Scalping - das schnelle Geld - ein reales Experiment

Hallöchen,

nachdem ich lange mit mir gekämpft habe OB ich einen Thread aufmache, komme ich nun aufgrund vieler Fragen und zwangsläufig von mir immer selbigen Antworten, zu dem Entschluss, nocheinmal alles hier zu sammeln und zu posten.

Um es vorwegzunehmen: hier handelt es sich um eine Vergangenheitsbetrachtung und KEINE Empfehlungen für zukünftige Aktionen an den Märkten !


Zuerst eine kleine Abgrenzung der Thematik zu verwandten Gebieten:

Wie Ihr wisst gibt es eine Menge Wege sein Geld an der Börse zu vermehren (oder zu verlieren). Auf der einen Seite die konservativen Anleger, die ihr Geld lieber in Aktienfonds anlegen oder den "normalen" Anleger der die langfristige Aktienanlage bevorzugt. Dann gibt es noch diejenigen, die vom täglichen Auf- und Ab an den Börsen profitieren, die Daytrader. Nachfolgend sollen die verschiedenen Daytrading-Stile kurz vorgestellt werden.

#Daytrading
Unter Daytrading versteht man das kurzzeitige (Intraday) Investment in einen Basiswert, was bedeutet das idR. alle offenen Positionen innerhalb eines Handelstages glattgestellt werden.
Dabei profitieren Daytrader von der Volatilität des Marktes.

#Scalping
Scalping ist wohl die anspruchvollste Art die Volatilität des Marktes für sich zu nutzen.
Sogenannte Scalper handeln ihre Positionen in sehr kurzen Zeiträumen, d.h. das nach dem eröffnen einer Position diese oftmals schon nach wenigen Sekunden wieder geschlossen wird.
Scalper versuchen dabei die Spanne zwischen Bid und Ask optimal auszunutzen oder durch eine entsprechend grosse Position bereits bei geringsten Kursgewinnen die Position wieder zu verkaufen.
Diese Art des Daytradings verlangt viel Erfahrung des Traders und eine entsprechende Hard- und Software, wie eine schnelle Internetverbindung, eine zuverlässige Kursdatenversorgung und nicht zuletzt einen zuverlässigen Broker.

#Swingtrading
Beim Swingtrading hält der Trader anders als beim Scalping die Positionen einige Minuten bis hin zu einigen Stunden bevor er sie glattstellt.
Swingtrading ist sicherlich die günstigere alternative ins Daytrainggeschäft einzusteigen, da die psyschiche Anforderung nicht ganz so gewaltig ist wie beim scalpen.
Aber auch hier ist eine entsprechend ausführliche Vorbereitung unersätzlich.

#Positionstrading
Anders als Scalper und Swingtrader halten Positiontrader ihre Position oft für einige Tage bevor sie glattgestellt wird.
Diese Art des Tradings hat den Vorteil, das man sie auch mit einer geringeren Kapitaldecke nutzen kann. Ausserdem sind hier die Ansprüche an Hard- und Software geringer als z.B. beim Scalping.


Was genau ist Scalp-Trading nun ?

Joe Ross, etablierter Traderguru ( www.ross-trading.de ) sagt dazu: "Wenn Sie den Markt scalpen, dann streben Sie nach sehr kurzfristigen Zielen. Sie achten entweder auf einen technischen Einstiegspunkt oder eine andere Art von Charteinstieg. Wenn es dann zu einer plötzlichen Rally oder einem Kurseinbruch in dem Markt kommt, d.h. der Markt bricht aus der letzten Konsolidierung aus, dann versuchen Sie 50 oder 80 Punkte mitzunehmen und steigen dann wieder aus. Diese Art von Trading habe ich in den letzten 16 Jahren viel betrieben."

Scalpen ist also kurzfristiges Trading mit rasanten Gewinnmöglichkeiten, aber auch hohen Gefahren.



