EANS Adhoc

Österreichische Volksbanken-Aktiengesellschaft (deutsch)

EANS-Adhoc: Österreichische Volksbanken-Aktiengesellschaft / Bund und

Volksbanken stabilisieren die ÖVAG

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Ad-hoc-Mitteilung übermittelt durch euro adhoc mit dem Ziel einer

europaweiten Verbreitung. Für den Inhalt ist der Emittent verantwortlich.

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27.02.2012

Österreichische Volksbanken-AG (ÖVAG), Deutsche Zentral-Genossenschaft, Ergo

Versicherung AG, Raiffeisen Zentralbank AG, Österreichische Volksbanken Holding

eGen, Volksbanken und Republik Österreich einigten sich auf eine gemeinsame

Vereinbarung zur nachhaltigen Stabilisierung der ÖVAG.

Die Vereinbarung enthält folgende wesentliche Punkte:

- Investkredit wird rückwirkend zum 31.12.2011 mit der ÖVAG verschmolzen.

- Zustandekommen einer Verbundbank nach dem neuen § 30a BWG, der noch vom

National- und Bundesrat beschlossen werden muss.

- Die DZ Bank, die Ergo, die RZB, der Österreichische

Genossenschaftsverband, die Volksbanken Holding werden einem Kapitalschnitt mit

Wirkung zum 31.12.2011 zustimmen und stellen sicher, dass der Bund mit seinem

Partizipationskapital mit nicht mehr als 70% herabgesetzt wird.

- Mit dieser Kapitalherabsetzung wird gleichzeitig eine Kapitalerhöhung im

Ausmaß von rund EUR 480 Mio. verbunden. Die Kapitalerhöhung wird durch die

Republik Österreich in Höhe von EUR 250 Mio. und durch die österreichischen

Volksbanken in Höhe von mindestens EUR 230 Mio. vorgenommen. Die Volksbanken

werden weiterhin Mehrheitseigentümer der ÖVAG bleiben.

- Asset-Garantie (Bürgschaft) der Republik Österreich in Höhe von von EUR

100 Mio. Die ÖVAG leistet dafür ein Haftungsentgelt von 10% ab

Bedingungseintritt der rechtsverbindlichen Beschlussherstellung der Volksbanken

zur Verbundbank nach § 30a BWG und mit Wirksamkeit bis maximal 31.12.2017.

- Die Volksbanken verpflichten sich zur Sicherstellung und Leistung des

Haftungsentgeltes für die vom Bund zu Gunsten der ÖVAG abgegebene

Asset-Garantie. Des weiteren stellen die Volksbanken die Rückzahlung des

Partizipationskapitals des Bundes aus der Emission 2009 nach Kapitalherabsetzung

zum 31.12.2011 sicher.

- Vorlage eines Restrukturierungs- und Sanierungskonzepts durch den

Vorstand der ÖVAG.

- Zur Kapitalstärkung der ÖVAG ist die RZB AG bemüht, die Veräußerung der

von der ÖVAG gehaltenen Anteile bestmöglich zu unterstützen und verpflichtet

sich jedenfalls durch Umsetzung geeigneter Maßnahmen adäquate Liquiditäts- und

Eigenkapitalwirkungen sicher zu stellen.

- DZ Bank und ERGO verpflichten sich, ihre im ÖVAG-Konzern gehaltene

Liquidität bis auf weiteres zu belassen. Dies betrifft insbesondere die

Refinanzierung der VB Romania sowie der VB Leasing International durch die DZ

Bank. Zudem übernimmt die DZ Bank ein Portfolio im Ausmaß von EUR 400 Mio. RWA

der Filiale Frankfurt der Investkredit.

Börsenotierte Partizipationskapital-Emissionen der Österreichischen

Volksbanken-Aktiengesellschaft:

ISIN:

AT0000755665 Österreichische Volksbanken-AG Partizipationsscheine

XS0359924643 EUR 500,000,000 Perpetual Non Cumulative Participation Capital

Certificates (emittiert auf treuhändischer Basis durch die Banque de Luxembourg)

Die dem Emissionsvolumen nach fünf größten börsennotierten Emissionen der

Österreichischen Volksbanken-Aktiengesellschaft:

ISIN:

XS0451759012

XS0417722393

AT000B053442

XS0275528627

AT000B061437

Die Emissionen der Österreichischen Volksbanken-Aktiengesellschaft sind an

folgenden Börsen zugelassen:

Geregelter Freiverkehr der Wiener Börse AG

Amtlicher Handel der Wiener Börse AG

Regulierter Markt der Baden-Württembergischen Wertpapierbörse

Geregelter Markt der Prager Börse

Geregelter Markt der Luxemburger Börse

Freiverkehr der Berliner Börse

Freiverkehr der Börse Stuttgart

Open Market der Börse Frankfurt

Rückfragehinweis:

Walter Gröblinger

Tel.: +43/ (0) 50 4004-0

E-Mail: [e-mail]

Ende der Mitteilung euro adhoc

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Emittent: Österreichische Volksbanken-Aktiengesellschaft

Kolingasse 19

A-1090 Wien

Telefon: [phone]

WWW: www.volksbank.com

Branche: Banken

ISIN: AT0000755665

Indizes: Standard Market Auction

Börsen: Geregelter Freiverkehr: Wien, Börse: Prague Stock Exchange

Sprache: Deutsch