checkAd
    Startseite > Nachrichten > Kommentare > Nachricht

     900  0 Kommentare Drei überraschende Angewohnheiten von klugen Investoren

    Foto: Pixabay, geralt.
    Foto: Pixabay, geralt.

    Manchmal ist man als Investor sein eigener, schlimmster Feind. Eine Studie von BlackRock aus dem Jahr 2016 fand heraus, dass Aktien zwischen 1996 und 2015 eine Durchschnittsrendite von 8,19 % pro Jahr erzielt hatten. Das Portfolio des durchschnittlichen Investors hat aber nur 2,11 % Gewinn gemacht. Dieser enorme Unterschied wurde davon verursacht, dass die Investoren versucht haben den Markt abzupassen.

    Aber nur, weil die durchschnittlichen Investoren sich langfristig nicht so gut entwickeln, muss das nicht heißen, dass es dir dabei genauso gehen muss. Relativ oft werden starke Renditen nur dadurch generiert, dass man sich die richtigen Angewohnheiten beim Investieren antrainiert hat.

    In diesem Wissen haben wir vier unserer Autoren gebeten, jeweils eine Gewohnheit zu besprechen, die die klügsten Investoren nutzen, um langfristig übermächtige Renditen zu generieren.

    Wissen, was zu tun ist, wenn der Markt abstürzt

    Einen kühlen Kopf zu bewahren ist leicht, wenn der Markt steigt. Aber viel zu oft werden die „langfristigen“ Investoren zu kurzfristigen Tradern, wenn der Markt abstürzt. Das ist natürlich der schnellste Weg in die Katastrophe und das ist auch der Grund, warum die klugen Investoren ein System entwickeln, mit dem sie auch in stressigen Zeiten cool bleiben.

    Eine der einfachsten Taktiken, die du dabei benutzen kannst, ist der Durchschnittskosten-Effekt. Damit ist folgendes gemeint: du investierst einen festen Betrag zu vorbestimmten Intervallen, egal was der Markt gerade macht. Wenn der Markt also steigt, dann wirst du mit deinem Geld weniger Aktien kaufen, aber wenn der Markt abstürzt, dann wirst du mehr Aktien kaufen.

    Das Großartige an dieser Strategie ist, dass es deine Sichtweise verändern wird, sodass du dich von kurzfristigen Marktbewegungen nicht mehr betroffen fühlst. Wenn der Markt steigt, dann kannst du feiern, dass deine Investitionen Geld verdienen. Wenn der Markt fällt, dann kannst du dich darüber freuen, mehr Aktien zu günstigeren Preisen zu kaufen.

    Ich folge dieser Strategie schon seit Jahren und das hat mir wirklich geholfen, in Bärenmärkten cool zu bleiben.

    Bildquelle: Getty Images
    Bildquelle: Getty Images

    Kluge Investoren überprüfen ihr Portfolio nicht jeden Tag

    Lesen Sie auch

    Kluge Investoren schauen nicht jeden Tag auf ihr Portfolio, denn wenn sie das tun, fürchten sie um die Tagesperformance. Ein Freund hat mich erst vor kurzem nach einer Aktienempfehlung gefragt und ich habe ihm gesagt, dass ich Berkshire Hathaway (WKN A1YJQ2) langfristig sehr gut finde. Er hat meinen Rat angenommen und einige Aktien davon gekauft.

    Am nächsten Tag verlor der Markt ein paar Prozent und Berkshire ging um 2 % in die Knie. Mein Freund rief mich an und sagte mir etwas wie „Hey! Was ist hier los? Du hast gesagt, das wäre eine gute Investition…sollte ich meine Verluste beschränken und jetzt verkaufen?“.

    Das ist der Grund, warum kluge Investoren nicht permanent auf ihr Portfolio schauen. Besonders nicht bei langfristigen Positionen. Diese Art der Reaktion auf Marktbewegungen verführt die Investoren dazu, genau das Gegenteil von dem zu machen, was sie eigentlich tun sollten – billig kaufen und teuer verkaufen.

    Wenn die Börse die Biege nach unten macht, dann geraten die Investoren, die sich zu sehr mit den Tagesbewegungen beschäftigen, in Panik und verkaufen. Wenn eine Aktie auf ihrer Beobachtungsliste steigt und alle anderen Geld verdienen, dann werfen sie ihr Geld in diese Aktie, wenn der Markt schon zu teuer ist. Daher sind die durchschnittlichen Renditen von solchen Investoren auch nur 1/3 von dem, was sie mit einem einfachen Indexfonds bekommen hätten, der den S&P 500 abbildet.

