107
0 Kommentare
Dividende, Wachstum, Inflationsschutz: Mit diesem REIT macht man nix falsch
107 
0 Kommentare
Ein REIT, mit dem man bei der Dividende, beim Wachstum und dem Thema Inflationsschutz einfach nix falsch machen kann? Na klar, das ist W. P. Carey (WKN: A1J5SB)! Lange Zeit haben Investoren auf diesen eher stagnierenden Real Estate Investment Trust geblickt, der aber in Zeiten der Pandemie auch nicht klein beigegeben hat.
Jetzt wiederum ist der Zeitpunkt gekommen, zu dem der REIT scheinen kann. Insbesondere durch das Thema Inflationsschutz erhalten wir eine neue Perspektive auf W. P. Carey. Aber auch die Dividende und das daraus resultierende Wachstum sind nicht verkehrt. Lass uns das einmal etwas näher ansehen.
REIT und Inflationsschutz: W. P. Carey liefert zweigleisig!
W. P. Carey ist bekanntlich ein REIT, der ein Top-Management besitzt, das sehr weit denkt. Beim Thema Inflationsschutz zum Beispiel besitzen 59 % der Mietverträge eine Klausel, die sich bei den Mieterhöhungen an der Teuerungsrate orientiert. Das ist ein vergleichsweise hoher Wert, Realty Income zum Beispiel kommt auf Pi mal Daumen 30 % bei dieser Kennzahl. Natürlich zieht das in Zeiten sinkender Inflation nicht so stark. Jetzt jedoch umso mehr, was wir unter anderem zuletzt beim Wachstum gesehen haben: Die Funds from Operations je Aktie kletterten auf 1,35 US-Dollar je Aktie.
Aber auch der Anteil, der nicht zu den 59 %, sondern zu den 41 % der übrigen Immobilienverträge zählt, ist solide, wenn es um Wachstum geht. W. P. Carey kann in diesem Bereich eine durchschnittliche Mietsteigerung von über 2 % p. a. vorweisen. Die letzten Verträge sind mit jährlichen Wachstumsraten von 2,3 % abgeschlossen worden, wenn es eben nicht den eingebauten Inflationsschutz gegeben hat.
Somit rüstet sich der US-REIT sehr, was eine zweigleisige, moderate Wachstumsperspektive angeht. Inflation ist jedenfalls nicht so sehr das Thema. Das wiederum sehen wir, wenn wir auf die Zahlen blicken. Im ersten Quartal kletterten nicht nur die Funds from Operations je Aktie von 1,22 US-Dollar im Vorjahr auf 1,35 US-Dollar. Nein, auch der Umsatz stieg von 284 Mio. US-Dollar ein Jahr zuvor auf 307 Mio. US-Dollar. Moderates Wachstum gibt es hier an vielen Fronten.
Dividendenqualität!
Der US-REIT W. P. Carey besitzt außerdem jede Menge Dividendenqualität. Bei einer Jahresdividende von 4,228 US-Dollar und einem Aktienkurs von 77,15 US-Dollar liegt die Dividendenrendite derzeit bei 5,48 %. Das ist ein solider Wert für einen Real Estate Investment Trust, der Inflationsschutz mitbringt und gleichzeitig seit dem Börsengang im Jahr 1998 nicht ein einziges Mal die Dividende je Aktie gekürzt hat.
Bei den jetzt ausgewiesenen Funds from Operations je Aktie liegt das Ausschüttungsverhältnis mit 78,3 % auf einem moderaten Niveau. Vielleicht gibt es daher bald auch wieder ein stärkeres Dividendenwachstum als die zuletzt vorhandenen unter 1 % p. a.
Lesen Sie auch
Wenn man jedenfalls Qualität, Dividende und Inflationsschutz sucht, so ist W. P. Carey eine spannende Wahl. Nicht nur wegen der jetzigen Dividendenrendite oder den 59 % der Verträge, die offensichtliche Merkmale sind. Das Management arbeitet konsequent an einem Ansatz, der eigentlich auf beständiges, moderates Wachstum ausgelegt ist.
Der Artikel Dividende, Wachstum, Inflationsschutz: Mit diesem REIT macht man nix falsch ist zuerst erschienen auf The Motley Fool Deutschland.
Unsere Top-Aktie für das Jahr 2022
Es gibt ein Unternehmen, dessen Name zurzeit bei den Analysten von The Motley Fool sehr, sehr häufig fällt. Es ist für uns DIE Top-Investition für das Jahr 2022.
Du könntest ebenfalls davon profitieren. Dafür muss man zunächst alles über dieses einzigartige Unternehmen wissen. Deshalb haben wir jetzt einen kostenlosen Spezialreport zusammengestellt, der dieses Unternehmen detailliert vorstellt.
Mehr Lesen
- Dividende, Wachstum, Inflationsschutz: Mit diesem REIT macht man nix falsch
- IIPR vs. WPC: Mein momentaner Top-REIT mit 5 % Dividendenrendite!
