Silvercrest Metals (CA8283631015) (Seite 2)

[Schottenanger]

Antwort auf Beitrag Nr.: 75.585.644 von Pfandflaschensammler am 08.04.24 22:14:20

Wohl eher nicht . Mal ganz abgesehen hiervon hätte man bei Ausübung des restlichen genehmigten buybacks mehr als ausreichend Möglichkeit zu kompensieren. Warum nicht einem verdienten "Mitarbeiter" die Möglichkeit geben, zu einem höheren SP einen profitableren Teilausstieg vorzunehmen ?
Spässchen beiseite, an finanziell trüben Tagen - gibt es ja schon mal- nehm ich mir zum Aufheitern gerne mal die 2023 MD & A der Silvercrest zur Hand. Bin nun ja kein Minenexperte, Bilanzspezialist, Buchhaltungsexperte etc etc. Abgesehen hiervon dienen Zahlen bisweilen ja auch zur Verdunklung.
Wenn ich nun einige wenige der sogar für mich sehr übersichtlichen Zahlen und Aussagen zu Gemüte führe:
Realized metal prices
2022 2023 2024
1730 1946 ? GOLD
21.24 23.48 ? Silber

Momentan ja eher 2300 und 27,00

Net cash Ende 23 so um die 85 Mio., zum Glück nicht nur auf der Bank. Man hat in 2023 ca 18 Mio hiervon gegen Bullioninvestitionen "ausgetauscht"😎. Zumindest im ersten Quartal im Moment wohl eher keine schlechte Investition. Ich mag Leute, die Ihr Produkt wertschätzen.
Keine Schulden. Beträchtliche Kreditfazilitäten.
Da ließe sich noch einiges- sicher auch negatives- aufführen. Verglichen jedoch-imho- mit einer sehr grossen Zahl an Marktteilnehmern - ein klares Bild und sicher lohnt es sich, auf solche Teile der homepage mal Zeit aufzuwenden.
Persönlich schließe ich nicht aus, natürlich auch nicht Überlegungen zum Hintergrund eines grösseren Teilverkaufs oder dem Zeitpunkt eines solchen oder des Alters des Verkäufers. Man mag auch überlegen, ob jemand sich sagt, genug ist genug und in einem Jahr bleibt mir ein "Mehr" auch bei meinem jetzigen Bestand.
Kann ich mir auch vorstellen. Vorstellen kann man sich ja viel. Ich bleib mal eher bei den vorliegenden Fakten und letztlich muss ich ja riskieren und investieren.
Insofern bin ich mal gespannt, wie man das Januarquartal darstellt. Sind ja so einige Kostenpakete da, andererseits siehe MD & A. Ich versuche, im begrenzten Rahmen, Zahlen zu verarbeiten. Sehr wesentlich für mich jedoch die Darstellung (und weniger- obwohl schon auch) sowie das langjährige Arbeitsverhalten eines Managements und da sind die für mich schon recht coole Jungs.
Viel Spass.

[Dirkix]

Antwort auf Beitrag Nr.: 75.586.010 von porc am 09.04.24 00:51:02

Nach Harte, Pure und Troy (zu geringe Reserven!!!!) bin ich vorsichtiger geworden...!
Cheers

[porc]

Antwort auf Beitrag Nr.: 75.580.730 von Dirkix am 08.04.24 08:16:45

Genau. Deswegen auch unseriös jetzt 50% zu verkaufen (nachdem man 3 Jahre lang keine Bohrergebnisse veröffentlicht hat und ein mine life von nur 7 Jahren). Ist einfach frech, wenn er in Rente gehen will dann bitte nach den Bohrergebnissen (so toll sind die gold/silber preise nicht, dass man den Verkauf vorziehen müsste).

