STRYKER 864952 - eine der besten Medizintechnikaktien - Älteste Beiträge zuerst (Seite 43)

[Yoga_Maus]

Was ist denn los bei Stryker? Gab es eine Gewinnwarnung?

[Lumpenluie]

aktuelle Bewertung

wie schätzt ihr die aktuelle Bewertung von Stryker ein?

Quick und dirty-> verglichen mit einem hist. KGV (abzgl. Extrema) von 33 scheinen zu erwartende 26 für 2019 recht fair.

Was mich allerding in der Bilanz stört, durch die vielen Übernahmen in den letzten Jahren ist das Fremdkapital deutlich gestiegen und der Goodwill in Bilanz mächtig auf 12,7Mrd USD aufgebläht.

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--> https://www.wikifolio.com/de/de/w/wfsolidesd <--

[RayNar]

Die Bewertung ist OK, Qualitätsunternehmen eben. Neu einsteigen würde ich aktuell eher nicht, aber wer weiß schon, wann man hier niedrigere Kurse sieht und generell ist der Markt ja auch nicht gerade billig.

Goodwill sehe ich bei gesunden Unternehmen mit stabilen Cashflows eher nicht als Problem. KBV ist ja dort auch üblicherweise sehr hoch und kein Kaufgrund
Bei Pharma und Co ist es meistens auch unvermeidbar, denn junge Unternehmen mit Patenten muß man mit Aufpreis zahlen.

Schulden sehe ich als in Ordnung an. Free-Cashflow ist ca. 2 Mrd, LT Debt bei 8 Mrd. Passt!

Was in eine ähnliche Kerbe wie dein Argument mit Goodwill schlägt, sind die über die Jahren doch sehr vielen "Einmaleffekte", bzw. das Herausrechenn in diversen "adjusted" Net Income oder dergleichen. Das ist etwas nervig, es gehört aber wohl einfach mit dazu..

Hier mal das EpS der letzten Jahre (aktuell +1,1Mrd Steuerbonus im Gewinn):

Earnings Per Share USD 2.77 3.19 3.45 3.39 2.63 1.34 3.78 4.35 2.68 9.34

[oller1]

Angeblich und hoffentlich tatsächlich Qualitätsunternehmen. Warum dann dieser Rückgang und kaum Aufholen des Kursrückganges?

[RayNar]

Antwort auf Beitrag Nr.: 62.013.134 von oller1 am 26.11.19 09:10:47

Also ich würde ohne das Wort "angeblich" Stryker als Qualitätsunternehmen bezeichnen.

Was sollen sie denn groß anders oder besser machen?

Für den Aktienkurs und das tägliche Rauschen an den Märkten kann das Unternehmen erstmal nicht viel..
Rückkäufe werden erst bei tiefen Kursen interessant und würde ich aktuell nicht sehen wollen.

[RayNar]

Laut den News der Jahreszahlen:

2020 Outlook

We expect 2020 organic net sales growth to be in the range of 6.5% to 7.5% and expect adjusted net earnings per diluted share(2) to be in the range of $9.00 to $9.20. We expect adjusted net earnings per diluted share(2) to be in the range of $2.05 to $2.10 in the first quarter. If foreign currency exchange rates hold near current levels, we expect sales and EPS will be nominally impacted in 2020.


--> KGVe 24 bei org. Wachstum 7%.

[pickuru]

Chris Blumas discusses Stryker

https://www.bnnbloomberg.ca/video/chris-blumas-discusses-str…

[spaceistheplace]

Hallo zusammen,

schön, dass es meine Thread noch gibt. Habe den vor etlicher Zeit gegründet und war jetzt 12 Jahre off und auch nicht mehr investiert. Ich bin jetzt wieder eingestiegen vor einigen Tagen als der Wert an einem Tag um 13 Prozent fiel. Ich bin von Stryker immer noch so überzeugt wie am ersten Tag, aktuell eigentlich noch mehr, da die Krise für Medizintechnik spricht. Überall wird aufgerüstet werden....
Gruß
spaceistheplace

[Larry.Livingston]

Welcome back!!

[Tamakoschy]

Antwort auf Beitrag Nr.: 63.292.705 von spaceistheplace am 09.04.20 19:54:03

Zitat von spaceistheplace: Hallo zusammen,

schön, dass es meine Thread noch gibt. Habe den vor etlicher Zeit gegründet und war jetzt 12 Jahre off und auch nicht mehr investiert. Ich bin jetzt wieder eingestiegen vor einigen Tagen als der Wert an einem Tag um 13 Prozent fiel. Ich bin von Stryker immer noch so überzeugt wie am ersten Tag, aktuell eigentlich noch mehr, da die Krise für Medizintechnik spricht. Überall wird aufgerüstet werden....
Gruß
spaceistheplace

Ist mir eine Ehre. Willkommen zurück.