Timburgs Langfristdepot - Start 2012 (Seite 1324)

[Galileo_Investments]

Antwort auf Beitrag Nr.: 63.512.162 von -Realist- am 30.04.20 09:54:43

Zitat von -Realist-: Ich handle immer so.
1. Branchenvergleich mit z.b. Aktienvergleich auf OnVista
Da schaue ich mir in erster Linie KGV, KCV, KBV, PEG und Langfristchart und ggf. DivRendite an (kommt drauf an ob ich gerade einen Defensivwert oder Offensivwert suche) das ganze auf Vergangenheitsbasis der letzen Jahre.

Das sind dann z.b. 10 Aktien die nicht schlecht klingen.
Das ganze übertrage ich auf meine Handelssoftware beim Broker. Nun Vergleiche ich die aktuelle Situation und letzten Quartale auf Liquidität 2. Grades, Cash pro Aktie und insgesamt Cash. Verschuldungsgrad, zukünftige Prognose, CF im Zusammenhang der Dividende (da muss Platz sein!) AktienRückkauf der letzten jahre.

Da kristallisieren sich meistens 2-3 Werte raus die in Frage kommen.
Ist eine Branche etwas schwach auf der Brust kombiniere ich sinnvolle Branchen.

Z.b. im nicht zyklischen Konsumbereich. Ganz schweres Feld da 2-3 wirklich gute Ausgangswerte zu erhalten.
Also kombinierte ich gedanklich Konsum mit Telekommunikation. Grund: beides ist Tagesgeschäft und relativ krisensicher, da die Einnahmen konstant bleiben. Die Werte sollten sich also in schweren und guten Marktzuständen ähnlich verhalten. (Geringe Kursschwankungen, geringe Einnahmeschwankungen)

KGV, Divi Rendite und somit auch PEG haben aus meiner Sicht derzeit, wie wir jeden Tag sehen können z.B. heute bei Shell, keinerlei Aussagekraft. Auf diesen Zahlen seine Kaufentscheidungen zu basieren ist meiner Meinung nach, im Moment, absolut kokolores.

VG G

[Galileo_Investments]

Antwort auf Beitrag Nr.: 63.508.976 von -Realist- am 30.04.20 01:23:20

Hallo Realist,

danke für die Liste gehen wir die Aktien einmal durch, siehe unten...

Konsum:

->Britisch-American-Tobacco (MK: 71Mrd.) Rendite: 6,6%
- chartechnisch als einziger Tabakhersteller aus jahrelangen Abwärtstrend ausgebrochen.

Anmerkung G: ok ein Tabak Wert, kommt für mich nicht in Frage da ich generell nicht in Tabak investiere. Und 6,6 % sind ja nun auch nicht ganz die versprochenen 8%. Tabak ist für mich eine sterbende Branche da die Zahl der Raucher immer weiter zurück geht und es keine bzw. wenig Fantasie für Wachstum gibt. Ich investiere lieber in Werte mit Zukunft da ist Tabak, neben den medizinischen Themen, einfach raus.

Energie:

->Shell (MK: 128 Mrd) Rendite: 10%

Anmerkung G: so schnell kann es gehen, 10 Stunden nach deinem Posting war die Rendite vn 10% bei Shell bereits dahin. Ich habe selber Shell im Depot und nun habe ich auch meine erste Krisen-Divi Kürzung. Doch wie hoch ist die Divi nun? 10% wohl eher 3,5% vorerst.... kann durchaus noch auf null gekürzt werden. Wie du siehst so sicher wie versprochen scheinen deine Listewerte dann doch nicht zu sein.

->BP (MK: 65 Mrd) Rendite: 10%
Siehe Shell, die BP wird auch kürzen, versprochen... nur eine Frage der Zeit. ;-) Bei dem Ölpreis wird es für alle Upstreamunternehmen sehr eng. Und ich finde das Shell auch besser aufgestellt ist als Shell. Shell macht mehr in Strom und ist deutlich innovativer. Das ist ja der Grund warum ich Shell und nicht BP habe.


Chemie:

->LyondellBasell (MK: 18 Mrd) Rendite: 7%
- starke Dividendensteigerungen
- konstanter Rückkauf von Aktien

Anmerkungen G: Kann ich nicht viel zu sagen. Hab ich mich noch nicht mit Beschäftigt. Aber wenn es so ähnlich ist wie BASF dann reden wir von einem sehr zyklischen Unternehmen und die mag ich auch nicht besonders. Zwar habe ich die BASF im Depot, aber beim nächsten Sprung über 70€ fliegt BASF für alle zeiten aus dem Depot. Ich habe keine Lust mehr auf Werte mit hoher Dividende wenn dafür der Kurs über Jahrzehnte stagniert. Wie ist das bei LyondellBasell? Ein flüchtiger Blick auf den Chart sagt mir wie bei BASF... nix für mich. Ich mag Wachstumswerte. Außerdem sind 7% keine 8% aber wir wollen ja nicht päbstlicher sein als der Pabst.

