SMA -Weltmarktführer bei Wechselrichtern (Seite 126)

[markleb79]

Antwort auf Beitrag Nr.: 51.622.033 von Sinkuza am 31.01.16 17:47:51

Woher wissen sie von einer Kooperation mit Tesla?

so wie ich es verstanden habe bietet SMA lediglich kompatible Wechselrichter an. Echte Partner hingegen die auch selbst Powerwalls verkaufen dürfen sind Fronius und Solaredge.


https://www.teslamotors.com/de_DE/presskit/teslaenergy

[Sinkuza]

so montag geht es nochmal runter auf 43€ um die letzten zittrigen hände loszuwerden bis wir am freitag dann die 50 € wiedersehen werden

die auftragsbücher sind voll aus Indien, Pakistan, Brasilien und die mögliche dauernde koperation mit tesla sollten die 66 € bis Jahresende möglich machen

[markleb79]

Antwort auf Beitrag Nr.: 51.609.856 von Junolyst am 29.01.16 11:46:54

Naja, der bevorstehende Kollaps des UK Markt, wird auch durch die neuen Produkte nicht zu kompensieren sein. Zudem können die großen Solarkraftwerke in den USA nun mit wesentlich weniger Stress gebaut werden da die Förderung (ITC) ja verlängert wurde.

Ich denke die Prognose ist durchaus realistisch!

[Grid-Party]

Antwort auf Beitrag Nr.: 51.609.856 von Junolyst am 29.01.16 11:46:54

So platt es klingt: Absolut d'accord mit Dir.

[Junolyst [KommA]]

Antwort auf Beitrag Nr.: 51.609.817 von Zentaur am 29.01.16 11:42:57

Crashprophet?

Hat jemand dagegen Meinungen zur heutigen Prognose?

Könnte mir vorstellen, da die Prognose m.E. etwas zurückhaltend ist (beim Umsatz), dass man sich hier bisschenn Luft nach oben lässt.

[Zentaur]

Antwort auf Beitrag Nr.: 51.588.468 von Grid-Party am 27.01.16 09:41:18

Fundamentals sind beim 'Knall' unerheblich, weil es keinen interessiert.
Und es wird knallen, wie 1987 ... 2003. Da sind mehrere Billionen US-$ in Schieflage und so ein Knoten kann nur platzen, wenn alles aufgemischt wird.
Wenn das richt crasht (was viele Marktteilnehmer noch nie mitgemacht haben), dann wird es am Ende Grabbeltischpreise geben, die sich i.M. noich keiner vorstellen mag.
Also 100% Cash halten und ggf. den Markt putt putt putt ... putten.

[Junolyst [KommA]]

Antwort auf Beitrag Nr.: 51.606.298 von Wertefinder1 am 28.01.16 23:31:14

Habs ja vorgerechnet...Und dann ist die Aktie nach EV/EBITDA sowie KGV nicht teuer.

[Wertefinder1]

Ich finde die Aktie abstrus überteuert. Selbst die Insider haben zu deutlich niedrigeren Kursen ihre Aktien bereits verkauft. Ich wüsste nicht, wie man den aktuellen Kurs in der Zukunft rechtfertigen könnte.

[Junolyst [KommA]]

Im Prinzip kann man sich das EBIT doch recht leicht ausrechnen oder? Ich hoffe ich hab das in der Präsi alles richtig verstanden...

Nimmt man die Präsi von November, wurde die Fixkostenstruktur auf 376 Mio. € verbessert. Die Skizze bzw. das Diagramm zeigt, dass Break-Even Insgesamt auf rund 800 Mio. € Umsatz verbessert wurde. Formel für die Gesamtkosten (inkl. Afa) ist dann 376 + 0,53x. Bei einem Umsatz von 1,1 Mrd. € würde dann 141 Mio. € EBIT resultieren. Wobei ich mit 1,1 Mrd. lediglich rund 10% Umsatzwachstum angesetzt habe, was m.E. noch eher konservativ ist. Bei 1,2 Mrd. € Umsatz steigt das EBIT schon auf 180 Mio. €. Bei 4*19 Mio. = 76 Mio. € Afa würde sich im besten Fall ein EBITDA von 264 Mio. € ergeben. EIn Multiple von 8 angesetzt, da nicht kapitalintensiv und Nettocash von 280 also ((264*8)+280)/34,7 Mio. Aktien ergibt einen fairen Wert von 68,9€.

Denke das ist durchaus im Rahmen des möglichen. Meinungen hierzu?

[Sinkuza]

kaufkurse wer noch nicht hat sollte zugreifen!!!