q.beyond ehemals QSC-Infos am Rande (Seite 3947)

[ORACLEBMW]

Antwort auf Beitrag Nr.: 47.783.763 von Lackpapst am 15.09.14 15:51:07

#Niko
Wenn SAP QSC nicht übernimmt und in die von QSC geschielte Nische einschwenkt bleibt für QSC nichts übrig. Sollte das der Fall sein kann man nur sagen selber schuld, wieso zum Teufel sitzt da auch eine von SAP im Aufsichtsrat. Auf der anderen Seite könnte es auch passen QSC zu übernehmen. Aber das wird zu spekulativ. Sofern QSC das Netz los wird würde QSC für andere interessant werden (Telefonia, SAP, etc.)

#Lackpapst
Natürlich ärgert es mich, hätte auch solch eine Entwicklung nie erwartet. Zuletzt war die Dividende ein Grund für das "drin bleiben". Auf meinem Konto gibts keine Zinsen mehr, hier noch steuerfrei. Auch wenn ich kein Fan davon bin, zumindest habe ich so keine großen Verluste. Derzeit brauch ich die Kohle nicht, aber mit ins Grab wollte ich es auch nicht mitnehmen. Auch habe ich zuletzt immer an einen Deal geglaubt, durch die UI/Versateltransaktion stehst als Longie schön dumm da. Trotzdem erwarte ich irgendwie noch einen Deal wg Plusnet. Kann mir nicht vorstellen...., diskutiert wurde viel.

Eine (verdammte) Nachricht und das Teil geht auch wieder ab, im Moment ist das Teil einfach eine hochspekulative Sache geworden, und absolut nicht mein Ding, aber ist jetzt so. Normalerweise beobachte ich und steige dann ein, das war in dem Fall vor 10 Jahren so. Nach solch langer Zeit zu verkaufen würde für mich keinen Sinn machen, ist jetzt auch so ne Prinzip- u. Hobbytätigkeit geworden. Auch habe ich keine Lust und Zeit mich irgendwo anders einzustudieren, bei QSC weiss ich ja zumindest was hier los ist.

Die Hoffnung, dass da noch was kommt ist zuletzt übrig geblieben. Vor einem halben Jahr standen wir noch bei 5 Euro. Wie gesagt, eine gute Meldung und wir stehen wieder schnell oben.

Ich warte noch, wenn der Kurs unter 1 Euro fällt kaufe ich eben nach...

[KingofCurrywurst]

Antwort auf Beitrag Nr.: 47.783.385 von ORACLEBMW am 15.09.14 15:21:10

Das heisst für mich, dass es eine erneute Gewinnwarnung geben wird.

Da spricht aktuell wesentlich mehr für als dagegen. Q3 ist in zwei Wochen um.
Upo's fcf Bewertungsmutiple von 10 macht Sinn. Den fcf von 30 Mio sehe ich allerdings nicht 2014. 20Mio wären schon überraschend viel. H1 haben sie vermurkst, Q3 und Q4 werden vermutlich nicht wirklich besser. Ob es bei 2Mio Sonderaufwendungen in Q2 bleibt weiß hier niemand. QSC sagt es frühestens dann, wenn sie nicht mehr anders können.
Also, frei nach Upo, Kursziel Ende 2014: fcf*10=>200Mio Euro / 120Mio Aktien = 1,67 Euro
Wenn nicht noch was passiert.

[Lackpapst]

Oracle, Was Du hier schreibst ist der absolute Offenbarungseid ohne einen einzigen positiven Aspekt. Wie kannst Du so in Deiner Größenordnung investiert bleiben?

[Niko123]

WALLDORF (dpa-AFX) - Der Softwarekonzern SAP will sich im Geschäft mit Abo-Modellen noch stärker auf die Industrie konzentrieren. Das sogenannte "Internet der Dinge" habe das größte Wachstumspotenzial in dem Bereich, sagte Technikvorstand Bernd Leukert am Montag in Walldorf. Dahinter verbirgt sich die Entwicklung, dass immer mehr Maschinen wie zum Beispiel Autos oder Hausgeräte mit dem Internet verbunden sind. Aber auch die Industrie will sich die Möglichkeit der vernetzten Gegenstände zunutze machen.

SAP will die passende Software liefern, damit die Firmen die Abläufe dahinter managen können - und die soll künftig auch in der sogenannten Cloud laufen. Das heißt, die Programme werden nicht als Lizenz verkauft, sondern zur Miete angeboten. Außerdem haben die Kunden die Möglichkeit Software auf Server von SAP auszulagern und so eigene Rechenzentren zu sparen

http://www.finanztreff.de/news/sap-sieht-groesstes-wachstums…

[ORACLEBMW]

Sehr verdächtig wirds wenn man berücksichtigt, dass QSC dieses Jahr fast gar keine "nenneswerte" Meldung gebracht hat.

Also damit meine ich eine fundamental, richtungsweisende Nachricht wie:

- ein Großkundenprojekt
- eine Kooperation mit einem anderen Unternehmen
- mögliche Netzabspaltungen
- neue Produkte
- kleine Übernahmen

Nichts, ausser einigen Blognachrichten sowie Vertragsverlängerungen hat QSC nichts gemeldet.