Versicherung:

->Prudential Financial (MK: 25 Mrd) Rendite: 6,5%
- starke Dividendensteigerungen
- konstanter Rückkauf von Aktien

Anmerkungen G: Hab ich mich noch nicht mit beschäftigt aber nach den Erfahrungen mit den Zahlen der letzten Versicherungsunternehmen, garantiert und stabil ist da leider nix.

Bergbau:

->Norilsk Nickel (MK: 42 Mrd) Rendite: 7%
- Palladiumhebel

Anmerkungen G: Kann ich auch nicht viel zu sagen, Rohstoffwert im Umfeld einer schrupfenden Weltwirtschaft ist nicht gerade zum Erfolg verdammt. Ich sag mal so, ich gehe nicht davon aus das die Nachfrage nach Nickel steigen wird in den kommenden 2 Jahren, aber ich bin kein Experte und habe ich wirklich keine Ahnung davon.

Telekommunikation:

-> AT&T (MK: 219 Mrd) Rendite: 7%

Anmerkungen G: At&T hatte ich selbst im Depot, sind im Januar glaub ich rausgeflogen. Ich würde AT&T auch derzeit als keine gute Investition bezeichnen weil: Massiv hohe Schulden, bei schrumpfenden Kundenzahlen... keine gute Kombination. Dazu die teure Übernahme von Time Warnen wo man sehen muss wie der Streaming Dienst gegen Netflix und Disney laufen wird. Ich würde nicht auf den ganz großen Erfolg wetten. All das zusammen führt eben für mich dazu das ich AT&T trotz der hohen Dividende verkauft habe. Ich finde die Deutsche Telekom mit der super Erfolgreichen US Tocher viel solider und zukunftsfähiger. Auch eine United Internet habe ich im Depot und das könnte ein x-bagger werden. Top Management und langfristiges Wachstum das funktioniert. Ganz anders als bei AT&T.


Tja sorry das ich kaum ein gutes Haar an deiner Liste gelassen habe. Es war aber nicht meine Absicht die Liste kaputt zu machen Ich schreibe hier nur meine eigene Meinung, nichts weiter. Nimm es einfach als eine Meinung von vielen. Am Ende muss jeder seine eigenen Entscheidungen treffen.

Es hilft nichts... ich würde halt keinen der Werte kaufen, wenn ich einen Kaufen müsste maximal noch die Norilsk... aber wie gesagt ich habe mich noch nie mit dieser Aktie beschäftigt.

Mich würde auch ein Satz von Investival zu der Bilanzstruktur der oben genannten Werte interresieren.

VG G

[jambam1]

Antwort auf Beitrag Nr.: 63.512.162 von -Realist- am 30.04.20 09:54:43

@ -Realist-

vielen Dank, deine beiden Beiträge bekommen einen besonderen Platz in meinem Börsentagebuch.

[gonzo2020]

Und wie schätzt ihr Amazon ein? Rakete 🚀 oder 🙉

[florian28061977]

Antwort auf Beitrag Nr.: 63.520.949 von florian28061977 am 30.04.20 18:19:25

Zitat von florian28061977:

Zitat von gonzo2020: Frage euch euch Profis:
1) wann kommen heute die Arbeitslosenzahlen der USA 🇺🇸?
2) wann kommen die Zahlen von Amazon und was erwartet ihr?

Yahoo.finance.com

[florian28061977]

Antwort auf Beitrag Nr.: 63.520.844 von gonzo2020 am 30.04.20 18:13:43

Zitat von gonzo2020: Frage euch euch Profis:
1) wann kommen heute die Arbeitslosenzahlen der USA 🇺🇸?
2) wann kommen die Zahlen von Amazon und was erwartet ihr?

Yahoo.fianance.com

[gonzo2020]

Frage euch euch Profis:
1) wann kommen heute die Arbeitslosenzahlen der USA 🇺🇸?
2) wann kommen die Zahlen von Amazon und was erwartet ihr?

