Aktienkapitalaufbau mit Einzelwerte (Seite 455)

[Learner6]

hallo 50-er einzelwerte-freunde

alle guten dinge sind drei: hier mein dritter möglicher STANDARD-POOL-KANDIDAT: Aventis aus dem bereich Pharma/Landwirtschaft.

zuerst einmal die fundamentaldaten (quelle comdirect):

Kennzahlen 2001 2002(e) 2003(e)
Gewinn / Aktie (in EUR)
2,67
3,17
3,91

KGV
28,73
24,23
19,64

Cash flow / Aktie (in EUR)
3,68
4,18
4,95

Nettovermögen / Aktie (in EUR)
15,55
19,05
21,15

Umsatz (in Mio. EUR)
17.637,55
19.389,70
21.080,00

EBIT (in Mio. EUR)
3.622,40
4.269,98
4.804,99

EBITDA (in Mio. EUR)
4.709,98
5.344,97
6.068,75

Dividende / Aktie (in EUR)
0,69
0,84
0,95

Dividendenrendite (in %)
0,87
1,07
1,21

auch hier alles im grünen bereich...

was meint ihr ?

liebe grüsse

rolf

[Learner6]

last but not least, eine aktuelle nachricht über UNILEVER (quelle yahoo).

Freitag 8. Februar 2002, 16:32 Uhr , Yahoo
AUSBLICK: Bei Unilever 3,6 Mrd Euro Überschuss vor Sonderposten 2001 erwartet
LONDON (dpa-AFX) - Der niederländische Kosumgüterhersteller Unilever wird nach Analysteneinschätzung am Donnerstag (14. Februar) für das Jahr 2001 ein Überschuss vor Sonderposten zwischen 3,55 und 3,6 Milliarden Euro ausweisen. Beim Gewinn rechnen die Experten mit durchschnittlich 53,7 Cent je Aktie. Vor einem Jahr lag der Gewinn je Papier noch bei 48,2 Cent. Die Strategie der Niederländer, sich auf wenige große Marken zu konzentrieren, zahle sich aus, hieß es. Die wichtigsten Marken verzeichneten höhere Verkaufszahlen, sagte Analyst David Hallam vom Brokerhaus Williams de Broe. Er rechnet mit einem Umsatzanstieg von 5 Prozent nach 3,8 Prozent im Vorjahr. Besonders in Schwellenländern habe Unilever stärker Fuß gefasst. Auch der intensiv vorangetriebene Konzernumbau und die Integration des amerikanischen Nahrungsmittelherstellers Bestfoods trieben die Gewinnmargen nach oben, sagte Hallam./FX/fn/ck/js

was meint ihr denn so zu den bisher zwei vorgeschlagenen einzelwerte AHOLD und UNILEVER aus dem eurostoxx ?

liebe grüsse

rolf

[Learner6]

auch hier mal den 3-monats-chart...




der kurs liegt auf 200 tages-linie-niveau, wie man schön sehen kann...

liebe grüsse

rolf

[Learner6]

hallo forti

ahold wollte ich zwar nicht als "rentenpapier" halte, aber mein standardbereich könnte einen konsumwert gut vertragen...

apropo konsum. hier mal einige infos zu UNILEVER.

für mich massgeblich die FUNDAMENTALSEITE, deshalb hier mal einige facts. alle infos aus comdirect.

Kennzahlen 2001 2002(e) 2003(e)
Gewinn / Aktie (in EUR)
3,36
3,61
4,18

KGV
19,04
17,75
15,31

Cash flow / Aktie (in EUR)
4,98
5,27
6,08

Nettovermögen / Aktie (in EUR)
8,66
9,16
10,09


Umsatz (in Mio. EUR)
53.326,00
54.384,00
56.821,50

EBIT (in Mio. EUR)
5.980,30
6.940,89
8.113,65

EBITDA (in Mio. EUR)
8.612,53
9.219,80
9.766,70

Dividende / Aktie (in EUR)
1,54
1,68
1,86

Dividendenrendite (in %)
2,34
2,55
2,82

ähnlich wie bei ahold: alles im grünen bereich, oder ?

liebe grüsse

rolf

[Forticus]

ui, da hat es ja einiges an Beiträgen gegeben, seit ich mit meniem heut abend anfing.

Zu viele und zuschnelle Expansion ist gefährlich, da kann sich
Unternehmen auch schnell mal Verschlucken.
Nachdem,was ich nun von euch so lese, würde es mich nicht wundern, wenn
der Kurs bis März stagniert oder noch leicht nachgibt
im Vorfeld der Zahlen. Allerdings sehe ich bei Comdirect heute Abend jede Menge
"Geld G" an den Kursen, also will jemand haben oder den Kurs stützen.

