Wirecard - Top oder Flop (Seite 14503)

[HunterxHunter]

"Wir unterstützen junge innovative Unternehmen, ihre Ideen zu verwirklichen. Unser Angebot geht dabei über die klassische Payment-Dienstleistung hinaus. Unsere jahrelange Erfahrung im E-Commerce und unser breites Netzwerk an kompetenten Partnern bringt gerade für Start-Ups den entscheidenden Wettbewerbsvorteil", betont Roland Toch, Managing Director von Wirecard CEE."

http://derstandard.at/2000045437354/Schienbeinschutz-ausgedr…

In Österreich entstehen die ersten 3D-gedruckten Schienbeinschoner. Es wird zwar noch 2 Jahre bis zur Serienfertigung dauern. Aber Bernstein Innovation rechnen mit regem Interesse.

Lustig das ausgerechnet in Österreich im Waldviertel eines der modernsten 3D-Druck Zentren Europas steht.
Für den Verkauf wurde mit Wirecard CEE ein Online-Shop eingerichtet.

"Erfahrung und Expertise des internationalen Payment-Spezialisten sollte zudem für die Ansprache junger Zielgruppen genutzt werden."

"Wir haben einen Partner gefunden, wo nicht nur individuelle Lösungen, sondern auch persönliche Beratung im Vordergrund steht", so Jakob Schmied, CEO Bernstein Innovation, über die zusammenarbeit mit Wirecard.

Persönliche Betreuung, Know-How, Innovation, individuelle Lösung: genau das sind die Gründe warum Wirecard erfolgreich war, ist und auch weiterhin sein wird!

[leitfaden]

Antwort auf Beitrag Nr.: 53.419.272 von jigajig am 06.10.16 10:08:16

also wenn du Klopfgeräusche in deinem Kopf hörst, dann solltest du vielleicht etwas Abstand von dem Thema gewinnen.

Man wundert sich ja etwas über das Engagement dieses Schreiblings, der nie aufzuhören scheint und teilweise Selbstgespäche führt !

[SamLowry]

Antwort auf Beitrag Nr.: 53.418.900 von LisaKirsch am 06.10.16 09:31:58

Zitat von LisaKirsch: dass werde ich mir alles am Abend noch durchlesen und dazu stellung beziehen.

Mach dir keinen Stress, Du bist doch nicht die Pressesprecherin der Wirecard?!
Wie kommt es eigentlich, dass jemand mit Deiner Expertise ausschliesslich in Wirecard investiert ist?

Zitat von LisaKirsch: Natürlich ist es möglich, dass sich alle Analysten irren.
Die Wahrscheinlichkeit ist aber geringer, als das sie sich nicht irren.

Spannende Analyse! Möchtest Du darüber lieber nochmal nachdenken?

Irrtum ist nicht ausgeschlossen, wie man hier gut sehen kann.
Oder bei der Deutschen Bank.

[jigajig]

Es scheint eine Mauer zu existieren um die Wirecard, aber ich klopfe weiter, mal laut und mal leise. Wenn ich ganz still bin, höre ich noch andere Klopfgeräusche. Wer klopft da noch? Und klopft gar jemand von der anderen Seite? Ich bin nicht sicher.

[jigajig]

@Lisa

Natürlich ist es möglich, dass sich alle Analysten irren. Die Wahrscheinlichkeit ist aber geringer, als das sie sich nicht irren. Von dem her kann mich eine einzelne niedrige Bewertung nicht erschrecken. Es gehört halt auch zu diesem Spektrum an Möglichkeiten, auch wenn das Eintreffen dieser in meinen Augen gegen null tendiert!

svabo hatte hier vor langem mal diese "Zebratheorie": wenn man im Wald etwas trappeln hört, sind es eher Pferde als Zebras oder so. Ja, ganz klar, ebenso wie nur eine verschwindende Minderheit erwartet, dass wirecard zumindestens nicht mehr deutlich steigen wird, eher fallen, ist es nur eine verschwindende Minderheit, die immer noch dazu auffordert, wirecard einmal auf den Kopf zu stellen, kräftig zu schütteln und zu schauen, was da so alles aus den Hemdentaschen rausfällt, was da nicht hingehört.
Wäre letzteres keine solche Minderheit, würde ich hier nicht weiterhin den Spinner spielen müssen.