Ich persönlich bin kein Trendtrader bisher, und wer mich bei w.o. kennt weiss, das ich auch seltenst mal einen solchen fähig bin zu traden. Ich scalpe daher viel lieber, d.h. Ausnutzung von geringen Bewegungen mit rentablen Stückzahlen die nach 1 Daxpunkt meinetwegen schon Gewinn erzeugen. Wenn daraus natürlich ein Trend entsteht bin ich nach ein paar Punkten in der Gewinnzone auch bereit einen Stopp zu setzen und strickt nachzuziehen. Dazu braucht man natürlich RealtimeKurse des Handelsinstrumentes und immer funktionierende Leitung zum Markt (DSL, Telefon, Fax) sowie RealTimeFutures.


Wie kam ich also dazu ?

Leider wusste ich noch nach einigen Jahren des Tradens nicht so genau WAS meine Stärken sind und was nicht, da ich anscheinend mehrere Tradingstile miteinander vermischte (Position, Scalping, Swing) auf einem Depot.

Lösung sollte (und brachte) die Idee vor 2 Jahren, jeden Tradingstil autark auf einem separatem Konto/Depot für sich zu testen, mit Startkapital 2000 Euro jeweils.

Dabei sind einige natürlich "im Nirvana" und andere erwisesn sich als zu meiner Psyche und Anlageverhalten äusserst passend. Soetwas erstmal herauszufiltern halte ich für einen sehr wichtigen Schritt !

Was aus dem Depot "Scalpen" geworden ist...lest weiter :-)


WIE ging ich beim Scalpen vor ?

Eingangs schon erwähnt funktionierte dies am besten unter der Prämisse schneller, kurzer Marktbewegungen. Dazu bedarf es neben RealTimeFutureKursen auch eine ständige Handelbarkeit der Produkte. Leider ist letzteres aktuell nicht mehr so gegeben, daher auch das Wort "Vergangenheitsbetrachtung" am Anfang dieses Threads.

Am einfachsten zu verdeutlichen ist dies sicherlich an einem

Beispiel:

EIn Daxwavecall Basis 3700 wird bei fdax 3850 getaxt 1,49-1,50 wenn ich Kurs vom OS-Broker anfordere. Während der 5sec. Zeitfenster bei comdirect, in denen ich überlegen kann ob ich den Handel abschliesse, bewegt sich der fdax auf 3852 und ich drücke KAUFEN, habe also die Zerties für 1,50 noch erhalten und stelle sofort Verkaufsorderanfrage: 1,51-1,52 kommt logischerweise. Fällt der fdax in den nächsten 5sec des Preisangebotes unter 3852, verkaufe ich für 1,51 sofort und habe einen minimalen BruttoGewinn. Wenn er jedoch steigt, dann lasse ich die 5sec Zeitfenster verstreichen und fordere gleich neue quote an. Steigt es mehr als 5 Punkte lehne ich mich zurück oder stelle Stopploss-Order nach Stuttgart um eventuelle Trends, die daraus entstehen mitzunehmen.

Am besten funktionierte (!) soetwas bei Meldung von Wirtschaftsdaten und natürlich an charttechnischen Unterstützungs-/Widerstandszonen.

Bedingung dabei: hohe Stückzahlen um mit 1cent im worst case schon Gewinn zu machen, ständige Kursanfragen (TAN-Liste ungeeignet) UND handelbare Kurse vom Emi natürlich !

Ohne eigentlich von Börse oder Wirtschaft viel Ahnung haben zu müssen kann man so, nur durch schnelle Finger und Aufmerksamkeit, doch etwas verdienen. Hierzu auch ein paar Screenshoots, in denen man das kurze Zeitfenster gut erkennen kann:





Tradingwerkzeuge sind dabei natürlich unabdingbar. Ich nutze ganz einfach ein IB-Kursabo für 8 Euro/Monat von http://www.interactivebrokers.de um FutureKurse zu beziehen und zeitgleich reagieren zu können.
Warum unabdingbar

Der Xetradax (also der StinckNormaleDAX überall in Zeitungen und TV zu lesen) wird nur alle 15 sec berechnet als Ergebnis der Veränderung+Gewichtung der 30 Werte die darin enthalten sind. Der Daxfuture hingegen wird nach Angebot und Nachfrage gepreist, d.h. bei viel Volumen (Wirtschaftsdaten) mehrere Kurse innerhalb einer Sekunde sogar !!!