- Realty Income: 3 Gründe, warum der Aristokrat 2022 die Dividende noch stark erhöht
- 3 Gründe, warum ich in diese Dividendenaktie jetzt 2.500 Euro investiere!
- 3 Wege, wie Dividendenaristokrat Realty Income auch jetzt das macht, was die Investoren sehen wollen!
Vincent besitzt Aktien von Realty Income und W. P. Carey. The Motley Fool besitzt keine der erwähnten Aktien.
Motley Fool Deutschland 2022
Dieser Artikel wurde ursprünglich auf fool.de veröffentlicht.
Diskutieren Sie über die enthaltenen Werte
Aktuelle Themen
Weitere Artikel des Autors
AKTIENWELT360 – RISIKOHINWEIS FÜR KOSTENLOSE EMPFEHLUNGEN Risikohinweise für Aktienwelt360 Hinweis: Die Empfehlungen, die auf der kostenlosen Seite www.aktienwelt360.de veröffentlicht werden, sind Ergebnisse sowohl der angestellten Analysten von Aktienwelt360 als auch freiberuflicher Analysten. Die Empfehlungen stellen Meinungen der Analysten zu diesem Zeitpunkt und keine personalisierte Anlageberatung dar. Wenn Du eine persönliche Finanzberatung wünschst, dann wende Dich bitte an einen Anlageberater. Auf diesen Seiten findest Du Risikohinweise und die Veröffentlichungen gemäß § 85WpHG und Marktmissbrauchsverordnung (EU) Nr. 596/2014 („MAR“) für alle Wertpapieranalysen und Empfehlungen von Aktienwelt360 bezüglich aller Unternehmen, die gegenwärtig hierunter fallen. Diese Seiten wurden zuletzt am 5. Januar 2023 aktualisiert. Risikohinweis Die Anlageempfehlungen von Aktienwelt360 enthalten ausgewählte Informationen und erheben nicht den Anspruch auf Vollständigkeit. Die Analysen stützen sich auf allgemein zugängliche Informationen und Daten (die „Informationen”), die als zuverlässig gelten. Aktienwelt360 hat die Information jedoch nicht auf ihre Richtigkeit oder Vollständigkeit geprüft und behauptet nicht die Richtigkeit und Vollständigkeit der Informationen. Insbesondere, aber nicht beschränkt auf in diesen Analysen enthaltene Aussagen, Planungen oder sonstige Einzelheiten bezüglich der untersuchten Unternehmen, deren verbundener Unternehmen, Strategien, konjunkturelle, Markt- und/oder Wettbewerbslage, gesetzlicher Rahmenbedingungen. Obwohl die Analysen mit aller Sorgfalt zusammengestellt werden, können Fehler oder Unvollständigkeiten nicht ausgeschlossen werden. Aktienwelt360, die Anteilseigner und Angestellte behaupten auch nicht die Richtigkeit oder Vollständigkeit der Aussagen, Einschätzungen, Empfehlungen oder Schlüsse, die aus in den Analysen enthaltenen Informationen abgeleitet werden. Die Anlageempfehlungen stellen weder ein Angebot noch eine Aufforderung zur Abgabe eines Angebots zum Kauf oder Verkauf eines Wertpapiers dar. Es ist möglich, dass Gesellschafter, Geschäftsleitung oder Angestellte von Aktienwelt360 oder Freiberufler, die auf aktienwelt360.de schreiben, in verantwortlicher Stellung, z. B. als Mitglied des Aufsichtsrats, in den in Analysen genannten Gesellschaften tätig sind oder eine Investitionsposition darin haben. Die in Anlageempfehlungen enthaltenen Meinungen können ohne Ankündigung geändert werden. Alle Rechte vorbehalten. Erklärung gemäß § 85 WpHG iVm der MAR sowie der Delegierten Verordnung (EU) Nr. 2016/958 („DelVO“) Die Empfehlungen, die auf der kostenlosen Seite www.aktienwelt360.de veröffentlicht werden, sind das Ergebnis sowohl angestellter als auch freiberuflicher Analysten von Aktienwelt360. Die Empfehlungen sind keine „offiziellen“ Empfehlungen der kostenpflichtigen Produkte der Aktienwelt360 GmbH, sondern stellen die Meinungen der Analysten zum betreffenden Zeitpunkt dar. Im Artikel benutzte Bewertungsmethodologie Die Bewertung, die der Anlageempfehlung für das jeweils analysierte Unternehmen zugrunde liegt, stützt sich auf allgemein anerkannte und weit verbreitete Methoden der fundamentalen Analyse, wie z. B. Discounted-Cash-Flow (DCF)-Modell, Terminal-Multiple-Bewertung, Peer-Gruppen-Vergleich, „Sum of the parts“-Modell oder ähnliche, häufige und weit verbreitete fundamentale Bewertungsmethoden. Das Ergebnis dieser fundamentalen Bewertung wird als Basis der Empfehlung benutzt, obwohl es auch abhängig von der Einschätzung des Analysten bezüglich möglicher Industrieveränderungen, Alternativen möglicher zukünftigen Entwicklungen, Ergebnissen der Unternehmensstrategie, Wettbewerbsdruck