Splendid Medien!!!Jetzt Kaufen!!!! (Seite 95)

[Geisterzock]

Antwort auf Beitrag Nr.: 45.042.143 von Mmmaulheld am 14.07.13 15:23:30

Also man rechnet mit einem Umsatz 2013 von 58-62 Millionen Euro und einem EBIT von 4,4 - 4,9 Millionen Euro.
Wenn die Zahlen so kommen werden gehe ich von einer Dividendenerhöhung auf 0,15 Euro je Share aus für 2013(Auszahlung 2014).

in Mio. Euro Jan - März 2013 Jan - März 2012

Umsatz 16,5 12,3
davon Segment Content 15,7 11,3
davon Segment Services 0,8 1,0
EBIT 1,7 1,2
EBT 1,5 1,0

Jan - März 2013 Jan - März 2012
Cashflow aus der betrieblichen Tätigkeit 2,9 2,2
Investitionen in das Filmvermögen 3,7 2,9
Abschreibungen auf das Filmvermögen 4,3 3,4
Abschreibungsquote (vom Umsatz) 25,8% 27,4%

31.03.2013 31.12.2012
Bilanzsumme 61,7 56,9
Filmvermögen 18,3 18,9
Liquide Mittel 12,5 10,4
Eigenkapital 24,2 22,8
Eigenkapitalquote 39,3% 40,1%

[Mmmaulheld]

Aber das Q1 (Splendid spricht im Q1 schon vom ersten HJ )sieht ja nun wirklich prima aus.

Wobei ich die Schätzungen/Prognose des Vorstands als zu konservativ ansehe.

Meinungen zum EBIT-Zielwert 2013? Ich gehe schon von (wieder) knapp 10% aus. Und beim Umsatz sollte doch die "6" stehen.

Den Kredit hat man im April zurückgezahlt. U.a. durch einen neuen Kredit. Gibt es hier Anhaltspunkte wieviel davon?

Die 100 Mio. Umsatz sind ja schon noch in weiter Ferne.

Meinung zu Finanzergebnis und CF 2013? FE (deutlich) unter 800k? CF über 15 Mio.?

Sind ja alles tolle Aussichten und die Unterbewertung ist immer noch eklatat: KCV, KUV, KGV.

Ist denn mit einer Dividendenanhebung zu rechnen?

[Geisterzock]

Antwort auf Beitrag Nr.: 45.042.059 von Mmmaulheld am 14.07.13 14:55:10

Sehe den Anstieg der Vertriebskosten nicht als sonderliches Problem an wenns nicht von Jahr zu Jahr so weiter geht.

Ich bin beeindruckt vom Angriffspotential bei Splendid auf die Umsatzsteigerung das ist schon beeindruckend.

Auch das erste Q1 2013 hat mich mächtig überrascht das ist TOP.

Schaut Euch mal den Buchwertvergleich zum Konkurrenten Constantin Medien an der spricht Bände.

[Mmmaulheld]

...zumal, es gab ja mal eine Meldung, dass man nun über iTunes vertreibt, und das keine (also NULL) Vertriebskosten verursachen soll.

Hmmmm

[Mmmaulheld]

Zitat von Geisterzock: Wenn man sich vorstellt das Splendid im Jahre 2015 zu einem Unternehmen ranwachsen könnte welches dann Umsätze von größer 100 Millionen stemmt , eine gute Dividende zahlt denke ich sind Kurse von 6-7 Euro locker drin. Da die Börse solche Ergebnisse eigentlich vorwegnimmt rechne ich mit solchen Kursen bei so einer möglichen Entwicklung gegen Ende 2014 also nächstes Jahr.

Das ist doch mal ein Kursziel

Was mir aber bei Splendid im abgelaufenen Jahr nicht so gefällt (im Vergleich zum Vj.) ist:

Umsatz + 20%
Vertriebskosten +64%

Eine Meinung dazu?

[Geisterzock]

Das große Problem bei solchen Werten ist einfach das Sie Nebenwerte sind die kaum beachtet werden.
Im BID un ASK liegen am Tage nicht viele Aktien und so kann der Kurs auch nach unten manipuliert werden was schade ist.

Doch solche Situationen wie die vergangenen Tage kann man auch versuchen zu nutzen und zu kaufen.

Die Fundamentaldaten sin ganz eindeutig und zeigen auf das der Kurs völlig unterbewertet ist.

"Noch" ist Splendid Medien ein sehr kleines Unternehmen und deshalb findet die Aktie auch kaum Beachtung.

Der Vergleich ist zwar wegen der völlig verschiedenen Brangen eigentlich nicht machbar aber da sieht man gut wie es mit einem Nebenwert laufen könnte.

