Rackspace Technology gibt Ergebnisse des vorzeitigen Umtauschangebots für seine vorrangig besicherten, mit 3,50 % verzinsten Schuldverschreibungen und Fälligkeit 2028 an

SAN ANTONIO, March 30, 2024 (GLOBE NEWSWIRE) -- Rackspace Technology (NASDAQ: RXT) („Rackspace“ oder das „Unternehmen“), ein führendes Unternehmen für End-to-End-Hybrid-, Multicloud- und KI-Technologielösungen, hat heute die Ergebnisse des zuvor angekündigten vorzeitigen Umtauschangebots über seine indirekte Tochtergesellschaft Rackspace Finance, LLC (die „neue Emittentin“) bekanntgegeben, im Rahmen dessen berechtigte Inhaber aller von seiner indirekten Tochtergesellschaft Rackspace Technology Global, Inc. ausgegebenen vorrangig besicherten, mit 3,50 % verzinsten Schuldverschreibungen mit Fälligkeit 2028 (die „bestehenden besicherten Schuldverschreibungen“) (i) (A) bestimmte dieser bestehenden besicherten Schuldverschreibungen gegen neue, mit 3,50 % verzinste FLSO vorrangig besicherte FLSO-Schuldverschreibungen mit Fälligkeit 2028 (die „Umtauschschuldverschreibungen“), die von der Neuen Emittentin emittiert werden, austauschen und (B) bestimmte dieser bestehenden besicherten Schuldverschreibungen von der neuen Emittentin gegen Bargeld kaufen (zusammen das „Umtauschangebot“) sowie (ii) neue vorrangig besicherte First-Lien-First-Out-Laufzeitdarlehen (die „neuen FLFO-Laufzeitdarlehen“) der neuen Emittentin finanzieren konnten (das „Finanzierungsangebot“ und, zusammen mit dem Umtauschangebot, die „Angebote“), in jedem Fall vorbehaltlich der Bedingungen des Angebotsmemorandums vom 14. März 2024 (in der jeweils ergänzten oder anderweitig geänderten Fassung, das „Angebotsmemorandum“).

Um 17:00 Uhr New Yorker Zeit am 28. März 2024 (der „vorzeitige Teilnahmezeitpunkt") erhielt die neue Emittentin von berechtigten Inhabern gültige und nicht zurückgezogene Angebote, wie von Epiq Corporate Restructuring, LLC (der „Transaktionsagent“ oder „Epiq“), dem Transaktionsagenten, gemeldet, die einen Gesamtnennbetrag von 133.271.000 USD der bestehenden besicherten Schuldverschreibungen (oder 73,1 % der ausstehenden bestehenden besicherten Schuldverschreibungen) repräsentieren. Die neue Emittentin erwartet, das Umtauschangebot in Bezug auf diese bestehenden besicherten Schuldverschreibungen am 2. April 2024 (das „vorzeitige Abwicklungsdatum“) abzuwickeln.