Deutsche Small Caps - Basisinvestments eines Langfristdepots (Seite 1789)

[Kleiner Chef]

Antwort auf Beitrag Nr.: 66.842.752 von cebulonby am 05.02.21 15:09:59

Quirin: Logische Folge der operativen Entwicklung!

Zitat von cebulonby: Weiß jemand, was bei Quirin heute abgeht ... + 10% auf rd. 2,50€

Wer dieses Depot verfolgt hat, weiß das Quirin im Depot war. Ich werde am Wochenend-Update auf Qurin zurückkommen. Vorab: Die Kursentwicklung ist die logische Folge der operativen Entwicklung.

Gruß

[Kleiner Chef]

Antwort auf Beitrag Nr.: 66.842.446 von halbgott am 05.02.21 14:56:46

Audius: Wer dabei ist....

Zitat von halbgott: Bin damals durch KC auf IT Competence aufmerksam geworden.

Die heutigen Zahlen von audius sind wirklich bockstark, eigene Ziele teils deutlich übertroffen und der Ausblick für 2021 hat es in sich. Man erwartet jetzt ein doppelt so gutes EBIDTA Ergebnis in 2021 (ggü den eigenen Erwartungen 2020) bei über 50 Mio Umsatz!!!

Natürlich könnte man sagen, der Analyst hätte es so vorausgesagt. Aber dann muss es auch eintreffen und das tut es. Sein Kursziel 13,70 kann ich im Peergroup Vergleich mühelos nachvollziehen, Audius ist sehr stark unterbewertet. Trotz des zuletzt sehr starken Kursanstieg müsste die Aktie immer noch über 30% bis zum Kursziel steigen.

https://www.finanznachrichten.de/nachrichten-2021-02/5193684…

Analyse Kursziel 13,70:
https://www.audius.de/sites/default/files/2020-10/2020_10_06…

Wer dabei ist, dem gratuliere ich. Bekanntlich bin ich hier zu schnell rausgeschüttelt worden.

Gruß

[halbgott]

Ökoworld

Kann es sein, daß hier die Ökoworld Aktie noch nie diskutiert wurde, oder habe ich es einfach übersehen? Der Chart sieht sehr vielversprechend aus, was in Zeiten wie diesen nicht viel heissen muss. Dennoch finde ich die Aktie interessant. Gibt es hier jemanden, der sich damit befasst hat?

[cebulonby]

Antwort auf Beitrag Nr.: 66.839.695 von Kleiner Chef am 05.02.21 12:52:20

Quirin Privatbank

Weiß jemand, was bei Quirin heute abgeht ... + 10% auf rd. 2,50€

[halbgott]

Audius (vormals IT Comeptence)

Bin damals durch KC auf IT Competence aufmerksam geworden.

Die heutigen Zahlen von audius sind wirklich bockstark, eigene Ziele teils deutlich übertroffen und der Ausblick für 2021 hat es in sich. Man erwartet jetzt ein doppelt so gutes EBIDTA Ergebnis in 2021 (ggü den eigenen Erwartungen 2020) bei über 50 Mio Umsatz!!!

Natürlich könnte man sagen, der Analyst hätte es so vorausgesagt. Aber dann muss es auch eintreffen und das tut es. Sein Kursziel 13,70 kann ich im Peergroup Vergleich mühelos nachvollziehen, Audius ist sehr stark unterbewertet. Trotz des zuletzt sehr starken Kursanstieg müsste die Aktie immer noch über 30% bis zum Kursziel steigen.

https://www.finanznachrichten.de/nachrichten-2021-02/5193684…

Analyse Kursziel 13,70:
https://www.audius.de/sites/default/files/2020-10/2020_10_06…

[Boerdeboy]

https://www.audius.de/de/news/audius-se-uebertrifft-eigene-z…

Audius heute mit starken Zahlen.

[Frankenland]

Antwort auf Beitrag Nr.: 66.839.695 von Kleiner Chef am 05.02.21 12:52:20

Gracias KC ... kein Stress 😉

[Kleiner Chef]

Antwort auf Beitrag Nr.: 66.836.797 von Frankenland am 05.02.21 10:57:59

My Hammer?

Zitat von Frankenland:

Zitat von JohannesWild: Hallo Frankenland,

Vielen Dank für Dein informatives Update.
Ich habe im Hinterkopf dass während Corona stark Werbekosten eingespart wurden und deshalb das EBIT so stark anstieg. Jetzt ist mir unklar ob man in 2021 weiter von einem überproportionalem EBIT Wachstum ausgehen kann oder ob evtl. die Werbekosten wieder hochgefahren werden und das EBIT evtl. unterproportional zum Umsatz wachsen könnte.

Wie ist denn Deine Einschätzung zur weiteren EBIT Entwicklung?
Wie groß ist denn aus Deiner Sicht noch das Wachstumspotential in Deutschland?

Vielen Dank und viele Grüße,

Johannes

...

