Timburgs Langfristdepot - Start 2012 (Seite 4081)

[investival]

Antwort auf Beitrag Nr.: 50.777.394 von Low-Risk-Strategie am 05.10.15 14:42:59

Die Branchenquintessenz ist überhaupt nicht o.t.; vielmehr im Gegenteil: Die Branchen Deines wikifolios 'Was braucht der Mensch zum Leben' beinhaltet den Branchenkonsens, und definiert ihn sogar sehr treffend,

Sicher ist die Welt im steten Wandel (was ich durch meine positive Meinung zur IT dort quasi als Ersatz zu big oil als früherer Gewinnerbranche durchaus mal reflektierte). Aber ob sich an den Grundbedürfnissen des gemeinen Menschen in der weiten, wo noch weniger entwickelt zudem (traditions)markenaffinen, Welt -2040 was ändern wird ...

– Hat dort aber sicher niemand was dagegen, wird die Diskussion dort auch diesbzgl. befruchtet,

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Compass

hatte ich dort mal kurz auf dem Radar, dann wie dort unterjährig kommuniziert andere Briten aber bevorzugt; kann ich adhoc keine Meinung zu bilden.

– Services sind indes per se nicht so mein Ding; Kernsegmente in meiner Tableau-Landschaft sind da nur der healthcare- (MD, ROL, Sonic Healthcare, SRCL, ECL, USPH u.a.) und finance sector (V, MA, TROW, FDS u.a.).

Frosta

finde ich thematisch schon deutlich interessanter; ist mit deren Philosophie als eher schon diskretionärer Ernährer vorderer Tableau-Wert. Eine eindeutige Präferenz vermochte ich Frosta aber – im Rückblick auf 2013, als deren zähe Konsolidierung auslief – bisher nicht zuzubilligen; vlt. ließ/lasse ich mich da auch zu sehr von der wenig überzeugenden entfernteren Vergangenheit abhalten; oder einfach von anderen Unternehmen anderer Branchen.

Eine Einstandskostenproblematik hat ja jeder Ernährer; proportional zur Breite seines jeweiligen Produktspektrums, womit man eigentlich vs. der diversifizierten Markenmultis einen Bewertungsabschlag begründen könnte. Diese, originäre, Problematik ist andererseits investorenseits gemeinhin bekannt.

Dass sich die Einstandskostenproblermatik für Unternehmen aus dem EUR-Raum verschärfen, ist allerdings Fakt, auch wenn der bisher durch flächige Rohstoffpreisdeflation (über)kompensiert wird. Dass die Rohstoffpreise länger als der EUR schwach bleiben, denke ich (bei einem Weiterso in der EU) jedenfalls nicht.

Demgegenüber steht indes, über die Qualitäts-/'Bio'-Schiene, ein – angesichts dräuenden Kaufkraftverlustes in der Breite in D(+Euroland) indes auch nötiges – quantitatives Wachstumspotenzial sowie auch etwas Margenverbesserungspotenzial; 'bio' im Produktkontext ist per se jedenfalls gut dafür; andere peers belegen das.

– Krankheitsprävention dürfte angesichts stg. und gleichzeitig immer weniger "solidarisch" übernommener Kosten wenn Du so willst eine "extra" 'Gewinnerbranche' sein – von bio food (Altenativen: HAIN, Yakult, Biogaia, Probi) über Fitnessbekleidung (Bsp. NKE) bis hin zur Fitnessgerätetechnik (Bsp. Shimano).

=> Ein smallcap, der m.M.n. auch in diesen thread passt.
Würde mich im food sector zzt. auch primär interessieren, wo anderes dort schon ziemlich hoch resp. höher gelaufen ist.

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@provinzler: 'Gute Kaufkurse' gibt's bei K+S,

[provinzler]

Leider läuft das schon alles wieder in die komplett verkehrte Richtung...
Mir wären gute Kaufkurse lieber...

[Low-Risk-Strategie]

Antwort auf Beitrag Nr.: 50.777.178 von investival am 05.10.15 14:15:23

Zitat von investival: >> jedoch als relativer Neuling ist der Thread etwas konfus <<
*g* ... – Der Gb.-thread war+ist nicht für 'relative Neulinge' initiiert+gemünzt; das kann man dort eigentlich schnell reflektieren.
Das ändert indes nichts an meinem Hinweis, dass dort 'fundierte Sachen' für gewollte Spekulationen eruiert werden können (neben smallercaps zum Investieren, ist man durch die Konfusion einmal durchgedrungen, ).

Im übrigen gefiel+gefällt natürlich auch mir auch dort nicht alles, was dort zum Besten gegeben wurde+wird.
Dass sich die Branchendiskussion bereits 2009 erledigt hatte (im breiten Konsens), erwähnte ich bereits.

Wärst du so nett und würdest mir das Ergebnis nochmal in ein, zwei Sätzen schreiben (auch gerne als pm, wenn das hier offtopic ist)? Konnte das Ergebnis nicht eindeutig nachlesen Einige Argumente im Thread sind/waren relativ deckungsgleich mit meiner Sichtweise.
Jedoch abschließen sollte man eine Branchen bzw. Sektorendiskussion nie - die Welt ist (stets) im Wandel

Aktuell/und schon länger beschäftige ich mich mit der Compass Group und Frosta. Sind beides Unternehmen die hinsichtlich der Nahrungsmittel ifm dem demographischen Wandel für mich sehr interessant sind. Compass als Catering (auch gerade in vielen Altenheimen u.a. aktuell Flüchtlingsunterkünften) und Frosta mit TK Ware in "Bio Spitzenqualität". Bei beiden gibts natürlich auch Risikofaktoren -> gerade bei Frosta der starke Dollar (Preis von Fisch).
Hast du dazu eine Meinung?