[jigajig]

Weil der Kursanstieg nicht so dolle kommt, machen sich andere viele Gedanken, die hier nicht mehr schreiben (aber genau mitlesen und sogar jigajig-Beiträge verwenden in einem anderen Forum). Ich möchte in Bezug auf die Diskussion "heimliche Übernahme geplant" noch etwas Öl ins Feuer gießen und bitte darum, sich die Personalie Charles Brennan genauer anzuschauen. Was hat er denn vor Credit Suisse gemacht? Und Stefan Klestil ist ja auch nicht nur Wirecard-Aufsichtsrat. Ich kann nicht für andere denken...

[jigajig]

http://www.godmode-trader.de/analyse/wirecard-langfristiges-…

Kurzfristig sollte Wirecard also noch in Richtung 48,96 EUR klettern. Kommt es dann zu einem signifikanten Ausbruch über diese Marke, dann ergäbe sich ein neues Kaufsignal und der Wert könnte in Richtung 60 EUR klettern. Sollte die Aktie allerdings unter 42,19 EUR zurückfallen, könnte sich die Korrekturbewegung seit Oktober 2015 noch eine ganze Weile hinziehen.

Sag ich doch. Nur weil ich es sage, muß es doch kein Schmarrn sein
Es fehlt aber auch hier etwas bei der Analyse. Peng kann zwei Köpfe haben.

[LisaKirsch]

Antwort auf Beitrag Nr.: 53.416.389 von jigajig am 05.10.16 21:08:49

Zitat von jigajig:

Zitat von jigajig: Hier mal die aktuellen Kursziele
20.06.16 14:25 Buy 65,00 EUR 40,11 EUR GOLDMAN SACHS Moawalla, Mohammed
02.06.16 11:23 Buy 60,00 EUR 39,44 EUR WARBURG RESEARCH Reichert, Jochen
25.05.16 12:28 Buy 50,00 EUR 39,96 EUR EXANE BNP PARIBAS Faure, Alexandre
23.05.16 11:39 Buy 53,40 EUR 40,61 EUR BERENBERG Beaubois, Jean
23.05.16 09:47 Neutral 42,00 EUR 40,98 EUR DEUTSCHE BANK Schaller, Johannes
20.05.16 13:49 Buy 49,00 EUR 40,99 EUR INDEPENDENT RESEARCH Friebel, Markus
20.05.16 12:28 Buy 55,00 EUR 40,97 EUR KEPLER CHEUVREUX Sztabowicz, Sebastien
20.05.16 11:37 Buy 53,00 EUR 40,90 EUR BAADER BANK Woller, Knut
19.05.16 14:15 Buy 54,00 EUR 41,70 EUR BANKHAUS LAMPE Specht, Wolfgang
(dazu: Oddo Seydler mit 45? HSBC mit 48?)

Korrektur! Ich habe Hauck&Aufhäuser vergessen! Diese einberechnend steigt die mögliche 6-Monats-Kursprognose auf 52,8.

Das schrieb ich im Juni! 52.8€ möglich bis Dezember.

Dann sind wir uns in dem Punkt auf jeden Fall einig. Ob es bis Dezember der Fall ist, bezweifle ich aber. Nun ja wir werden ja sehen. Wichtiger als das wann ist aber auf jeden Fall die Tendenz in Richtung 50 Euro Marke.

Ich weiß du hast noch viel geschrieben, dass werde ich mir alles am Abend noch durchlesen und dazu stellung beziehen. Aber nur kurz:
Natürlich ist es möglich, dass sich alle Analysten irren. Die Wahrscheinlichkeit ist aber geringer, als das sie sich nicht irren. Von dem her kann mich eine einzelne niedrige Bewertung nicht erschrecken. Es gehört halt auch zu diesem Spektrum an Möglichkeiten, auch wenn das Eintreffen dieser in meinen Augen gegen null tendiert!

[jigajig]

Im Juli 2015 schrieb Brennan

Investitionen im Zusammenhang mit Zukäufen habe er nun von seinen Gewinn- und Verlustprognosen getrennt, so der Analyst in einer heute veröffentlichten Studie. Daher habe Brennan seine Schätzungen für den Free Cashflow und damit letztlich auch das Kursziel angehoben. Sein Anlagevotum für das Papier des Aschheimer Zahlungsabwicklers habe allerdings weiterhin Bestand.

