KFM Deutsche Mittelstand AG

Deutscher Mittelstandsanleihen FONDS (WKN A1W5T2) kauft 6,00%-Superior Industries-Anleihe

Unternehmensmitteilung für den Kapitalmarkt

Düsseldorf (pta027/29.06.2017/11:00) - Die KFM Deutsche Mittelstand AG gibt Änderungen im Portfolio des Deutschen Mittelstandsanleihen FONDS (WKN A1W5T2) bekannt. Der Deutsche Mittelstandsanleihen FONDS hat die 6,00%-Anleihe der Superior Industries International, Inc. (WKN A19J4J) neu in das Portfolio aufgenommen.

Superior Industries ist ein US-Automobilzulieferer im Bereich Aluminiumräder. Das Unternehmen ist Marktführer in der Herstellung von Aluminiumrädern auf dem nordamerikanischen Markt. Im Rahmen einer strategischen Wachstumsinitiative wurde den Aktionären der deutschen Uniwheels AG im März 2017 ein Übernahmeangebot unterbreitet. Uniwheels ist drittgrößter Hersteller von Aluminiumrädern in Europa sowie europäischer Marktführer im Zubehörmarkt, u.a. bekannt durch Marken wie ATS, rial, Alutec und Anzio. Das Angebot wurde inzwischen mehrheitlich angenommen, so dass 92,3% der Aktien durch Superior Industries gehalten werden. Durch die Übernahme ist ein interkontinentaler auf die Herstellung von Aluminiumrädern fokussierter Automobilzulieferer mit Produktionsstätten in den USA, Mexiko, Deutschland und Polen entstanden.

Die im Juni 2017 begebene Anleihe mit Laufzeit bis 15.06.2025 verfügt über einen Zinskupon von 6,00% p.a. (Zinstermine 15.06 und 15.12.). Im Rahmen der Emission wurden 250 Mio. Euro platziert. Vorzeitige Rückzahlungsmöglichkeiten der Emittentin sind in den Anleihebedingungen ab 15.06.2020 zu 103%, ab 15.06.2021 zu 101,50% und ab 15.06.2022 zu 100% des Nennwertes vorgesehen. Die Anleihe ist durch Garantien besichert.

Norbert Schmidt (Leiter Unternehmensanalyse der KFM Deutsche Mittelstand AG): "Mit der Übernahme der Uniwheels durch die Superior Industries wird ein führender Automobilzulieferer im Bereich Aluminiumräder mit einem kombinierten Umsatzvolumen von über 1 Mrd. Euro geschaffen. Aufgrund der Fokussierung auf die jeweiligen Märkte Nordamerika und Europa ergänzen sich die bestehenden Kundenbeziehungen der Unternehmen strategisch günstig. Beide Unternehmen weisen in den letzten Jahren überdurchschnittliche Umsatz- und Ergebnissteigerungen mit weiterhin positivem Ausblick auf. In Verbindung mit der attraktiven Rendite von über 6,0% p.a. hat das KFM-Scoring ein klares Kaufsignal für die Superior Industries-Anleihe generiert."