gewinn;

bei einem Gewinn von 20 Mio. wird tradegate heute mit einem KGV von 25 bewertet,

ok, selbst wenn es noch viel besser im zweiten Halbjahr läuft wird tradegate ein KGV von über 20 haben,


bei der Lang & Schwarz AG kennen wir ja schon 3 Quartale und da liegen wird hochgerechnet aktuell bei einem KGV von 10-11,

mir fällt wirklich kein einziger Grund ein warum tradegate doppelt so hoch wie Lang & Schwarz bewertet sein sollte,

deshalb ist tradegate für mich kein Kauf mehr, die Lang & Schwarz dafür ein Glas klarer...........


hatte ich gestern schon jemandem per Board mail geschrieben,
da werden aktuell Bitcoin und blockchain Börsen Luftnummern mit KGV 200 bewertet,

und dann gibt es aktuell am Markt echt noch Werte wie die Lang & Schwarz mit KGV 10 und einer Dividenden Rendite von 6%
oder auch Neu vorgestellte SQS Software, ebenfalls mit KGV von 10 und einer Dividenden Rendite von 3-4%