Schaut mal auf 2G Energy und deren Anfänge. Als 2G damals eine MK von kleiner 30 Millionen hatte gings mit dem Kurs genauso rauf un runter.Erst als 2G die 50 Millionen MK Marke durchbrach und die Ergebnisse der Jahreszahlen teilweise übertroffen wurden stieg die Aufmerksamkeit. Dann nahm der Kurs auch langsam Fahrt auf und explodierte am Ende obwohl 2G immer noch unterbewertet ist.

Wenn Splendid Medien so weiter macht wie die letzten Jahre und wie man seid letztem Jahr merkt den Umsatz sogar stärker ansteigen läßt wie man selber geplant hat dann wird die Aufmerksamkeit kommen.

Ich sage nur letztes Jahr gabs eine Planzahlenanhebung im November fürs Jahr 2012. Das erste Quartal 2013 liegt deutlich über Plan was man zumindest den Aussagen im Q-Bericht ablesen kann.

Gerechnet wird dieses Jahr mit bis 62 Millionen Euro Umsatz und in 2014 mit bis zu 77 Millionen Euro Umsatz.Wenn Sie das halten können wäre das schon megageil geschweige denn übertreffen.

Wenn man sich vorstellt das Splendid im Jahre 2015 zu einem Unternehmen ranwachsen könnte welches dann Umsätze von größer 100 Millionen stemmt , eine gute Dividende zahlt denke ich sind Kurse von 6-7 Euro locker drin. Da die Börse solche Ergebnisse eigentlich vorwegnimmt rechne ich mit solchen Kursen bei so einer möglichen Entwicklung gegen Ende 2014 also nächstes Jahr.

Und ich wette dann wird es auch wesentlich mehr Analysteneinschätzung geben als zur Zeit und gute Kommentare in einschlägigen Börsenmagazinen gäbs ebenso.

Also wer hier längerfristig denkt könnte echt sehr gut belohnt werden und sollte solche Kursrücksetzer wie den der letzten Woche nutzen um zu handeln.

[JimmySpoon]

Antwort auf Beitrag Nr.: 45.037.637 von Geisterzock am 12.07.13 23:09:22

dto. !!!

Leider hat mein Abstauberlimit für die nächste Tranche noch nicht gegriffen!

Guck euch die Entwicklung der letzten 3 Jahre bei Splendid an,

dazu KGV,KBV,KUV, Cashflow, Eigenkapitalquote sowie Q1 und Dividende!

Ich kenne keine deutschen Werte mehr, die ein derart interessantes Chance/Risiko Verhältnis aufzeigen !

Unter 3,5 Euronen denke ich noch nicht mal über Teilverkäfe nach!

[andymaus]

Richtig ist, dass das Wetter in Q2 viele in Kinos und/oder Videotheken gescheucht hat. Kurse um 4€ erwarte ich aber dieses Jahr (noch) nicht!

[Geisterzock]

Antwort auf Beitrag Nr.: 45.031.245 von Sven1977 am 12.07.13 08:50:46

Quatsch sehe ich absolut nicht.

Splendid hat von 2011 auf 2012 den Umsatz auch um fast 20% gesteigert ohne komplett eigene Produktion.

Sehe den Film "Systemfehler " höchstens als Umsatzantreiber falls er gut läuft.

Wenn man glaubt das der Film ein Blockbuster werden muss der irrt.

Ich kann mich noch an den Film "Der ganz große Traum" erinnern der vom Konkurrenten Senator und ARD produziert wurde. Viele dachten der müßte im Kino Blockbusterstatus erreichen damit er sich rechnet dem war nicht so.
Er war ein Erfolg laut Aussagen von Senator und ARD und er lockte 164.000 Zuschauer ins Kino.

Also ich glaube das Splendid schon gut kalkuliert hat was Ihre bestätigte Prognose von Anfang Juni angeht mit 58-61 Mios Umsatz in 2013.

Vergesst nicht das in Q1 schon 16,5 Millionen Umsatz generiert wurden und 1,7 Millionen EBIT.

Jeder weiß das das Q4 immer das beste des Jahres ist und Q2 und Q3 die schwächsten.

Ich bleibe dabei wenn die Zahlen so eintreffen wären Kurse größer 4 Euro gerechtfertigt.

[Sven1977]

Antwort auf Beitrag Nr.: 45.026.815 von Geisterzock am 11.07.13 15:30:05

Na ja ich glaub was diese jahr viel ausmacht ist der Film Wenn Inge Tanzt.

Mal sehen wie der läuft.