    Kluge Investoren kaufen großartige Unternehmen (wie Berkshire) und halten diese Aktien langfristig. Sie analysieren die Performance auf monatlicher oder jährlicher Basis, nicht jeden Tag.

    Die Dinge nicht zu sehr verkomplizieren

    Eines der wichtigsten Dinge beim Erfolg besteht darin, es sich so leicht wie möglich zu machen und beim Investieren ist das nicht anders. Je komplizierter deine Investitionen werden, desto wahrscheinlicher wird es, dass du Fehler machst und desto wahrscheinlicher wird es auch, dass du die Sache nicht durchziehen wirst.

    Ein offensichtliches Beispiel dafür ist Warren Buffett, dessen Investmentprozess so einfach ist, wie es nur geht – und nebenbei bemerkt auch noch extrem erfolgreich ist. Buffets Prozess basiert auf einigen wenigen Dingen:

    • Großartige Unternehmen finden, die starke Wettbewerbsvorteile und solide langfristige Aussichten haben.
    • Zu vernünftigen Preisen investieren.
    • Diese so lange wie möglich zu halten.

    Lass mich eines klarstellen: Es gibt einen Unterschied zwischen „einfach“ und „simpel“. Investieren ist schwierig und es erfordert jede Menge Arbeit, um erfolgreich zu sein. Aber wenn du den Prozess nur unnötig verkomplizierst, besonders mit Methoden, die nur auf kurzfristige Dinge achten, die sowieso unmöglich vorherzusehen sind, dann schaffst du dir nur noch mehr Arbeit, während du deine Erfolgschancen deutlich reduzierst.

    So wird das Investieren nicht notwendigerweise einfach, aber, wenn du die Dinge einfach hältst, dann wird es auf jeden Fall weniger schwierig und gibt die so mehr Zeit, um dich auf die Dinge zu konzentrieren, die dir helfen werden.

    54 Investmenttipps von den besten Investoren der Welt

    Zugegeben, wir sind etwas voreingenommen, wenn wir behaupten, dass die Investoren und Analysten unserer Motley Fool Niederlassungen auf der ganzen Welt zu den Besten gehören. Aber zumindest haben wir es mit ihrer Hilfe geschafft, den Markt konsistent zu schlagen. Jetzt haben wir unsere besten Leute weltweit nach ihren Tipps gefragt, wie jeder ein besserer Investor werden kann. In unserem neuesten, kostenlosen Sonderbericht erfährst du ihre Antworten. Klick hier, um deinen einfachen Zugang zu diesem Bericht zu erhalten.

    Mehr Lesen

    Motley Fool besitzt und empfiehlt Berkshire Hathaway (B).

    Dieser Artikel wurde von Brian Feroldi, Jason Hall und Matthew Frankel auf Englisch verfasst und wurde am 13.10.2016 auf Fool.com veröffentlicht. Er wurde übersetzt, damit unsere deutschen Leser an der Diskussion teilnehmen können.

    Dieser Artikel wurde ursprünglich auf fool.de veröffentlicht.




    Aktienwelt360
    0 Follower
    Autor folgen
    Mehr anzeigen
    Aktienwelt360 ist eine Plattform für unternehmensorientierte, langfristige Investoren. Wir haben es uns zur Aufgabe gemacht, dass jeder Herr über seine eigenen Finanzen werden und einfach besser investieren kann. Dieser Mission begegnen wir mit Wort, Witz und vor allem: Spaß bei diesem ernsten Thema.
    Mehr anzeigen
    RSS-Feed abonnieren