Im August 2015 konterte Jochen Reichert (Kursziel 51, welches nicht erreicht wurde)

18.08.15 14:39
Warburg Research
Hamburg (www.aktiencheck.de) - Wirecard-Aktienanalyse von Analyst Jochen Reichert von Warburg Research:
Jochen Reichert, Analyst von Warburg Research, rät in einer aktuellen Aktienanalyse nach Q2-Zahlen weiterhin zum Kauf der Aktie des Zahlungsabwicklers Wirecard AG (ISIN: DE0007472060, WKN: 747206, Ticker-Symbol: WDI, Nasdaq OTC-Symbol: WRCDF)
Der Free Cashflow des Aschheimer Unternehemens habe sich im ersten Halbjahr verbessert, so der Analyst in einerheute veröffentlichten Studie. Zudem habe sich die Kundenanzahl signifikant erhöht. Insgesamt hätten die Kennziffern seine positive Einschätzung für Wirecard bestätigt.
Jochen Reichert, Analyst von Warburg Research, hat in einer aktuellen Aktienanalyse das "buy"-Votum für die Wirecard-Aktie mit einem Kursziel von 51 Euro bestätigt. (Analyse vom 18.08.2015)

Die Konsensschätzungen für den FCF sind derzeit (2016/2017/2018/2019/2020)
198,03 EUR 200,89 EUR 271,03 EUR 306,00 EUR 351,20 EUR (in Mio)

ich finde nicht viel zu wirecard und freecashflow, eine US-Seite schreibt von Free Cash Flow. €120.9 Mil (TTM As of Jun. 2016)

Laut wirecard:
FCF 2015 145,2 (2014 95,8 +52%) (Quelle: Präsentation bei HV)

a.a.O. schreibt wirecard von
Cash flow from operating activities (adjusted) less operative CAPEX
6M 2016 84,9 Mio (6M 2015 62,5 - +36%)
(Investor Presentation 8/2016)

yahoo (Capital IQ) schreibt
Cash Flow aus betrieblichen Tätigkeiten (ttm): 190,32Mio.
Levered Free Cash Flow (ttm): 372,27Mio.
(ttm/30.6.16)

Laut Jochen Reichert (März 2016)

2015e 144
2016e 191 (198)
2017e 244 (201)
2018e 293 (271)
2019e 347 (306)
2020e 394 (351)
(das ist höher als obige "Konsensschätzungen", ab 2018 zumindest)

Ich blick da aber nicht durch...

[jigajig]

Zu Charles Brennan: Er hat ja seit 2015 eine böse Meinung zur Wirecard. Übrigens war er nicht, wie teilweise behauptet wurde, an derselben Uni wie Zatarra (so ein Schmarrn!), sondern - wie einige Tausend andere - mit Dan Mc Crum. Da aktuell nicht viel zu finden ist über seine Sichtweise, hier nopch einmal das Zitat aus 2015

Die Schweizer Bank Credit Suisse hat Wirecard mit "Underperform" und einem Kursziel von 27 Euro in die Bewertung aufgenommen. Auf dem Papier sei der Zahlungsabwickler in einem der wachstumsstärksten Bereiche aktiv, schrieb Analyst Charles Brennan in einer Studie vom Freitag. Zudem zeugten die Umsatztrends von steigenden Marktanteilen. Für die Anleger sei es aber wegen des äußerst schwachen Barmittelzuflusses enorm schwer, die Gewinnsituation angemessen zu bewerten. Brennan rät, vor allem auf die Rendite des Free Cashflow zu schauen. Auf dieser Basis liege die Bewertung von Wirecard deutlich über der Branche. Das Unternehmen müsste das Branchenwachstum über ein Jahrzehnt überflügeln, um auf dem Niveau vergleichbarer Papiere gehandelt zu werden.

Die Kurszielerhöhung auf 30 und 31 erfolgte jeweils wegen des "verbesserten free cashflows". Insofern dürfte er möglicherweise nach den nächsten Zahlen sein Kursziel anpassen.