Wenn es zu einer schnellen Bewegung an der Börse kommt, kann man also am Daxfuture SOFORT sehen wohin der Markt läuft und am Dax selbst es erst max. 15 sec später.

Optionsscheine/Zertifikate werden meist nach dem Daxfuture getaxt und so ist es vor allem für Daytrader und/oder kurzen Anlagehorizont unabdingbar sich diesen realtime zu "besorgen".

Für Scalping an Chartmarken/Pivots/Resists oder knockout-Schwellen, wo es häufig zu einem Abprall und/oder schnellen Bewegungen kommt, empfiehlt sich gleich die Schnittstellenanbindung (da Kurse von IB eh abonniert) zur Software von http://www.scalpen.de für einmalig 29,90 Euro. Da hat man alle Indikatoren und muss nicht jeden Monat zahlen wie bei TaiPan oder b.i.s. oder Omnitrader. (Fixe Kosten sind schliesslich auch Kosten !) Das Programm wandelt die Kurse als Zahlen in Charts um sozusagen, Manko dabei ist der (noch) fehlende backfill. Dies bietet dann SierraChart an mit dem SCMagic...aber dies nur am Rande.


Wie verlief das Scalpen-Experiment ?

Anfangs gab es erstmal einen Dämpfer, da es sehr schwer ist mit 2000 Euro überhaupt Gewinne zu machen nach Gebührenabzug. Sicher aus anderen Threads bekannt ist die erhöhte Risikobereitschaft, welche man mitbringen muss (enge Scheine vor Barrieren kaufen) um nicht gleich pleite zu sein (dazu gibts genug Threads). Dies überstand ich aber ganz gut und scalpte mich in 170 Tagen auf +1.000% Performance herauf (entsprechen 20.000 Euro DepotVolumen). Danach kamen mir Aktionen zugute, in denen der Broker keine Provision verlangte, was bei durchschnittlich 20 Trades am Tag alleine in der kleinsten Orderklasse 200 Euro Zusatzgewinn (oder weniger Verlust, je nach Ansichtsweise) täglich (!) bis zur grössten Orderklasse 1200 Euro täglich (!) ausmachte.

Doch Hochmut kommt vor dem Fall und sobald ich einige Tage mit gutem Gewinn abschloss, folgte unweigerlich ein Trade, welcher vieles wieder zerstörte, ABER mich auch auf den Boden zurückbrachte. Dies kennt wohl jeder und ist auch nötig gewesen denke ich.

"Schuld" war dabei meist das NichteingestehenWollen einer Fehlentschidung und dann nicht sofortiges liquidieren der Verlustposition. Dabei kam es (logischerweise) zum Anstieg des Hebels und horrenden MinusErfolgen.

Nungut, ich blieb meinem Prinzip treu und machte weiter, die Stückzahlen stiegen mit dem Adrenalin :-)

Hier noch ein paar Screenshoots:





Das Ganze ist natürlich sehr belastend für die Psyche, vor allem wenn es gegen einen läuft und/oder man schwer rauskommt. So musste ich die letzten Monate sehr oft Positionen splitten im Verkauf oder durfte gegen AufgeldSpielchen des Emis (machtlos) ankämpfen.