Im Webcast hiess es vom Vorstand, dass man die bisherigen schwachen Zahlen hinter sich lassen würde und man daher an der unteren Prognose festhalten möchte, das auch wiederum nur wenn die Nachfrage spürbar anzieht und neue Produkte beitragen.

Also bis heute, 15.09 gibt es keine neuen Produkte und die bisherigen Produkte

- tengo
- cospace
- analyzer

kommen nicht an.

Das heisst für mich, dass es eine erneute Gewinnwarnung geben wird.

Auch wenn QSC morgen oder übermorgen ein Großkundenprojekt vermeldet, bis diese Transaktion in Umsatz gebucht wird dauert es mind. 2-3 Monate. Und es müssten mind. 20-30 Mio. sein. Das halte ich für unmöglich.

Die nächste Gewinnwarnung steht glasklar bevor.

Nächste Zahlen, am 10.11.2014 würden in dem Fall katastrophal ausfallen.

[toelzerbulle]

die ganze Netzausbau ist ab Break even bei 550.000 Tals nebulös...
und seit dem stagniert QSC.
Break even bei 550.000 kann nur mit Kostenzuschuss tele 2 gegolten haben!
20 Mio auf 2000 HVT also ca. 10.000 Euro pro HVT pro Jahr!

ich blicke da nicht durch - als Laie kann ich nur erahnen, dass da noch was kommen muss, weil es sonst schwachsinnig ist!

egal wie es ausgeht - übles Teil über so viel Jahre!

[KingofCurrywurst]

Antwort auf Beitrag Nr.: 47.781.279 von g.poldy am 15.09.14 11:24:12

Was sie ganz sicher sind: under-utilised. Grob: 350tsd Anschlüsse, bei 1400 HVT. Macht im Schnitt 250 Anschlüsse pro HVT. Das ist lachhaft. DEN HVT gibts nicht, aber je nach Bauart lassen sich da bis zu 100tsd Anschlüsse bedienen. Mit moderner Technik auch mehr, denn im Prinzip ist das Kabelgewirr der limitierende Faktor.
Gehen wir davon aus, dass die 1400 HVT ungleichmäßig ausgelastet sind, es gibt vermutlich welche mit deutlich >1000 Teilnehmern, dann gibts im Umkehrschluss welche mit unter 100.
Grundsätzlich müsste das switchen der paar Anschlüsse da Sinn machen. Was wir nicht wissen: Welche Laufzeiten haben die Verträge mit der DTAG, etc. Die sagen vielleicht, klar könnt ihr raus und über unseren HVT schalten, Miete zahlt ihr trotzdem für die nächsten 12 Jahre...
Wie auch immer, es sieht ziemlich dilettantisch aus, von außen.

[g.poldy]

Antwort auf Beitrag Nr.: 47.780.904 von KingofCurrywurst am 15.09.14 10:47:56

Ich glaube, so einfach wird das nicht sein. Immerhin sind die HVT's nicht leer und aktive Kunden abschalten ist auch erst mal (wenn überhaupt möglich) mit kosten verbunden.

Von uns wurde ja immer spekuliert, dass eine Netzkooperation die Kosten senkt. Derzeit weiß aber niemand so recht, ob das Netz kostendeckend betrieben wird. Sollte dies der Fall sein, ist es eigentlich egal ob man alles abschaltet und dann auch auf den Umsatz verzichtet und ggf. Anschlüsse mieten muss oder ob man das optimierte Netz weiter betreibt.

Der Knackpunkt sind eben die geteilten Kosten bei einem Deal, wenn der nicht kommt, kommen auch nicht die Einsparungen.

Mich würde interessieren, welche Beweggründe QSC (Thull) hat, wenn behauptet wird, das QSC Netz erfährt in Zukunft eine Wertsteigerung (in Bezug auf den Rückzug von Telefonica). Meint man damit einen möglichen Netzdeal oder einfach die reduzierte Verfügbarkeit von HVT's? Wenn es nur um letzteres geht, könnte man sich auch wieder einmal getäuscht haben, denn ob die wirklich knapp sind, wo sich UI einen Anteil über Versatel gesichert hat und für den Rest auch noch die Möglichkeit besteht auf Vodafone zurückzugreifen oder sogar diese Vodafone HVT's zu kaufen, sollte sich auch Vodafone zurückziehen wollen, möchte ist stark bezweifeln!

[KingofCurrywurst]

Antwort auf Beitrag Nr.: 47.779.575 von brotherchris am 15.09.14 08:40:13

bei allem Frust...QSC hätte sonst die HVT´s zurückgebaut

Hätten sie dann machen sollen. Haben sie es trotz Anlass nicht getan, passiert auch nichts. Keine persönlichen Konsequenzen, niemand muss sich verantworten. Und - man wird immer sagen, man musste daran festhalten um einen möglichen Netzdeal nicht zu gefährden. Wie unrealistisch auch immer der war.

[toelzerbulle]

wie du letzte Woche geschrieben hast...vorm Verfall kommt wahrscheinlich nichts mehr...
ohne Adhocs sehe ich auch kein Kurspotential...nach oben...

@poldy
bei allem Frust...QSC hätte sonst die HVT´s zurückgebaut

ganz interessante Aufstellung:

http://www.appenzeller-online.de/dsl/portierungskennungen.ht…