Hallo KC,

da meine Frage an dich etwas leicht übersehbar am Ende stand... Wie ist deine aktuelle Einschätzung zu MyHammer, wir haben darüber schon lange nicht mehr gesprochen.

Ausführlichere Diskussionen zu MyHammer am besten hier ...
https://www.wallstreet-online.de/diskussion/1158012-19731-19…

@Frankenland: Sorry, die Rückfrage habe ich übersehen. Habe aktuell wenig Zeit, melde mich aber mit einem Feedback.

Gruß

[Frankenland]

Antwort auf Beitrag Nr.: 66.819.910 von JohannesWild am 04.02.21 15:15:14

Zitat von JohannesWild: Hallo Frankenland,

Vielen Dank für Dein informatives Update.
Ich habe im Hinterkopf dass während Corona stark Werbekosten eingespart wurden und deshalb das EBIT so stark anstieg. Jetzt ist mir unklar ob man in 2021 weiter von einem überproportionalem EBIT Wachstum ausgehen kann oder ob evtl. die Werbekosten wieder hochgefahren werden und das EBIT evtl. unterproportional zum Umsatz wachsen könnte.

Wie ist denn Deine Einschätzung zur weiteren EBIT Entwicklung?
Wie groß ist denn aus Deiner Sicht noch das Wachstumspotential in Deutschland?

Vielen Dank und viele Grüße,

Johannes

Zitat von Frankenland: MyHammer liefert (für mich) überraschend vorläufige Zahlen für 2020 und die sind richtig gut. Man muss dazu folgendes wissen ... bis vor ca. 2 Jahren hat MyHammer seinen Umsatz fast ausschließlich mit Abopaketen, der Umsatz war sehr gut schätzbar, mit einem monatlichen Fixpreis erzielt. Dieses Preismodell hatte den Pferdefuß dass es für viele Handwerker zu teuer war, z.B. wenn man nur in schwachen Auftragsphasen zusätzliche Aufträge benötigte, aber das ganze Jahr zahlen musste. Für wenige die sehr viel über MyHammer an Aufträgen generierten war diese Art der Auftragsgenerierung sehr günstig.

Vor ca. 2 Jahren hat man damit begonnen neben den monatlichen Abos die eine gewisse Anzahl an kostenfreien Angebotsabgaben beinhalten, kostenfreie Listungen im MyHammer Branchenbuch anzubieten, kostenpflichtig werden nur abgegebene Angebote auf die sich der Auftragnehmer rückmeldet. In Q3 lag der Anteil des Umsatzes der Kontaktgebühren schon bei knapp 45%, Tendenz steigend.

In Q4 werden saisonbedingt weniger Aufträge im MH Portal online gestellt, das ist zum Einen witterungsbedingt (kaum Außenanlagen und Bau) und zum anderen ander Weihnachts- und Ferienzeit über den Jahreswechsel. Ich habe deshalb damit gerechnet dass der Umsatz gegenüber Q3 eher etwas zurückkommt um in Q1 voll durchzustarten. Nun ist der Umsatz aber nahezu gleich geblieben das ist ein sehr starkes Signal für 2021.

Ich habe für Q3 ca. 2.500 täglich neue Aufträge gezählt (die täglichen Zahlen kann man aus Infos auf der HP ableiten), in Q3 habe ich da eher ca. 3.000 im Mittel gezählt. Interessant wird sein, ob die Handwerker mehr Kontakte je Auftrag generiert haben oder ob mehr Abozahler hinzugekommen sind. Die Anzahl der Partner im Branchenbuch (teils mit Abo teils ohne, kann man nicht unterscheiden) hat nach meinen Beobachtungen in Q4 um ca. 7.500 Partner (ca. +14%) zugenommen. In Q1 zähle ich jetzt schon ca. 4.500 neue Partner und in den letzten Tagen ca. 3.600 neue Aufträge täglich. Deshalb rechne ich mit einer deutlichen Umsatzsteigerung in Q1.

Vorläufige Zahlen 2020:
Umsatz: ca. 20,15 Mio € (ca. +15% zum Vorjahr)
EBIT: ca. +5,2 Mio € (ca. +95% zum Vorjahr)

https://www.pressetext.com/news/20210204024

Der Cashbestand dürfte nach diesem guten Q4 bei 9,7 bis 9,8 Mio € liegen. Cashflow in 2020 dürfte bei ca. 6 Mio € gelegen haben. Die Kasse füllt sich stetig, bleibt die Frage was mit dem ganzen Cash passieren soll.

Das KGV auf Basis der 2020er Zahlen liegt aktuell bei ca. 27 bei einem Gewinnwachstum von knapp 100% gegenüber dem Vorjahr. Das Geschäftsmodell ist sehr gut skalierbar, Umsatzsteigerungen schlagen sich im Regelfall überproportional im Gewinn nieder. Weiterhin hat man noch einen Verlustvortrag von ca. 30Mio €.

