++++ IVU AG Charttechn. HOT ++++ (Seite 56)

[katjuscha-research]

Antwort auf Beitrag Nr.: 55.964.208 von Pieselwitz am 17.10.17 11:11:48

Und gleich der nächste Rahmenvertrag hinterher, auch wenn es nur eine Verlängerung plus Ergänzung bestehender Verträge ist. Aber immerhin. Das dürfte den Sockl wiederkehrender Umsätze nochmal nach oben schieben.

https://www.ivu.de/aktuelles/pressemitteilungen/artikel/conn…

Zudem vielleicht auch ein Vorgeschmack auf das was uns durch Transdev noch "blüht". Rahmenvertrag Deutschland, nun Niederlande.
Transdev ist auf 5 Kontinenten aktiv mit knapp 7 Mrd € Umsatz. Da könnte also noch was nachkommen.




Jetzt noch nen Rahmenvertrag mit DB Arriva in UK, und ich bin restlos glücklich.

[Pieselwitz]

Antwort auf Beitrag Nr.: 55.930.880 von Pieselwitz am 11.10.17 18:28:10

Kaum geschrieben, schon erklärt sich dieser Kursanstieg offensichtlich aufgrund eines weiteren (Groß)Auftrages der ÜSTRA - Hannoverschen Verkehrsbetriebe. Das Fundament der wiederkehrenden Erlöse und höheren Umsätze wird immer fester und stetig höher.
IVU kommt aufgrund des organischen Wachstums auch langsam in eine Marktkapitalisierung hinein, welche es für größere Investoren interessanter macht.


Quelle: https://ausschreibungen-deutschland.de/388414_Harmonisierun…

[Pieselwitz]

Antwort auf Beitrag Nr.: 55.927.652 von katjuscha-research am 11.10.17 12:51:13

In kleinen Schritten geht es weiter nach oben. Wenn man bedenkt, dass heute sogar einige größere Wikifolios ihre Positionen von IVU minimal reduziert haben, dann ist die aktuelle Kursentwicklung einfach stark!

Ist die Entwicklung Vorbote guter Nachrichten oder eines (weiteren) Großauftrages?

[katjuscha-research]

Aktie scheint endlich auszubrechen.

Neue 16 Jahreshochs.

[Pieselwitz]

Sofern hier keine weitere Auftragsmeldung veröffentllicht werden sollte, werden wir wohl erst wieder mit der Veröffentlichung des 3. Quartals etwas mehr Schwung in die Aktie hineinbekommen - obwohl die Kursentwicklung aktuell mehr als zufriedenstellend ist.

IVU ist einfach (noch) zu klein und (noch) nicht auf dem Radar größerer Investoren, weshalb die Umsätze an den Börsenplätzen zum Teil auch fast zum Erliegen kommen.

[Pawy]

Sehr schöne Entwicklung in den letzen Tagen. Habe nun meine 100% Rendite erreicht mit Ivu. Verkaufe ich? Mit Sicherheit nicht. Hier steckt noch ne Menge Potential drin. Daher sehe ich jetzt genüsslich die weitere Entwicklung zu.

[Pieselwitz]

Antwort auf Beitrag Nr.: 55.802.082 von katjuscha-research am 22.09.17 11:55:46

Da IVU zu solchen Aufträgen natürlich keine Kennzahlen veröffentlichen kann, weil ja zum jetzigen Zeitpunkt nicht abschließend einzuschätzen ist, wie sich diese Rahmenverträge letztendlich zukünftig auf Umsatz und Gewinn auswirken werden, kann man hierüber nur spekulieren.

Insofern unterstütze ich Deine Aussage:

"Das heißt (wenn man den Vorstandsaussagen auf der Hauptversammlung und im privaten Gespräch glauben kann), in den nächsten 5-8 Jahren reden wir hier wahrscheinlich über 7-9 Mio Umsatz jährlich im Schnitt allein durch den DB Regio Rahmenvertrag, und Transdev dürfte nicht allzu viel kleiner sein."

voll und ganz und denke ebenfallls, dass sich das in diesem Rahmen bewegen könnte.

"Ich finde es vor alkem wichtig, dass es bei dem Rahmenvertrag erstmal nur um Deutschland geht, wir aber von einem weltweit operierenden Unternehmen reden, das aus Frankreich kommt, also einem Markt wo IVU extrem unterrepräsentiert ist. Mich würde es daher mittelfristig nicht wundern, wenn dieser Rahmevertrag auf weitere Länder ausgedehnt wird."

