Die ältesten Fonds der Welt - Seite 2

Afrikainvestments im Jahre 1948

Nach einer Pause von immerhin 14 Jahren wurde 1943 dann der nächste Fonds, der UBS (CH) Property Fund – Léman Residental Foncipars, welche nur in Immobilien in der französischen Schweiz investiert. Damit erzielte der Fonds seit 1984 allerdings ausgezeichnete Erträge und liegt bei durchschnittlich 11,1 Prozent pro Jahr.

Dass Investments in Afrika vor 60 Jahren beliebter waren als heute, zeigt der UBS (CH) Equity Fund South Africa. Der 1948 aufgelegte Fonds liegt anhand der Performance – Emerging Markets Aktien schnitten in den letzten 15 Jahren sehr gut ab – aber weniger gut und erzielte seit 1984 „nur“ 4,2 Prozent.

Dann folgen zwei Aktienfonds mit Anlageschwerpunkt Schweiz, der Credit Suisse Equity Swiss Blue Chip und der UBS (CH) Equity Fund – Switzerland. Beide wurden im Mai 1949 aufgelegt und erzielten in den letzten 22 Jahren ähnliche Renditen von rund 13 Prozent p.a.

ADIG startete 1950 in Deutschland

Dass neben der Schweiz auch Deutschland über eine lange Investmenthistorie verfügt, zeigt der Mischfonds ADIG Fondra, der seit Auflegung 1950 durch die Anlage in deutsche Aktien und Anleihen rund 9,1 Prozent p.a. und seit 1984 sogar 10,1 Prozent Ertrag p.a. erzielen konnte. Trotzdem erscheint dass Volumen mit 136 Mio. Euro relativ mager im Vergleich zu anderen „Dinosaurier-Fonds“. Erfolgreicher war man bei der ADIG mit dem ADIG Fondak, welcher am 30. Oktober 1950 aufgelegt wurde und damit der älteste deutsche Aktienfonds ist. Fondsmanagerin Heidrun Heutzenröder konzentriert sich vor allem auf deutsche Standardwerte mit niedrigem Kurs-Gewinn-Verhältnis und hoher Dividendenrendite. Überhaupt weist die Produktpalette von ADIG eine lange Historie auf: Neben den beiden erwähnten Fonds wurden vor 1960 noch der ADIG Fondis (globale Aktien, Auflage 1955) und der ADIG Adifonds (deutsche Aktien, Auflage 1958) gegründet.

Schweizer Immofonds am Stärksten vertreten

Stark vertreten unter den ältesten Fonds der Welt sind besonders Schweizer Immobilienfonds: Neben dem bereits erwähnten UBS (CH) Property Fund – Léman Residental Foncipars, finden sich noch weitere acht Immofonds im Ranking der ältesten 35 Fonds. Der UBS (CH) Property Fund – Swiss Mixed Sima (Auflegung 1950) etwa investiert nur in Schweizer Stadtimmobilien und sammelte damit bereits 2,3 Mrd. Euro an Volumen ein. Eine Anlage die in der Vergangenheit aber auch dem Investor Spaß machte: Seit 1984 liegt die Rendite der neun Schweizer Immofonds zwischen 8,3 Prozent (UBS (CH) Property Fund – Swiss Mixed Sima) und 13,6 Prozent (FIR). Im Schnitt entstanden daraus 10,4 Prozent an Jahresrendite.

Österreich: Neun Jahre lang nur eine KAG

Der erste österreichische Fonds datiert aus dem Jahr 1956, als die erste österreichische KAG, die Österreichische Investmentgesellschaft (ÖIG), den heutigen Capital Invest Select Europe Stock auflegte. Erst neun Jahre später wurde die zweite KAG, die SPARINVEST, gegründet, welche noch im gleichen Jahr den SPARINVEST Fonds auflegte. Der Boom erfolgte aber erst viel später: Zwischen 1983 und 1991 stieg die Anzahl der Fondsgesellschaften in Österreich von 4 auf 25, welche insgesamt 295 Fonds verwalteten. Ab damals fand das Wachstum aber vor allem in der Fondsanzahl statt: Denn heute verwalten 23 KAG´s bereits über 2100 inländische Fonds.

Branchenfonds: Älter als man denkt

Die derzeit nahezu totgesagten Branchenfonds sind übrigens keine neue Erfindung: Der Credit Suisse Equity Global Pharma investiert seit 1959 in globale Healthcare-Aktien aus dem Bereichen Pharma und später auch Biotechnologie. Eine Zukunftsbranche eben, bereits vor fast 50 Jahren…

Performancedaten per 31.12.2005 in US-Dollar / Datenquelle: Lipper

LINK: Die gesamte Analyse (inkl. Tabelle der ältesten Fonds) finden Sie hier.