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SJB FondsPortrait. UI I - Montrusco Bolton Global Equity Fund. - Seite 2

FondsEntwicklung. Übersichtlich.

In den rund dreizehn Monaten seit seiner Auflegung hat der UI I - Montrusco Bolton Global Equity Fund EUR IA eine Performance von +16,45 Prozent in Euro erzielt, was einer Rendite p.a. von +15,63 Prozent entspricht (Stand: 11. Dezember 2023). Eine hervorragende Wertentwicklung, die klar besser als diejenige des MSCI World NR USD ausfällt, den die SJB für ihre FondsAnalyse als Benchmark ausgewählt hat. Der weltweit gestreute Aktienindex generiert im selben Zeitraum eine Performance von +11,29 Prozent bzw. eine Euro-Rendite von +10,74 Prozent p.a. Auch über den letzten Einjahreszeitraum liegt der Montrusco Bolton-Fonds ähnlich weit vor dem globalen MSCI-Index: Über die letzten zwölf Monate hat der in Kanada gemanagte Fonds eine Rendite von +17,46 Prozent p.a. in Euro zu verzeichnen, während der weltweite Aktienmarkt einen Kurszuwachs von +14,47 Prozent erwirtschaften konnte. Mit Mehrrenditen zwischen drei und fünf Prozentpunkten überzeugt das aktiv gemanagte Produkt im Vergleich mit dem passiven Index. Die seit Jahresbeginn erzielte Outperformance rundet die überzeugende Wertentwicklung des Montrusco Bolton-Produktes ab: Das Plus von +20,52 Prozent ist gleichsam stärker ausgeprägt als die Euro-Rendite von +18,50 Prozent, mit der der MSCI-Referenzindex aufwarten kann. Die über alle untersuchten Perioden erzielte Mehrrendite, die angesichts der relativ kurzen Vergleichszeiträume auch in ihrer absoluten Höhe beeindruckt, macht den von Universal Investment lancierten Montrusco Bolton-Fonds zum klaren Sieger im Performancevergleich.

Wird dieser attraktive Renditevorsprung von FondsManager Jean David Meloche mit einer angemessenen Risikostruktur erreicht? Der Blick auf die Volatilitätswerte zeigt, dass der UI I - Montrusco Bolton Global Equity Fund seine ausgezeichneten Renditeergebnisse mit einer leicht erhöhten Schwankungsbreite erzielt. Seit Auflage im November 2022 fielen die Kursschwankungen des Montrusco Bolton-Fonds mit 12,86 Prozent etwas kräftiger aus als diejenigen des MSCI World NR USD, der sich mit einer annualisierten Volatilität von 11,86 Prozent begnügt. Auch über ein Jahr liegt die „Vola“ des aktiv gemanagten Fonds mit 13,14 Prozent marginal oberhalb der Schwankungsintensität der passiven Benchmark von 12,94 Prozent. Seit Jahresanfang 2023 sind die Schwankungen des von Kanadas Ostküste aus gemanagten Fonds gleichsam ausgeprägter: Hier wartet das aktiv verwaltete Investmentprodukt mit einer Volatilität von 12,40 Prozent versus 11,18 Prozent beim MSCI-Referenzindex auf. Setzt man die leicht gesteigerte Volatilität zu dem deutlichen Renditeplus in Beziehung, ist für den Montrusco Bolton-Fonds die klar bessere Rendite-Risiko-Struktur gegenüber der MSCI World-Benchmark zu konstatieren. Performancewerte und Risikoprofil stimmen - wie sieht die FondsStrategie im Detail aus?