    Weitere Artikel des Autors

    AKTIENWELT360 – RISIKOHINWEIS FÜR KOSTENLOSE EMPFEHLUNGEN Risikohinweise für Aktienwelt360 Hinweis: Die Empfehlungen, die auf der kostenlosen Seite www.aktienwelt360.de veröffentlicht werden, sind Ergebnisse sowohl der angestellten Analysten von Aktienwelt360 als auch freiberuflicher Analysten. Die Empfehlungen stellen Meinungen der Analysten zu diesem Zeitpunkt und keine personalisierte Anlageberatung dar. Wenn Du eine persönliche Finanzberatung wünschst, dann wende Dich bitte an einen Anlageberater. Auf diesen Seiten findest Du Risikohinweise und die Veröffentlichungen gemäß § 85WpHG und Marktmissbrauchsverordnung (EU) Nr. 596/2014 („MAR“) für alle Wertpapieranalysen und Empfehlungen von Aktienwelt360 bezüglich aller Unternehmen, die gegenwärtig hierunter fallen. Diese Seiten wurden zuletzt am 5. Januar 2023 aktualisiert. Risikohinweis Die Anlageempfehlungen von Aktienwelt360 enthalten ausgewählte Informationen und erheben nicht den Anspruch auf Vollständigkeit. Die Analysen stützen sich auf allgemein zugängliche Informationen und Daten (die „Informationen”), die als zuverlässig gelten. Aktienwelt360 hat die Information jedoch nicht auf ihre Richtigkeit oder Vollständigkeit geprüft und behauptet nicht die Richtigkeit und Vollständigkeit der Informationen. Insbesondere, aber nicht beschränkt auf in diesen Analysen enthaltene Aussagen, Planungen oder sonstige Einzelheiten bezüglich der untersuchten Unternehmen, deren verbundener Unternehmen, Strategien, konjunkturelle, Markt- und/oder Wettbewerbslage, gesetzlicher Rahmenbedingungen. Obwohl die Analysen mit aller Sorgfalt zusammengestellt werden, können Fehler oder Unvollständigkeiten nicht ausgeschlossen werden. Aktienwelt360, die Anteilseigner und Angestellte behaupten auch nicht die Richtigkeit oder Vollständigkeit der Aussagen, Einschätzungen, Empfehlungen oder Schlüsse, die aus in den Analysen enthaltenen Informationen abgeleitet werden. Die Anlageempfehlungen stellen weder ein Angebot noch eine Aufforderung zur Abgabe eines Angebots zum Kauf oder Verkauf eines Wertpapiers dar. Es ist möglich, dass Gesellschafter, Geschäftsleitung oder Angestellte von Aktienwelt360 oder Freiberufler, die auf aktienwelt360.de schreiben, in verantwortlicher Stellung, z. B. als Mitglied des Aufsichtsrats, in den in Analysen genannten Gesellschaften tätig sind oder eine Investitionsposition darin haben. Die in Anlageempfehlungen enthaltenen Meinungen können ohne Ankündigung geändert werden. Alle Rechte vorbehalten. Erklärung gemäß § 85 WpHG iVm der MAR sowie der Delegierten Verordnung (EU) Nr. 2016/958 („DelVO“) Die Empfehlungen, die auf der kostenlosen Seite www.aktienwelt360.de veröffentlicht werden, sind das Ergebnis sowohl angestellter als auch freiberuflicher Analysten von Aktienwelt360. Die Empfehlungen sind keine „offiziellen“ Empfehlungen der kostenpflichtigen Produkte der Aktienwelt360 GmbH, sondern stellen die Meinungen der Analysten zum betreffenden Zeitpunkt dar. Im Artikel benutzte Bewertungsmethodologie Die Bewertung, die der Anlageempfehlung für das jeweils analysierte Unternehmen zugrunde liegt, stützt sich auf allgemein anerkannte und weit verbreitete Methoden der fundamentalen Analyse, wie z. B. Discounted-Cash-Flow (DCF)-Modell, Terminal-Multiple-Bewertung, Peer-Gruppen-Vergleich, „Sum of the parts“-Modell oder ähnliche, häufige und weit verbreitete fundamentale Bewertungsmethoden. Das Ergebnis dieser fundamentalen Bewertung wird als Basis der Empfehlung benutzt, obwohl es auch abhängig von der Einschätzung des Analysten bezüglich möglicher Industrieveränderungen, Alternativen möglicher zukünftigen Entwicklungen, Ergebnissen der Unternehmensstrategie, Wettbewerbsdruck usw. angepasst wird. Die letztendliche Meinung des Analysten sollte nicht ausschließlich im Modell betrachtet werden, sondern eher als das wahrscheinlichste Ergebnis vieler möglicher zukünftiger Auswirkungen. Unabhängig von der verwendeten Bewertungsmethode besteht das Risiko, dass das Investitionsergebnis nicht erreicht wird, z. B. aufgrund unvorhergesehener Veränderungen der