Die Digitalisierung im Handwerk hat sich durch Corona noch einmal deutlich beschleunigt, MyHammer ist hier meiner Meinung nach ein großer Gewinner. Trotz einer hohen Zahl an Auftragsstornierungen im Handwerk in der Coronazeit und den Lockdowns konnte MyHammer profitabel wachsen. Ursprünglich waren vor Corona ca. 30% Umsatzwachstum angepeilt, final wurden es ca. 15%. Ich bin mir sicher dahin werden wir in den Folgejahren wieder kommen. Der Start von MyHammer in der Schweiz wurde coronabedingt verschoben, der steht auch noch an. Ich könnte mir auch noch eine Expansion nach Polen vorstellen, da doch eine starke Bindung zu den dortigen Handwerkern in Deutschland besteht.

Ein Blick in die USA

Die MyHammer AG gehört seit einigen Jahren zu HomeAdvisor. Inzwischen ist MyHammer unter ANGI Homeservices eingegliedert, an der IAC (InterActiveCorp) ca. 85% hält. Der Hauptaktionär hat im Laufe des Jahres seinen Anteil von ca. 80% an MyHammer auf ca. 83% aufgestockt, Freeflow also noch ca. 17%.

IAC hat sich vor wenigen Monaten die Match Group (u.A. Tinder) als Spin-off getrennt, das hat man in naher Zukunft jetzt auch mit ANGI vor. So wie ich es verstehe will man die inneren Werte seiner Beteiligungen heben. Ich vermute dass in diesem Zusammenhang auch verstärkt ein Fokus auf MyHammer fällt und da für solche Wachstumsunternehmen wie MyHammer es ist in den USA andere KGV's gezahlt werden als die ca. 27 (auf 2020er Basis), gehe ich davon aus dass dieser Fokus positive Auswirkungen auf den Kurs von MyHammer haben wird.

https://aktien-mag.de/blog/portfoliocheck/portfoliocheck-iac…

Ich habe vor wenigen Wochen im MyHammer Forum auf den Dip an die 200er GdL hingewiesen, könnte ein guter Kaufzeitpunkt sein, da es keine negativen Nachrichten gibt, wie immer in den letzten Jahren in solchen Chartkonstellationen bei MyHammer. Kurs war ca. 16€ jetzt bei ca. 21€.

Im MyHammer Forum habe ich schon bei Kursen um die 1,25€ auf die anstehende Trendumkehr hingewiesen, hier im Forum hat Wiener meine Auswertungen aufgegriffen und ich weise hier seit einem Kurs von ca. 4,5€ auf das sehr gute CRV (Chance-Risiko-Verhältnis) hin das MyHammer meiner Meinung nach hat. Ich bin damit seitdem eigentlich ganz gut gefahren 😉.
... und bin immer noch der Meinung dass MyHammer aktuell ein sehr gutes CRV aufweist.

KC wie ist denn deine aktuelle Einschätzung zu MyHammer?
Wir haben da schon länger nicht mehr darüber gesprochen.

Grüße
FL

Hallo KC,

da meine Frage an dich etwas leicht übersehbar am Ende stand... Wie ist deine aktuelle Einschätzung zu MyHammer, wir haben darüber schon lange nicht mehr gesprochen.

Ausführlichere Diskussionen zu MyHammer am besten hier ...
https://www.wallstreet-online.de/diskussion/1158012-19731-19…

[JohannesWild]

Antwort auf Beitrag Nr.: 66.834.067 von DUBResearch am 05.02.21 09:28:13

Haier Stock-Connect

Hallo DUBResearch,

Damit ist die Aufnahme in die Stock-Connect List gemeint. Hier die Quelle:

https://www.thestandard.com.hk/breaking-news/section/1/16352…

Ich bin mir aber über die Implikation nicht klar. Ich hatte hierzu Jeremy Raper angeschrieben. Er sieht weiterhin den für uns relevanten Referenzkurs in Hongkong

Viele Grüße,

Johannes

Zitat von DUBResearch:

Zitat von trustone: Sowohl der Haier Aktienkurs in Hongkong als auch der in Shanghai notiert nun wieder nahe am Allzeithoch.
Für mich ist die Haier D Aktie in Deutschland weiterhin eine absolute Sondersituation wo definitiv noch 50-60% Kurspotential auf der Straße liegen.

Wer hier ein bisschen Geduld mitbringt findet ein exzellentes Chancen-Risiko Verhältnis vor.

Die Haier Aktie steht in Hongkong aktuell bei 3,85 Euro, während man die D Aktie auf Xetra noch für 2,30 bekommt!
Das sind bis zu 65% Kurspotential.

die Angleichung wäre längst überfällig, habe vor ein paar Wochen in irgendeinem Forum gelesen, dass wohl die Festlandchinesen ab dem 01.03. H-Shares (Hongkong) handeln können, hat hierfür jemand eine Quelle parat?