Nach meinen letzten Käufen von CMGI und Thiel,
natürlich alle unter langfristigen Gesichtspunkten
wär Ahlod sicherlich eine nötige Ergänzung im konservativen "Renten"bereich

Gruß
Forticus der nun seine Februarsparate ins Visier nimmt

[Learner6]

hallo forti

klasse deine szenarien...

ich hatte bisher ja nicht gerade meinen schwerpunktbin auf konsum gelegt, aber fundamental (rein das nackte zahlenmaterial betrachtet) finde ich ahold interessant...

allerdings bin ich noch nicht so weit gegangen wie du, der die aktie schon 1 jahr beobachtet...

liebe grüsse

rolf

[Learner6]

die herausforderung bei ahold...

JETZT einsteigen oder
jahresabschlusszahlen im märz abwarten...

oder ???

ich habe wie gesagt zeit und übe mich erstmal in geduld.


liebe grüsse

rolf

[Forticus]

Learner,

Ahold habe ich seit knapp einem Jahr auf meiner (mentalen) watchlist,
wo die in der Rubrik Handel auf vorderster Stelle stehen.
Angeregt durch Dein posting habe ich gerade mal einen Blick auf chart und Daten geworfen.

zunächst möchte ich aber noch zu Deiner Einteilung:
- ahold (konsum)
- unilever (nahrungsmittel)
anmerken, daß ich Ahold unter Verbrauchsgüter-Handel
und Unilever unter Verbrauchsgüter-Hersteller eingruppiere.
Nach diesem Schema fallen allerdings auch Arzneimittelhersteller
in die Rubrik Verbrauchsgüter-Hersteller.

Laut meiner Börsensoftware (auf Wochenschlußkursbasis) und den aktuellen Kursen
denke ich, daß Ahold ein solides Investment ist. Auch unter Berücksichtigung dessen,
was ich im vergangenen Jahr alles darüber gelesen habe.
Drei Werte machen mich allerdings etwas Stuzig:
- PEG bei 1, von 16 Werten der Branche "Kaufhaus" das billigstes!
- KGV bei 14, von 16 Werten der Branche "Kaufhaus" im unteren Bereich und nur halb so teuer wie Carrefour mit 30 !
- Wachstum 14%, von 16 Werten der Branche "Kaufhaus" das höchste
- KBV bei 12, von 12 Werten der Branche "Kaufhaus" deutlich zu hoch über dem Durchschnitt von 6.
charttechnisch könnte es im Bereich 25-27 EUR eine Umkehr geben.
In den Medien habe ich kürzlich gelsesn, Ahold sie im letzten jahr überdurchschnittlich
gut gelaufen, so daß man in den nächsten 12 monaten nichts erwarten könne.

Ich überschlage mal zwei Szenarien:

A. angenommen, in rund 6-12 Monaten boomt der Hightechmarkt wieder und Konsumgüteraktien kommen aus der Mode
KGV von Ahold bleibt oder sinkt auf 10. Aber wegen Boom steigt der Konsum in 2003 dann doch,
also in 12 Monaten bleibende oder höhere Erwartungen ans Gewinnwachstum, sagen wir 15%.

=> Situation im Frühjahr 2003: Gewinnprognose 2,27 für 2003 ergibt mit KGV 10 einen Kurs von 22,70 in 12 Monaten.

Demnach ist die Aktie zur Zeit zu teuer.

B. angenommen, in 6.12 MOnaten kommt kein Hightechboom, Konsumaktien bleiben bis dahin weiter in
Mode und die Fonds und anderen Anleger schichten von der teuren Carrfour mit Null Wachstum (KGV 30, PEG 11)
um in die "billige" Ahold. Dann würde das KGV gleichbleiben oder höher gehen, sagen wir konservative 20.
Das Konsumwachstum mangels Hightechhausse aber nicht so recht in Gang kommen,
nehmen wir für 2003 ein Gewinnwachstum von 10%

=> Situation im Frühjahr 2003: Gewinnprognose 2,17 für 2003 ergibt mit KGV 20 einen Kurs von 43 in 12 Monaten.

Demnach ist die Aktie derzeit mit 27,75 recht günstig und ich kaufe ...

Gruß
Forticus der hier die hausaufgaben nicht nur von sich macht

[Learner6]

was den wert für mich interessant gemacht hat...:

Kennzahlen 2001 2002(e) 2003(e) (quelle: alles comdirect)
Gewinn / Aktie (in EUR)
1,70
1,96
2,24

KGV
16,32
14,16
12,39

Cash flow / Aktie (in EUR)
3,40
3,83
4,22

Nettovermögen / Aktie (in EUR)
6,22
7,80
8,89

Umsatz (in Mio. EUR)
66.599,90
77.744,50
83.484,00

EBIT (in Mio. EUR)
2.824,01
3.328,93
3.747,24

EBITDA (in Mio. EUR)
4.387,77
5.230,99
5.793,45


Dividende / Aktie (in EUR)
0,73
0,83
0,94

Dividendenrendite (in %)
2,48
2,82
3,20

alles positive steigerung....

liebe grüsse

rolf

[Learner6]

chartmässig hat der wert deutlich federn lassen müssen...



liebe grüsse

rolf