[Pfandflaschensammler]

Macht natürlich Sinn, am 2-Jahres-Hoch zu verkaufen, ich glaub aber nicht, dass Erics paar Aktien den Kurs erschüttern, es sind ja vorwiegend Investment-Gesellschaften beteiligt, das hängt doch eher vom Silberpreis ab und der könnte ruhig noch an die 30$ rankommen. Ich bleibe in SILV und PAAS investiert.

[Dirkix]

Antwort auf Beitrag Nr.: 75.583.853 von porc am 08.04.24 16:46:01

Reserve und Resource Update erst im Herbst, dann kann das Management in einem halben Jahr natürlich sagen: Dass die Bohrergebnisse so schlecht sind, das haben wir ja nicht gewusst. Von Erics Anruf beim Labor letzte Woche erfährt niemand etwas...!

[porc]

Eine weitere Email von Investor Relations (als Antwort auf meine Frage bzgl. dem Verkauf vor dem reserve update):

"Our drilling has been focused on reserve replacement opportunities near existing or planned infrastructure and will be reflected in a planned Reserve and Resource Update this coming fall. This update is part of our annual disclosure now that we are a producing issuer and will reflect changes to reserves and resources only, and will not include an updated mine plan and economic model.

Like all public companies we have strict blackout policies for our board, executives and anyone internal that is in possession of material non public information.

Eric still holds a large position and, based on what information we have access to, he remains in our top 10 largest holders amongst institutions and ETFs."

[Dirkix]

Es ist auch nicht nur Nathan Eric Fier der fleißig verkauft um sich ein Haus in Florida zu gönnen und kurz vor der Rente steht, Ani Andreeva Markova hat 80.000 Options Exercised zu Common Shares und ALLE sofort wieder verkauft.

[Dirkix]

Antwort auf Beitrag Nr.: 75.580.340 von porc am 08.04.24 03:09:55

Danke für deine Aufmerksamkeit mit den Insider Trades!
Ich habe heute Morgen kurz nach acht dann auch mal Risiko rausgenommen und die Hälfte bei 6,60 Euro verkauft: If you panic panic first!

Ich halte es dann mit Rick Rule und kann ja wieder einteigen wenn das Reserve Update und MOL raus sind..!

[porc]

Antwort auf Beitrag Nr.: 75.441.249 von Dirkix am 12.03.24 20:57:48

Zitat von Dirkix:

Zitat von Chlorophyll: Bin heute eingestiegen mit einigen Stück.
in KGV von 7.8 scheint nicht schlecht zu sein!?
Wenn dem wirklich so ist.

Wenn du daran zweifelst einfach in meinem Beitrag Nr. 151 nachschauen, da steht
EPS 2023 = 0,79 USD
Aktienkurs gestern 6,00 USD
KGV = Aktienkurs/Gewinn pro Aktie
6,00 / 0,79 =

Einzige Problem: Mine life von nur 7 Jahren und die insider Verkaufen ohne Ende, was auf eine bescheidendes resource update hinweist. Hier ist zurzeit einiges an Risiko drin und fully bis over-valued vs peers. Sonst würde CEO nicht 50% verkaufen.

[porc]

Antwort auf Beitrag Nr.: 75.580.271 von Dirkix am 08.04.24 00:20:07

Es kann aber sein, dass der Verkauf formal legal ist, weil die Daten noch nicht tabulliert sind etc. Vlt. hat er aber trotzdem nen Instinkt, nen Riecher wenn er sich die Bohrungen anschaut (bzw. vlt. sogar einzelne Resultate), aber etwas was man später nicht beweisen kann.

So oder so, und ich habe keine Ahnung warum er verkauft hat, aber wenn er denken würde das das Unternehmen deutlich unterbewertet ist, würde er nicht 50% seiner Anteile verkaufen. Zumindest liegt das nahe.

Zudem wundert mich Folgendes: Die Jungs haben seit 3 Jahren keine Bohrergebnisse veröffentlicht obwohl sie all die Zeit am Bohren waren. Auch das ist etwas was einen Sorgen machen kann.