Deutsche Small Caps - Basisinvestments eines Langfristdepots (Seite 4663)

[trustone]

Antwort auf Beitrag Nr.: 53.177.979 von sirmike am 31.08.16 19:39:20

Ausgezeichneter Artikel!

Es wird die nächste Zeit noch mehrere solcher positiven Meldungen geben.
Aktuell sind nun 11 Ölquellen in Produktion gegangen.

Weitere 19 Quellen werden aktuell gebohrt und sollten die nächsten Wochen und Monaten in Produktion gehen.

Von 0 auf 30 produzierende Ölquellen bis Jahresende heißt es dann bei der Deutschen Rohstoff AG!

[sirmike [Blogger]]

Deutsche Rohstoff AG


Ab jetzt sprudeln die Gewinne. Und zwar kräftig...

Die Deutsche Rohstoff AG (DRAG) gleicht einem brodelnden Vulkan gleicht, der kurz vor der (Kurs-)Explosion steht. Es ist nicht mehr die Frage, ob es los geht, sondern nur noch, wann. Und die Treibmittel heißen Öl und Gas.

Vor einigen Wochen hatten die beiden Explorations-Töchter der DRAG in den USA ihre Bohrprogramme aufgenommen, nachdem man sich dort zu Schnäppchenpreisen mit Lizenzen, Rechten und Equipment eingedeckt hatte. Und nur drei Wochen ist es her, dass man weitere Förderrechte zugekauft hat. Und heute gab die DRAG Daten zum aktuellen Verlauf der Förderungen der Tochter Elster Oil & Gas (EOG) bekannt und konnte die eigenen Erwartungen sogar leicht übertreffen.

>>> ganzer Artikel...

[straßenköter]

HJB Nanofocus ist online

https://www.nanofocus.de/fileadmin/user_upload/Download-Doku…

[trustone]

Antwort auf Beitrag Nr.: 53.173.041 von question-mark am 31.08.16 10:27:08

solche positive Meldungen wird es die nächsten Wochen und Monate noch einige geben bei der Deutschen Rohstoff AG;

die Firma wandelt sich gerade vom Projektierer zum Produzenten samt Millionen Einnahmen;
im Kurs ist das ganze aber noch kaum eingepreist,

[straßenköter]

Antwort auf Beitrag Nr.: 53.172.621 von Langzeit-Investor am 31.08.16 09:51:29

Ergänzungsposting aus IFA-Forum

Zitat von Joschka Schröder: Erste Kurzeinschätzung:

Das wird heute nicht die letzte Erhöhung der Gewinnschätzungen gewesen sein, allein schon deshalb, weil IFA für das Gesamtjahr wie gewohnt mit zu niedrigen Belegquoten rechnet. Die Unternehmensprognose impliziert einen Einbruch der Belegungsquote im zweiten Halbjahr (in H1 gab es ja noch einen starken Anstieg), was jedoch den aktuellen Touristikstatistiken in IFA´s Zielmärkten klar widerspricht. Lange Rede, kurzer Sinn: Nach Q3 wird es mit einiger Wahrscheinlichkeit eine abermalige Prognoseanhebung geben.

Auf Basis der aktuellen Prognose ergibt sich für das Gesamtjahr - ohne den Sondergewinn aus dem Catarina-Verkauf in Höhe von 8,4 Mio. € bzw. 0,43 Mio. € je Aktie v.St. - ein Ergebnis je Aktie von 0,86 € (bzw. 0,73 € bei normalisierter Steuerquote). Daraus resultiert ein aktuelles KGV von 8,4, das durch den Sonderertrag aus dem Hotelverkauf weiter reduziert wird.

Das Kurs-Buchwert-Verhältnis beträgt zum 30.6.2016 0,8. Auch wenn man konservativ noch eine Bereinigung um immaterielle Vermögensgegenstände und aktive latente Steuern durchführt, liegt das KBV immer noch bei gerade mal 0,9.

Betrachtet man separat das zweite Quartal, so entspricht die Umsatzentwicklung mit +10 % in etwa den Erwartungen, während es beim Ergebnis etwas harzt. Hier fällt der ungewöhnlich hohe Anstieg der sonstigen betrieblichen Aufwendungen (+33 % in Q2) auf. Überraschend zudem - auch wenn früheren Unternehmensprognosen entsprechend - ist der Umstand, dass die Erlöse je Zimmer in den spanischen Betrieben trotz der enormen Nachfrage etwas rückläufig waren. Dafür gibt es allerdings viele Erklärungsmöglichkeiten.

Per Saldo entwickeln sich die Geschäfte weiterhin ausgezeichnet, die Aktie ist gleichzeitig sowohl unter Substanz- als auch unter Ertragsaspekten deutlich unterbewertet. Sie müßte in jedem Fall zweistellig notieren.

[question-mark]

Deutsche Rohstoff update

http://www.wallstreet-online.de/nachricht/8882076-dgap-adhoc…

[straßenköter]

Antwort auf Beitrag Nr.: 53.172.528 von Langzeit-Investor am 31.08.16 09:42:16

Zitat von Langzeit-Investor: In Q1 wurden ja schon 0,36€ verdient, jetzt sind es in Q2 also gerade einmal 0,03€ mehr geworden. Gibt es hier eine starke saisonalität der Geschäfte oder etwas anderes was diese starken Schwankungen erklärt?

Danke

Ja, die Saisonalität ist enorm bei Hotelaktien. Deshalb finde ich die Aussage zum EBITDA für das Gesamtjahr entscheidend. Hier ist man nach H1 quasi bei der Hälfte angelangt. Insofern gehe ich davon aus, dass auch die Profitabilität in H2 ähnlich sein wird. Konkrete Aussagen zum prognostizierten EPS 2016 gibt es leider im Bericht ja nicht. Auch der Anstieg des Gewinns von 0,30 auf 0,39€ ist eine gute Aussage für sich. In 2015 wurden 0,65€ verdient. Also auch hier gab es in den Halbjahren ähnliche Gewinnverteilungen.

Was man natürlich bei IFA nicht weiß, inwiefern die wieder einmal ihre Spielchen fortgesetzt haben. Über vorgenommenen Instandhaltungsmaßnahmen, die sofort aufwandswirksam werden, kann ein Gewinn auch gut gesteuert werden. Genauso natürlich bei Unterlassung eigentlich notwendiger Maßnahmen.

[JoffreyBaratheon]

Antwort auf Beitrag Nr.: 53.172.528 von Langzeit-Investor am 31.08.16 09:42:16

Zitat von Langzeit-Investor: In Q1 wurden ja schon 0,36€ verdient, jetzt sind es in Q2 also gerade einmal 0,03€ mehr geworden. Gibt es hier eine starke saisonalität der Geschäfte oder etwas anderes was diese starken Schwankungen erklärt?

Danke

War in den vergangenen Jahren ebenso, also normal!

[Langzeit-Investor]

Fehler

0,03€ meine ich natürlich, sorry

[Langzeit-Investor]

Bericht

Finde im Bericht selbst nur Folgendes:

Saisoneinflüsse
Die Ergebnisbeiträge der Konzernsegmente sind in erheblichem Maße durch saisonale Effekte geprägt. Während in Deutschland eher
Sommermonate entscheidend sind, liegt die Hauptsaison auf Gran Canaria, der Dominikanischen Republik und in Österreich eher in
den Wintermonaten.

Aber sind diese Einflüsse wirklich so extrem, dass sich EPS Unterschiede von 0,36€ zu 0,003€ ergeben?