Zudem kam folgender Aspekt hinzu; Emis sind natürlich nicht dämlich und merken sofort wo Ihre Schwachstellen liegen. Diese werden versucht zu minimieren, was ich sehr deutlich spürte. Zuerst wurde fast prinzipiell kurz vor Wirtschaftsdaten (14.29Uhr, 15.59Uhr) der komplette Handel ausgesetzt, bis zu 5 Minuten danach ! Anfragen telefonischer Art und Mails verwiesen immer auf zufällige technische Probleme zu dieser Zeit, bohrte man tiefer in die Materie wurde sogar MailKontakt ganz eingestellt. Man merkt also schnell was man wert ist als Kunde der a-der Bank Geld bringt oder b-der Bank Geld nimmt.
Als nächstes wurde die SystemStückzahl soweit heruntergesetzt, das es sich nicht lohnte für 1cent im Markt zu sein. Vor allem meine "LieblingsEmis" SalOp und CoBa haben seit geraumer Zeit kein Interesse mehr nach 20Uhr mit Stücken im 5stelligen Bereich zu handeln, oder schalten das System auf manuell um, was bis zu 2Minuten pro Preisanfrage dauert dann.
Es kommt sogar soweit, das man vielleicht 50.000 Stück kaufen darf ohne Probleme, aber im Verkauf nie mehr als 5.000 wieder abgenommen bekommt, was bedeutet in der Konsequenz das Volumen auf 10 Orders aufsplitten zu müssen ! Selbst in Stuttgart (Euwax) vergewissert sich der Makler oftmals nocheinmal telefonisch bei der Bank ob er das Geschäft tätigen darf, eh er reagiert, was MICH letztendlich aber bis zu 2 Minuten Verzögerung kosten kann und der Kurs bis dahin schon weggelaufen ist.

Davon kann ich viele Geschichten erzählen...und letztendlich haben die Emis das Spiel gewonnen, denn ich kann mein Verhalten zu Wirtschaftszahlen und auch sonst intraday SO nichtmehr in bare Münze umsetzen. Vielleicht ist auch dies eingetreten, was mir IT, Plus, Antepop und diverse andere hier vor 2 Jahren prophezeit haben; sobald ich anfange nur ein wenig darüber zu posten, und sei es nur ein Screenshoot mit Stückzahl, werden die Emis auch aufmerksam und der Ast auf dem ich turne dünner und dünner bis er bricht. Vielleicht ist es aber auch der Lauf der Zeit, immer nach neuen Chancen/Vorgehensweisen zu suchen und sich nie auf eins zu versteifen, was letztendlich ja zu Innovation, Selektion und Fortschritt führt :-)

Auf jeden Fall ziehe ich nun daraus meine Konsequenzen;

Das Experiment ist beendet !

Nach 441 Tradingtagen und +10.000% Performance werde ich mich auf neue Ansätze konzentrieren (müssen).

Mitverfolgen konnten Kollegen und Freunde das Ganze bereits alle paar Tage aktualisiert auf einer eigenen Seite:

http://www.geocities.com/bernecker1977/

welche nun auch geschlossen wurde.

Vielleicht dazu noch das PerformanceBildchen hier, auf das ich nicht zu unrecht stolz sein darf.




Es war ein sehr lehrreicher Abschnitt und ich möchte nicht an dieser Stelle verpassen, mich bei allen zu bedanken, die mich in dieser Zeit begleitet haben, aktiv durch Erfahrungsaustausch sowie auch passiv durch Fragen.

BITTE nutzt diesen Thread weiter wenn es um diese Thematik geht, dafür soll er dienen, und damit ich nicht von Boardmails oder ICQ-Anfragen überschüttet werde, was für mich eingangs geschrieben zu schriflichen Wiederholungen führt.

Nocheinmal als letzten Satz: die hier dargelegte Vorgehensweise funktioniert SO nichtmehr und beschreibt nur einen Tradingstil aus der Vergangenheit ! Vielleicht schreibe ich einmal auf einer Homepage weiter www.bernecker1977.de klingt gut

Danke für Eure Aufmerksamkeit,
Gruß Bernie
(der nun Swingtrader wird oder so)