Cerrado Gold Aktie

Eine kleine Bewegung in die richtige Richtung. Schöne Ostern noch

Cerrado Gold gibt positive Ergebnisse der Machbarkeitsstudie für sein Goldprojekt Monte Do Carmo in Brasilien bekannt
V.CERT | vor 8 Stunden
Einschließlich eines Kapitalwerts nach Steuern von 5 % von 401,4 Millionen US-Dollar und eines IRR von 34 %.

Höhepunkte

Kapitalwert nach Steuern von 401,4 Millionen US-Dollar und IRR von 34 %

Durchschnittliche jährliche Goldproduktion von 94.797 Unzen pro Jahr über die 9-jährige Lebensdauer der Mine („LOM“)

Durchschnittlicher AISC von 711 US-Dollar pro Unze über LOM

Anfängliche Investitionsausgaben von 186,6 Millionen US-Dollar (einschließlich 15,8 Millionen US-Dollar Eventualverbindlichkeiten)

Jährlicher durchschnittlicher freier Cashflow von 90 Millionen US-Dollar über LOM, mit einem kumulierten freien Cashflow nach Steuern von 607 Millionen US-Dollar über LOM

Erste nachgewiesene und wahrscheinliche Reserven von 895.000 Unzen Gold (16,8 Mio. Tonnen mit 1,66 g/t Au)

Aktualisierte gemessene und angezeigte Ressourcen von 1.012.000 Unzen Gold (18,4 Mio. Tonnen mit 1,72 g/t Au) und abgeleitete Ressourcen von 66,1.000 Unzen Gold (1,1 Mio. Tonnen mit 1,95 g/t Au)

(Alle Zahlen werden in US-Dollar angegeben, sofern nicht ausdrücklich anders angegeben)

Hallo Haxe08.

vielen Dank für die tolle Zusammenfassung & Eröffnung dieses Threads.

Ich bin Voyager Metals ( TSXV: VONE) investiert und somit auch zukünftig Aktionär von Cerrado Gold (TSXV: CERT), da beide Unternehmen fusionieren wollen- bzw. werden, wonach Cerrado im Rahmen eines Vereinbarungsplans alle ausgegebenen und ausstehenden Aktien von Voyager (jeweils eine „Voyager-Aktie“) erwerben möchte/wird.

Insofern ist die Projektpipeline, sollte die Fusion stattfinden und wovon ich ausgehe, noch um ein sehr aussichtsreiches Projekt - Mont Sorcier - größer. Zu Mont Sorcier nachfolgendes:

Nach Abschluss der Vereinbarung wird Cerrado indirekt über eine hundertprozentige Tochtergesellschaft eine 100-prozentige Beteiligung am Eisen- und Vanadiumprojekt Mont Sorcier in der Nähe von Chibougamou, Quebec („Mont Sorcier“) besitzen.
Mont Sorcier ist ein weit fortgeschrittenes, großes, langlebiges und wirtschaftlich robustes Projekt in einem erstklassigen Bergbaugebiet. Im September 2022 schloss Voyager eine vorläufige wirtschaftliche Bewertung (die „PEA“) für Mont Sorcier ab, in der ein Projekt mit einem Kapitalwert nach Steuern von 1,6 Milliarden US-Dollar und einem IRR von 43 % beschrieben wurde, das über die Lebensdauer der Mine 5,0 Mio. Tonnen Eisenkonzentrate pro Jahr produziert Laufzeit von 21 Jahren mit einem jährlichen freien Cashflow von 235 Millionen US-Dollar. Das Projekt schreitet derzeit in Richtung Abschluss einer bankfähigen Machbarkeitsstudie voran, die bis Ende 2023 erwartet wird.

Hier weitere Vorteile dieser Fusion:

Es wird erwartet, dass die Vereinbarung Cerrado eine Reihe bedeutender Vorteile bietet, darunter:

Attraktive Bewertung für Cerrado, um Zugang zu einem robusten, klar definierten und langlebigen Projekt zu erhalten, das dem Cerrado-Betriebsteam gut bekannt ist.