[SmallCapTrade]

Antwort auf Beitrag Nr.: 63.494.903 von investival am 29.04.20 10:51:56

>> die [Volatilität] ist bei anderen payment playern auch sehr hoch, man sehe sich den kurs von square an, oder stoneco (da ist warren buffet beteiligt) - da ist eigentlich kaum ein unterschied zu wirecard. paypal ist im kursverlauf ruhiger, aber es angesichts des wachstums, das sie haben, jetzt auch nicht ein schnäppchen. << – Historische (250d) Volatilitäten [und Moody's Ratings] im payment sector V [Aa3] ~40 % MA [A1] ~45 % PYPL [---] ~45 % GPN [Baa3] ~50 % Wirecard [Baa3] ~60 % SQ [---] ~60 % Stoneco [---] ~80 % Volatiltität als das Risikomaß wie es die 'Porfoliotheorie' propagiert ist auch mein Ding allerdings nicht; in praxi kommt's da in der Tat auf den Kurstrendkontext an. Allerdings sind auch die möglichen(!) Trendeinflussfaktoren ein Punkt. Und da gibt's eben uptrends oder Konsolidieurngen/Korrekturen in solchen, wo die Einflussfaktoren einfach weniger heikel als bei Wirecard sind. Und; d'accord: Medienberichten immer mit Vorsicht begegnen. Wie schon einige Male erwiesen, wird immer öfter über Gebühr abgeschrieben, und wenn ein Urheber sich mal korrigieren muss, ist der Kopfbraten längst gegessen. Aber solch ein Wirtschaftsprüfungsurteil würde ich als Kapitalgeber schon ernst nehmen. Die KPMG mag um ihren Ruf vlt. besonders bemüht sein, aber im Kern kommunizierte sie ad W. nur die nicht für eine ENTlastung hinreichende Faktenlage. [– Btw: Die durchweg teuren core peers im payment sector überzeugen mich im aktuellen market rebound im übrigen allesamt nicht sonderlich]

Wer jetzt noch in Wirecard investiert kann aus meiner Sicht gleich auch noch NetCents kaufen. Diese kleine CAN-Bude hat in den letzten drei Jahren ein ähnliches Geschäftsmodell wie MasterCard aufgebaut, einfach nur im Bereich Crypto. Dabei kann der Besitzer des Bezahlungs-Terminals wählen, wie er das Geld erhalten will. Der Kunde zahlt zum Beispiel in Bitcoin oder Etherum und der Geldempfänger erhält dann zum Beispiel EUR oder USD und kann so seine Risiken und Schwankungen direkt minimieren. Klingt in der Praxis hervorragend. Gemäss 5-Jahres-Aktienkurs scheint man dem Management jedoch noch nicht wirklich zu trauen. Sie haben in den letzten Jahren auch jeweils viel zu positive Ankündigungen gemacht und sind daher selber Schuld. Zudem fehlt noch der Jahresabschluss welcher bereits per 15.04.2020 hätte veröffentlicht werden sollen. Viele Umsätze wurden bisher nicht gemacht, der starke Kursverlauf der letzten 4 Monate (trotz Corona) könnte jedoch auf künftige positiven Newsflow hindeuten. Sie gaben an, das monatliche Transaktionsvolumen bereits seit anfangs 2019 um jeweils 40% pro Monat gesteigert zu haben und auch künftig steigern zu können. Wenn sie dies hinkriegen sehen wir hier bald einen Tenbagger. Allerdings sollte man den Ankündigungen wie erwähnt nicht blind vertrauen. Ich sehe es mit meiner eher kleinen Position so: Entweder 100% Verlust oder 1000% Gewinn:-).

Viel Erfolg allerseits und denkt daran: Immer schön breit diversifizieren!

[Fullhouse1]

Aus meiner Sicht ist schon wieder zuviel Optimismus im Markt. Der Shutdown wird uns noch viel länger beschäftigen als viele glauben und fühlen. z.B. deutsche Automobilwirtschaft. Ein mir bekannter internationaler Zulieferer rechnet auf Jahresfrist mit etwa 60% der Produktion von vor Corona. Wenn das die ganze Branche betrifft, dann sieht es düster aus im kommenden Jahr.

[translokator]

Antwort auf Beitrag Nr.: 63.517.592 von translokator am 30.04.20 14:50:31

Zitat von translokator: Rational hat im ersten Quartal einen Umsatz von 181,3 Millionen Euro (Vorjahr €194,3 Mio) erzielt. Das Ebit liegt bei 26,0 Millionen Euro (Vorjahr €46,7 Mio). Alle Kundengruppen sind von der Corona-Krise belastet. / Quelle: Guidants News https://news.guidants.com

Rational verzeichnet seit März einen Auftragseinbruch. Keine Prognose für 2020 möglich. / Quelle: Guidants News https://news.guidants.com

Rational: Der im März begonnene Auftragsrückgang wird sich vor allem im zweiten Quartal beim Umsatz niederschlagen, da die durchschnittliche Zeit zwischen Bestellung und Auslieferung bei rund drei bis vier Wochen liegt. / Quelle: Guidants News https://news.guidants.com

Rational: Viele der Virus-Gegenmaßnahmen haben existenzgefährdende Auswirkungen auf unsere Kunden und werden, je länger sie andauern, irreversible Veränderungen der Branche zur Folge haben. / Quelle: Guidants News https://news.guidants.com

Das sieht nicht gut aus für die Branche...