Ja, eine Ausdehnung in andere Länder ist natürlich grundsätzlich möglich und schürt natürlich in diesem Sinne etwas "Fantasie". Allerdings weiß ich nicht, inwiefern die eigenständig agierenden Töchter in den jeweiligen Ländern technisch ausgestattet sind und mit welchen lokalen Anbietern dort zusammengearbeitet wird.

Eine Verdopplung des Kurses ist hier allemal möglich; sehe ich genauso!

[katjuscha-research]

Antwort auf Beitrag Nr.: 55.802.082 von katjuscha-research am 22.09.17 11:55:46

Nur um mal zu verdeutlichen wie groß Trandev eigentlich ist, anbei der Link zur Homepage.

https://www.transdev.de/de/ueber-uns/transdev-weltweit

Ich finde es vor alkem wichtig, dass es bei dem Rahmenvertrag erstmal nur um Deutschland geht, wir aber von einem weltweit operierenden Unternehmen reden, das aus Frankreich kommt, also einem Markt wo IVU extrem unterrepräsentiert ist. Mich würde es daher mittelfristig nicht wundern, wenn dieser Rahmevertrag auf weitere Länder ausgedehnt wird. Ohnehin erwarte ich von IVU, dass man in Ländern wie Frankreich und Spanien expandiert, wobei mir aktuell der Fokus auf die DACH-Region sehr gefällt. Da hat man halt sicheres Wachstum ohne größere Risiken, auch wenn das Wachstum zwar stetig aber mit um die 5-6% pro Jahr (allerdings steitig seit 10 Jahren) vergleichweise gering ist.

Echt schade, dass sich IVU mit der Israel-Geschichte und im Jahr zuvor mit der Sonderabfindung für den CFO ein wenig den Ruf beschädigte. Hat aber auch den Vorteil, dass man die Aktie jetzt noch relativ günstig zu einem EV/Umsatz von 1,0 und cashbereinigtem KGV von 14 kaufen kann. Wenn es IVU schafft, den Umsatz bis 2020 auf 80 Mio plus X zu heben, sollte sich der Kurs auf Sicht von 2 Jahren verdoppeln können.

[katjuscha-research]

Antwort auf Beitrag Nr.: 55.801.044 von Pieselwitz am 22.09.17 09:59:06

Wobei man solche Rahmenverträge nicht falsch verstehen darf. Theoretisch muss daraus kein einziger Euro Umsatz enstehen. Es ist kein Großauftrag im üblichen Sinne.

Allerdings ist das halt rein theoretisch, denn diese Rahmenverträge bedeuten praktisch nichts anderes als das IVU DER einzige Ansprechpartner für DB Regio und Transdev ist, wenn sie ihre Bahn- bzw. bei Transdev auch Busflotte mit Software ausrüsten. Und das sind zwei der größten Verkehrsunternehmen Europas überhaupt, wenn nicht weltweit.

Das heißt (wenn man den Vorstandsaussagen auf der Hauptversammlung und im privaten Gespräch glauben kann), in den nächsten 5-8 Jahren reden wir hier wahrscheinlich über 7-9 Mio Umsatz jährlich im Schnitt allein durch den DB Regio Rahmenvertrag, und Transdev dürfte nicht allzu viel kleiner sein. Diese beiden Rahmeverträge erhöhen also sozusagen den Umsatzsockel aus wiederkehrenden Erlösen. Das sind für IVU fest planbare Erlöse, was nicht unwichtig bei einem Unternehmen wie IVU ist, das eine gewisse Planbarkeit benötigt, was die Kapazitäten angeht. Dieses Problem hat man nun für einen guten Umsatzanteil nicht mehr und kann sich entsprechend einfacher um die Aquise neuer Kunden kümmern.

[Pieselwitz]

Antwort auf Beitrag Nr.: 55.783.437 von katjuscha-research am 20.09.17 12:01:48

Toller Großauftrag - mal wieder, nachdem man ja im Frühjahr schon bei DB Regio den Zuschlag erhalten hatte.

Das Fundament von IVU ist so fest, dass man sich jetzt Stück für Stück weiter nach oben bewegt und organisch wächst. Langsam wächst IVU auch in eine Marktkapitalisierung hinein, um auf den Radar von Fonds zu erscheinen, für die wohl eine 3-stellige Marktkapitalisierung eine Mindestgröße darstellt.

Die Aussichten für IVU sind meiner Meinung nach gut und viellleicht gibt es ja in naher Zukunft auch mal einen Großauftrag aus Amerika zu vermelden, was dann automatisch zu mehr Aufmerksamkeit führe wird.

Ich bleibe hier weiterhin voll investiert!