Finanzierungs- und Cashflow-Synergien könnten die Verwässerung für die Projektentwicklung verringern und die Verwässerung für die jeweiligen derzeitigen Aktionäre von Cerrado und Voyager erheblich reduzieren. (Siehe Abbildung 1. Unten)

Hinzufügung eines kostengünstigen, kapitaleffizienten und wirtschaftlich robusten Projekts zum Portfolio in einer Jurisdiktion mit geringem Risiko

Es wird erwartet, dass Mont Sorcier über seine 21-jährige Laufzeit einen freien Cashflow von mehr als 235 Mio.

Die PEA von Mont Sorcie ergab einen Kapitalwert von 1,6 Milliarden US-Dollar, basierend nur auf den angezeigten Ressourcen, was 25 % der gesamten definierten Ressourcen entspricht und Raum für Optimierung und Erweiterungspotenzial lässt.

Das kombinierte Unternehmen würde eine mittlere Marktkapitalisierung schaffen, sobald alle Vermögenswerte in Betrieb sind.

Aktuell könnte man sich über Voyager Metals sogar noch günstiger über den Markt eindecken, denn gemäß den Bedingungen der Vereinbarung beider Unternehmen würden die Voyager-Aktionäre eine (1) Stammaktie von Cerrado („Cerrado-Aktie“) für je sechs (6) Stammaktien von Voyager erhalten. Das Umtauschverhältnis impliziert eine Gegenleistung von 0,1523 CAD pro Voyager-Aktie - aktueller Kurs von Voyager ist ca. 0,13 CAD.

Ich werde wohl in Kürze noch aufstocken, da ich erhebliches Potenzial bei Cerrado Gold/Voyager Metals sehe!

Hallo zusammen,

gerne würde ich euch heute einen Goldproduzenten an der TSXV vorstellen.

Cerrado Gold betreibt die Goldmine Minera Don Nicholas in Argentinien und erstellt gerade eine finale DFS für ihr Goldprojekt Monte Do Carmo in Brasilien.

Eine gute Übersicht über die beiden Projekte findet ihr in der aktuellen Präsentation:

https://www.cerradogold.com/assets/Corporate-Presentation.pdf

Fangen wir mit Argentinien an:

Die Produktion in 2022 betrug knapp 54K Unzen Gold.
Für 2023 rechnet man mit 60-70K Unzen Gold zu 1100-1300 USD AISC
Füpr 2024 rechnet man mit bis zu 90K Unzen Gold.

Grund für die Produktionssteigerung sind zwei Heap Leach Anlagen, wobei die erste im Juni 23 startet und die zweite in Q1 24.

Die gesamten Ressourcen belaufen sich auf aktuell ca. 500K Unzen Gold aber das Gebiet ist riesig und das management setzt aggressiv auf Exploration.

Das zweite Projekt in Brasilien überzeugt durch eine überaus wirtschaftliche PEA mit niedriger Capex und sehr hohem IRR aus dem Jahr 2021:

Capex: 130 Mio USD
NPV after Tax (Gold 1600 USD): 617 Mio USD
IRR after Tax: 94,8%

AISC (LOM 8Jahre): 612 USD/Unze

Wir werden Anfang Juni eine abschließende Studie erhalten und die Daten werden sich auf Grund der Teuerung auch leicht verändern, dennoch rechnet der CEO mit einer Capex von lediglich 150 - 160 Mio USD und AISC unter 700 USD/ Unze.

Der IRR wird sehr hoch bleiben und das sind einfach sehr starke Zahlen....

Wohl bemerkt das Unternehmen ist mit schlappen 50 Mio USD bewertet.
Verdammt günstig wenn ihr mich fragt.


Monte Do Carmo soll mit so wenig Verwässerung wie möglich erfolgen....dies liegt bestimmt auch im Interesse des Management und den Direktoren, welche ca. 38% an dem Unternehmen halten.

Eine abschließende Finanzierung soll Mitte 2023 erfolgen. Diese setzt sich vermutlich aus Streaming, Kapitalerhöhung und Finanzierung zusammen.

Für mich sind es tolle zwei Projekte und die Möglichkeit in einen Goldproduzenten von >200K Unzen in 2025 zu investieren, der auch noch zu weit unter 1000 USD AISC fördern wird.

Ich nutze diese Chance zur Investition.

Grüße