DAX am Morgen - fragile Situation - 18.06.04

Obwohl der Ölpreis wieder ansteigen konnte, die Konjunkturzahlen nicht berauschend ausfielen, konnten sich die US-Indices von anfänglichen Verlusten wieder erholen. Der Nikkei dagegen heute mit einem Verlust von ca. 2%, dies zieht letztlich auch die US-Futures und die vorbörsliche DAX-Indikation nach unten. Die Vorgaben im einzelnen:

Name	Stand	Veränderung
Dow Jones	10.377	+0,0%
S&P 500	1.132	-0,1%
Nasdaq 100	1.464	-1,1%
Nikkei 225	11.386	-1,9%
Euro/USD	1,198
GOLD	386 USD
Vorbörslich:
S&P 500 Future	1.128	-0,3%
Nasdaq 100 Future	1.462	-0,5
DAX-Indikation	3.980

Tageschart DAX :


Eine ausgesprochen fragile Situation. Der DAX unter der wichtigen Marke von 4.000 Punkten, die Gefahr eines nochmaligen Testes der 3.930 nimmt zu und damit auch eines Breaks dieser Marke. Sollte sich der DAX unter die 3.930 bewegen, muss mit einer Bewegung bis 3.850 gerechnet werden. Dagegen scheint der Widerstand oberhalb der 4.000 sehr deutlich ausgeprägt zu sein. Im Tageschart eine "negative" Pattsituation.


Stundenchart:


Wiederholter Test des Aufwärtstrends im Stundenchart. Damit wird auch ein Bruch wahrscheinlicher und eine mögliche Herausbildung einer Tradingrange zwischen ca. 4.010 und 3.940/30.


Tageschart F-DAX


Nochmals sehr hohe Umsätze und ein doji, Stagnation bei hohen Umsätzen auf niedrigem Kursniveau deuten auf Akkumulation und auf höheren Kursniveaus auf Distribution hin. Allerdings darf der Verfallstermin dabei nicht vergessen werden. Trotzdem nimmt die Gefahr fallender Kurse hierbei zu.


4min F-DAX


Der gestrige Handelsverlauf und die Erholung am späten Nachmittag, nachdem sich die US-Indices von ihren Tiefs erholten konnten. Ein Test dieses Tiefs bei 3.971 ist allerdings wiederum mit den schwachen asiatischen Börsen wahrscheinlich.


Tagesprognose:
Einerseits die Erholung der US-Indices (bis auf den Nasdaq), andererseits ein erhöhter Ölpreis und ein schwacher Nikkei 225. Damit fällt die DAX-Indikation ebenfalls schwächer aus, ein Test des gestrigen Tiefs im DAX sollte stattfinden. Auf Grund der gestrigen Pattsituation und des heutigen Verfalltermins wäre es allerdings eine Überraschung, wenn der Markt am vormittag unter dieses Tief fallen würde. D.h. es sollte sich eher eine Bewegung innerhalb der gestrigen Range durchsetzen, Tief bei ca. 3.970 und max. Hoch bei knapp 4.000 Punkten.

Anmerkung: Der Markt befindet sich derzeit in einer Tradingphase, Sprünge nach oben oder unten sind wahrscheinlich. Wichtig ist jedoch, dass sich der DAX an seine gleitenden Durchschnitte annähert und die Abstände zwischen den GDs als auch zwischen dem DAX und seinen GDs sich verringern. Damit nimmt die Signalqualität der Candlestickformationen ab - andererseits nimmt aber auch die Wahrscheinlichkeit einer dynamischen Bewegung zu. Fraglich bleibt nur, in welche Richtung. Insofern kann sich der Markt auch weiter über den Sommer in der Tradingbox zwischen 3.700 und 4.175 bewegen, u.U. nimmt die Schwankungsbreite dieser Box auch ab. Allerdings sollte der Händler kurzfristige Kauf- und Verkaufssignale auch umsetzen, um an einer evtl. stärkeren Bewegung teilzuhaben, die den DAX aus der Box bewegen könnte. Wichtig im aktuellen Tradingmarkt ist das schnelle glattstellen bei gegenläufigen Bewegungen und das nachziehen von Stops, die Mitnahme von Teilgewinnen um Stops dann auch einmal einfach am Einstandsniveau stehen lassen zu können. In diesem Sinne viel Erfolg bei Ihren Transaktionen !

DAX Daily mit GDs, Bollinger Bands, MACD und Spread zwischen den GDs



Updates: voraussichtlich zwischen 11.00 und 12.00 Uhr, sowie um 15.30 Uhr

Ihr Stefan Salomon

11./12. September - Candlestick-Intensivseminar

Zahlen:
03:15 - US Rede Chicago Fed-Präsident Moskow
08:00 - DE Erzeugerpreise Mai
08:00 - DE Insolvenzen März
11:00 - EU Außenhandel April
12:00 - DE Verfall Futures u. Optionen STOXX-Familie (Eurex)
13:00 - DE Verfall DAX-Future u. -Optionen (Eurex)
14:30 - US Leistungsbilanz 1. Quartal
20:00 - DE Verfall deutscher, finnischer und US-Aktienoptionen (Eurex)

Angaben ohne Gewähr - weitere Angaben zu wichtigen Zahlen, Unternehmensveröffentlichungen, HV etc. erhalten Sie z.B. unter:
www.wallstreet-online.de - Termine

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Kontakt:Stefan Salomon

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Anmerkung: Die Analysen dienen nicht als konkrete Handelsempfehlung. Eine Haftung für Vermögensschäden ist ausgeschlossen.