AMD auf dem Weg zum Earnings-Crossover mit Intel (Seite 2905)

[BavarianRealist]

@angeblicher ATI-AMD-Deal:
Eine Übernahme von ATI durch AMD beim derzeitigen AMD-Kurs halte ich für eine ziemliche Katastrophe!. Damit ergäbe sich ein gewaltige Dilution bei den AMD Aktien. Dieser Deal müsste wohl ein Aktientausch sein, weil ich kaum glaube, dass man für so eine Übermnahme rund 5Mrd$ aufbringen könnte.
Mit nötigem Preisaufschlag (mindestens 18$/ATI-Share) müsste man vermutlich rund 180-200Mio AMD-Shares an die ATI-Aktionäre ausgeben => das würde die Anzahl der AMD-Aktien auf einen Schlag um rund 40% erhöhen!
Hätte man so einen Aktientausch gewollt, hätte man ATI beim AMD-Kurs von 42$ zum halben Preis bekommen.

[BavarianRealist]

Aus theinquirer: http://uk.theinquirer.net/?article=32882

"Intel to release new Conroe stepping
Problems to be solved by step two...
...WEB site HKEPC reports that Intel is likely to release a B-2 stepping of its forthcoming Conroe processor...
...The web site said Intel has encountered several problems that made it decide to do a further stepping. Most of the problems are solved in Stepping B-2 - it advises buyers to beware of engineering samples up for sale on the wibbly wobbly web...

Wie soll ich das verstehen?
Klingt für mich ganz so, als hätte man erst jetzt gravierende Probleme erkannt (etwa auch die Sache mit dem RAID?), sodass man deshalb ein neues Stepping bringt, das aber dennnoch anscheindend nur "most of the problems" zu lösen scheint.
Wenn dieses Stepping jetzt erst gestartet wurde, dann wird es wohl vor Mitte Q4/06 eher kaum NGAs geben, oder?

Klingt für mich ziemlich heftig!

[Russian KGB]

Hallo AMDler,

leider hat es mich auch voll erwischt: habe gestern mich mit calls auf AMD eingedeckt. Perfektes timing . Die ganzen Gewinne von Shorten der AMD Aktie sind somit verpulvert.
Die einzige Frage, die ich mich jetzt stelle, ob der Markt deutlich schlechtere Zahlen erwartet hat. ATI hat auch schlechten Ausblick gebracht, ist aber nach 12% einbruch nach 2-3 Tagen wieder auf fast gleichem Niveau.

Gruss
RKGB
P.S.: die Analysten habe im großen Still die Kursziele für AMD nach unten genommen.

[KeithDust2000]

Antwort auf Beitrag Nr.: 22.451.476 von Kleinaktionaer am 07.07.06 14:46:30

@ Kleinaktionaer: Toll wäre, wenn schon die Publicity für ein Umdenken
sorgen würde. MSH wäre ein wichtiger neuer Kunde für AMD. Hoffentlich klappt das bald, wenn der "Zufall" es so will.

[UBKa]

Ich weiss gar nicht was alle haben wegen der Umsatzmeldung von AMD. Ich finde AMD hat ein super Quartal hingelegt. Die Verfehlung der Erwartungen von 1,31 Milliarden zu 1,22 Milliarden ist für mich jedenfalls sehr gering.

[Kleinaktionaer]

Intel und Mediamarkt/Saturn:

http://www.heise.de/newsticker/meldung/75201

Jetzt gibt es wohl doch eine Untersuchung.
BUGGI, hast Du Deine Mail ausgedruckt und mit der Schneckenpost
versendet, daß sie jetzt erst ankam?

Ansonsten:
Sch... Umsatzwarnung

[KeithDust2000]

Antwort auf Beitrag Nr.: 22.446.373 von BUGGI1000 am 07.07.06 10:32:13

@ BUGGI: Hinzu kommen
die starken 9xx Senkungen, wobei wir nicht wissen, wie stark sich
die Mixes verschoben haben - das Gleiche gilt natürlich immer auch
für AMD. Und das ist auch das Problem, warum Keith und viele Ana-
lysten die Lage nicht richtig verstehen. Ich kann zwar plakativ
Aussagen über Preissenkungen in den Raum werfen, aber ne qualifi-
zierte Aussage ist das eben noch lange nicht. Die Bewertung ist eben
entscheidend und da scheint so Mancher zu vergessen, dass DC eben nach
und nach SC ablöst und das die Gesamt-ASP für den Gesamtmarkt eher
konstant bleiben als steigen.

Na klar, ich bin derjenige, der die Lage nicht richtig versteht. Anstatt meine Posts angeblich zu ignorieren solltest Du sie lieber lesen und vor allem auch darüber nachdenken, denn dann wäre auch Dir klar gewesen, dass Dein Szenario eben mit der derzeitigen Realität bei AMD nichts zu tun hat.

AMD musste zb. die A64 kurzfristig teilweise um über 50% runternehmen (runter auf Sempronlevel, wie beschrieben), "special discount", alles andere als von langer Hand geplant, wie auch die Reaktionen des Channels gezeigt haben. Und das ist enstscheidend: Wir haben hier eben keinen geordneten Shift von SC zu DC, sondern abrupte Preissenkungen bei SC als Reaktion auf den Wettbewerb in einem sehr schwachen Marktumfeld (von dem monatelang fast täglich berichtet wurde). Und die DC beginnen eben erst bei $300 (wurden NICHT angepasst), nicht bei $150, sodass wir eben KEINE SC Ablösung bei AMD in Q2 gesehen haben, sondern eine typische Preiskampfreaktion in Volumensegmenten, um Marktanteile zu verteidigen - mit wenig überraschenden Auswirkungen auf der Einnahmenseite für AMD.

[Linux4me]

Antwort auf Beitrag Nr.: 22.448.983 von Sven.K am 07.07.06 12:50:59

Kein Hersteller wird einen neuen Chip auf der zweitbesten Plattform vorstellen.

Die beste Plattform für einen AM3 Chip ist ein AM3 Board, daher muss es bei der Einführung zumindest High-End AM3 Boards geben.

[ugan]

Jetzt kommt's aber dick für AMD's $ Price Targets:

Citigoup cut from 33,50 to 26,50
UBS cut from 29 to 24
Prudential cut from 45 to 40
Lehmann cut from 35 to 27

Und das alles an einem einzigen Tag.
Mal sehen, wie da New York reagiert.

[Sven.K]

Antwort auf Beitrag Nr.: 22.448.869 von Linux4me am 07.07.06 12:42:52

@Linux4me

Dann hast du die AM3-Meldung nicht richtig gelesen. AM3-CPUs
können in AM2-Boards verwendet werden! Das kann also kein
Grund für eine Verzögerung sein. Da könnten sich höchstens die
AM3-Boards verzögern. So wie ich das in Erinnerung habe,
bleiben die Pins bei DDR2->DDR3 gleich und nur das Protokoll
und vielleicht ein bisschen an der Voltage ändert sich.
Da hängt dann meiner Meinung der Zeitpunkt für die AM3-Board-
Einführung nur von der Verfügbarkeit der Speicher-Dimms ab.

SvenK