[Bauers]

Antwort auf Beitrag Nr.: 50.774.685 von investival am 05.10.15 10:04:58

Hallo Investival, okay dann verzeihe ich dir auch deinen Zock mit K+S
Wobei du wenigstens gleich ne Aktion durchgeführt hast. Ich hab ja meine Anteile immer noch.

Das mit der Nachhilfe wird noch ein paar Jahre dauern

Naja werde mich dann mal wieder bis zum nächsten Kauf zurück ziehen.

Bis dann, gruß Phil

[investival]

Antwort auf Beitrag Nr.: 50.776.983 von Low-Risk-Strategie am 05.10.15 13:57:23

>> jedoch als relativer Neuling ist der Thread etwas konfus <<
*g* ... – Der Gb.-thread war+ist nicht für 'relative Neulinge' initiiert+gemünzt; das kann man dort eigentlich schnell reflektieren.
Das ändert indes nichts an meinem Hinweis, dass dort 'fundierte Sachen' für gewollte Spekulationen eruiert werden können (neben smallercaps zum Investieren, ist man durch die Konfusion einmal durchgedrungen, ).

Im übrigen gefiel+gefällt natürlich auch mir auch dort nicht alles, was dort zum Besten gegeben wurde+wird.
Dass sich die Branchendiskussion bereits 2009 erledigt hatte (im breiten Konsens), erwähnte ich bereits.

[Low-Risk-Strategie]

Investival, euer Thread ist schon einer der spezielleren Art und beschäftigt sich zum Großteil nicht mit den Branchen sondern mit Einzelaktien, meist (unbekanntere) Mid & Smalcaps aus Europa. Dass kleinere Caps besser abschneiden als "der Markt" ist bekannt, deswegen ist es auch sinnvoll sich darüber Gedanken zu machen, jedoch als relativer Neuling ist der Thread etwas konfus

[IllePille]

Antwort auf Beitrag Nr.: 50.774.748 von investival am 05.10.15 10:09:44

Was ist daran nicht zu verstehen, dass allein ordentliche Margen ohne Produkt(entwicklungs)- aka Umsatzwachstumsphantasie bei bis auf weiteres mäßiger Bilanz nur ein 'schwaches Kaufargument' sind?

so ist´s nachvollziehbar

Wer den Thread: Gewinnerbranchen der Jahre 2006 bis 2040 und auch diesen nachhält, ist eigentlich recht schnell im Bilde

grazie

[investival]

Antwort auf Beitrag Nr.: 50.770.968 von IllePille am 04.10.15 15:00:20

Was ist daran nicht zu verstehen, dass allein ordentliche Margen ohne Produkt(entwicklungs)- aka Umsatzwachstumsphantasie bei bis auf weiteres mäßiger Bilanz nur ein 'schwaches Kaufargument' sind?
– Freilich aber steht es jedem Anleger frei, Kaufargumente selbst (anders) einzuschätzen und (anders) zu gewichten.

> spekulativ gibt's m.E. wie bedeutet fundiertere Sachen. <
>> das würde mich durchaus interessieren <<
Wer den Thread: Gewinnerbranchen der Jahre 2006 bis 2040 und auch diesen nachhält, ist eigentlich recht schnell im Bilde.

[investival]

Antwort auf Beitrag Nr.: 50.773.914 von lostallmoney am 05.10.15 08:56:51

Doch, ... – So ist das, wenn man den Hals nicht voll genug kriegen kann,
Nun ja, hab' heute morgen erst mal die Scherben zusammen gekehrt ... und hoffe, dass ich damit nun fertig bin, *g*
– Die Übernahmespekulationsmeute wie sie ja auch auf WO im K+S-thread präsent ist/war, dürfte heute fertig haben, und die Kurzhosen nun wohl mal ans Glattstellen denken.

Ob das K+S-Management gut beraten war, das um den Preis herum aufgepeppte Angebot abzulehnen, darf man sicher in Frage stellen.
Die K+S-Führung wird nun sehr ordentlich liefern müssen, um ihr statement vom Mehrwert >41 zumindest operativ in absehbarer Zukunft zu belegen. Und liefert es nicht top, dürfte es noch mehr als nun wohl ohnehin unter Druck kommen, so dass eine Übernahme erneut ins Gespräch kommen dürfte (gäbe ja potenziell auch noch andere Interesenten).
Und da denke ich angesichts der mittelfristig entfallenden Investitionskosten nebst dann größerer Produktion zu niedrigigeren als bisherigen cashcosts nicht, dass die zu 2x EUR erfolgen wird, *g*
[Die noch bessere aber (mir) unwahrscheinlichere Perspektive, würde das K+S-Management zeitnah in seiner Meinung bestätigt, und wüsste das bereits]

K+S = weiterhin + mehr als in den letzen Monaten ein Bsp. einer fundierten Spekulation; imho.

[lostallmoney]

@investival

Bist Du noch bei K&S investiert? Ich hoffe nicht

dpa-AFX: Der kanadische Düngemittelhersteller Potash hat den Übernahmeversuch des deutschen Konkurrenten K+S abgeblasen...

VG
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