usw. angepasst wird. Die letztendliche Meinung des Analysten sollte nicht ausschließlich im Modell betrachtet werden, sondern eher als das wahrscheinlichste Ergebnis vieler möglicher zukünftiger Auswirkungen. Unabhängig von der verwendeten Bewertungsmethode besteht das Risiko, dass das Investitionsergebnis nicht erreicht wird, z. B. aufgrund unvorhergesehener Veränderungen der Nachfrage nach den Produkten des Unternehmens, Änderungen des Managements, der Technologie, der konjunkturellen Entwicklung, der Zinsentwicklung, der operativen und/oder Materialkosten, des Wettbewerbsdrucks, des Aufsichtsrechts, des Wechselkurses, der Besteuerung, usw. Bei Anlagen in ausländischen Märkten und Instrumenten gibt es weitere Risiken, etwa aufgrund von Wechselkursänderungen oder Änderungen der politischen und sozialen Bedingungen. Diese Ausarbeitung reflektiert die Meinung des jeweiligen Verfassers zum Zeitpunkt ihrer Erstellung. Eine Änderung der Bewertung zugrundeliegenden fundamentalen Faktoren kann nachträglich dazu führen, dass die Bewertung nicht mehr zutreffend ist. Ob und in welchem zeitlichen Abstand eine Aktualisierung dieser Ausarbeitung erfolgt, ist vorab nicht festgelegt worden. Es wurden zusätzliche interne und organisatorische Vorkehrungen zur Prävention oder Behandlung von Interessenkonflikten getroffen. Die Ergebnisse der Analysen sowie die Meinungen der Analysten werden den analysierten Unternehmen vor der Veröffentlichung nicht offengelegt. Alle Preise von Finanzinstrumenten, die in der jeweiligen Anlageempfehlung angegeben werden, sind Schlusskurse des dem jeweiligen ausgewiesenen Veröffentlichungsdatums vorangegangen Börsenhandelstages, soweit nicht ausdrücklich ein anderer Zeitpunkt genannt wird. Anlageempfehlung: Erwartete Entwicklung der Gesamtperformance des Finanzinstruments bis zum angegebenen Kursziel, nach Meinung des dieses Finanzinstrument betreuenden Analysten. Marktschlagende: Es wird erwartet, dass die Gesamtperformance der Aktie in den nächsten drei bis fünf Jahren stärker als der jeweilige Vergleichsindex steigen wird. Profitabel: Es wird erwartet, dass die Gesamtperformance der Aktie in den nächsten drei bis fünf Jahren weniger als der jeweilige Vergleichsindex steigen wird, aber mehr als null. Negativ: Es wird erwartet, dass die Gesamtperformance der Aktie in den nächsten drei bis fünf Jahren fallen wird. Handelsregeln und Offenlegungen von Analysten und Dritten in Verbindung mit der Aktienwelt360 GmbH Wenn ein Analyst (Mitarbeiter sowie Freiberufler) von Aktienwelt360 über eine Aktie schreibt, von der er oder sie selbst eine Position besitzt oder davon anderweitig profitiert, dann wird dieser Umstand am Ende eines Artikels oder Berichts erwähnt. Wir haben Aktienempfehlung in unseren kostenpflichtigen Newslettern und wir legen auch diese Empfehlungen offen, wenn wir darüber auf unserer kostenlos zugänglichen Website schreiben (aktienwelt360.de). Um unseren zahlenden Mitgliedern gegenüber fair zu bleiben, legen wir diese Empfehlungen mindestens 30 Tage ab der ersten Veröffentlichung der Empfehlung nicht in unserem kostenlosen Content offen. Nach dieser Frist von 30 Tagen werden wir auch diese Empfehlungen offenlegen. Zusätzlich zu den oben erwähnten Anforderungen unterliegen wir zusätzlichen Handelsbeschränkungen und Richtlinien. Diese Beschränkungen verlangen, dass die Angestellten von Aktienwelt360: - jede Aktie, die sie besitzen, mindestens zehn volle Handelstage besitzen müssen. (Daytrading ist nicht zugelassen – als ob wir das überhaupt wollten!) - nicht im Zeitraum von zwei vollen Handelstagen vor und nachdem sie eine Aktie gekauft oder verkauft haben, über diese Aktie schreiben dürfen. - unsere Compliance-Abteilung informieren müssen, wenn sie eine Aktie kaufen oder verkaufen, egal ob sie darüber geschrieben haben oder nicht. Wir arbeiten auch mit freiberuflichen Autoren, die: - jede Aktie, die sie besitzen und über die sie bei Aktienwelt360 schreiben, mindestens zehn volle Handelstage halten müssen. - nicht im Zeitraum von zwei vollen Handelstagen vor und nachdem sie eine Aktie gekauft oder verkauft haben, über diese Aktie schreiben dürfen.
URL kopieren
Per E-Mail teilen
Artikel drucken
Artikel zu den Werten
Auch bei Lesern beliebt