Nachfrage nach den Produkten des Unternehmens, Änderungen des Managements, der Technologie, der konjunkturellen Entwicklung, der Zinsentwicklung, der operativen und/oder Materialkosten, des Wettbewerbsdrucks, des Aufsichtsrechts, des Wechselkurses, der Besteuerung, usw. Bei Anlagen in ausländischen Märkten und Instrumenten gibt es weitere Risiken, etwa aufgrund von Wechselkursänderungen oder Änderungen der politischen und sozialen Bedingungen. Diese Ausarbeitung reflektiert die Meinung des jeweiligen Verfassers zum Zeitpunkt ihrer Erstellung. Eine Änderung der Bewertung zugrundeliegenden fundamentalen Faktoren kann nachträglich dazu führen, dass die Bewertung nicht mehr zutreffend ist. Ob und in welchem zeitlichen Abstand eine Aktualisierung dieser Ausarbeitung erfolgt, ist vorab nicht festgelegt worden. Es wurden zusätzliche interne und organisatorische Vorkehrungen zur Prävention oder Behandlung von Interessenkonflikten getroffen. Die Ergebnisse der Analysen sowie die Meinungen der Analysten werden den analysierten Unternehmen vor der Veröffentlichung nicht offengelegt. Alle Preise von Finanzinstrumenten, die in der jeweiligen Anlageempfehlung angegeben werden, sind Schlusskurse des dem jeweiligen ausgewiesenen Veröffentlichungsdatums vorangegangen Börsenhandelstages, soweit nicht ausdrücklich ein anderer Zeitpunkt genannt wird. Anlageempfehlung: Erwartete Entwicklung der Gesamtperformance des Finanzinstruments bis zum angegebenen Kursziel, nach Meinung des dieses Finanzinstrument betreuenden Analysten. Marktschlagende: Es wird erwartet, dass die Gesamtperformance der Aktie in den nächsten drei bis fünf Jahren stärker als der jeweilige Vergleichsindex steigen wird. Profitabel: Es wird erwartet, dass die Gesamtperformance der Aktie in den nächsten drei bis fünf Jahren weniger als der jeweilige Vergleichsindex steigen wird, aber mehr als null. Negativ: Es wird erwartet, dass die Gesamtperformance der Aktie in den nächsten drei bis fünf Jahren fallen wird. Handelsregeln und Offenlegungen von Analysten und Dritten in Verbindung mit der Aktienwelt360 GmbH Wenn ein Analyst (Mitarbeiter sowie Freiberufler) von Aktienwelt360 über eine Aktie schreibt, von der er oder sie selbst eine Position besitzt oder davon anderweitig profitiert, dann wird dieser Umstand am Ende eines Artikels oder Berichts erwähnt. Wir haben Aktienempfehlung in unseren kostenpflichtigen Newslettern und wir legen auch diese Empfehlungen offen, wenn wir darüber auf unserer kostenlos zugänglichen Website schreiben (aktienwelt360.de). Um unseren zahlenden Mitgliedern gegenüber fair zu bleiben, legen wir diese Empfehlungen mindestens 30 Tage ab der ersten Veröffentlichung der Empfehlung nicht in unserem kostenlosen Content offen. Nach dieser Frist von 30 Tagen werden wir auch diese Empfehlungen offenlegen. Zusätzlich zu den oben erwähnten Anforderungen unterliegen wir zusätzlichen Handelsbeschränkungen und Richtlinien. Diese Beschränkungen verlangen, dass die Angestellten von Aktienwelt360: - jede Aktie, die sie besitzen, mindestens zehn volle Handelstage besitzen müssen. (Daytrading ist nicht zugelassen – als ob wir das überhaupt wollten!) - nicht im Zeitraum von zwei vollen Handelstagen vor und nachdem sie eine Aktie gekauft oder verkauft haben, über diese Aktie schreiben dürfen. - unsere Compliance-Abteilung informieren müssen, wenn sie eine Aktie kaufen oder verkaufen, egal ob sie darüber geschrieben haben oder nicht. Wir arbeiten auch mit freiberuflichen Autoren, die: - jede Aktie, die sie besitzen und über die sie bei Aktienwelt360 schreiben, mindestens zehn volle Handelstage halten müssen. - nicht im Zeitraum von zwei vollen Handelstagen vor und nachdem sie eine Aktie gekauft oder verkauft haben, über diese Aktie schreiben dürfen.
    Verfasst von Aktienwelt360
    Drei überraschende Angewohnheiten von klugen Investoren Foto: Pixabay, geralt.Manchmal ist man als Investor sein eigener, schlimmster Feind. Eine Studie von BlackRock aus dem Jahr 2016 fand heraus, dass Aktien zwischen 1996 und 2015 eine Durchschnittsrendite von 8,19 % pro Jahr erzielt hatten. Das …