Pferdewetten nach Kapitalschnitt! wie geht es weiter ? (Seite 75)

[tomschneider123]

Antwort auf Beitrag Nr.: 58.245.336 von Fel216 am 18.07.18 18:09:10

Derby lief sehr gut wie ich es mit bekommen habe. Sinkende Wetteinsätze auf der Bahn sind leider ein langer Trend - aber nicht gerade schlecht für PWAG oder Racebets die die Leute auf dem Handy abfangen und dann wird dort gewettet. Besser Quoten und eine einfache Bedienung sind da ausschlaggebend.

Kerngeschäft läuft - Geld wie du schon richtig gesehen hast bei Sport verbraten. Muss man schauen ob es da langfristig gute returns kommen.

Wollte heute Tour de France wetten - leider kaputt auf der Sportwetten Seite. Sowas halt immer Müll... Haben das Produkt einfach nicht unter Kontrolle und auch keinen der es richtig auf Herz und Nieren prüft hab ich das Gefühl.

[Fel216]

Antwort auf Beitrag Nr.: 58.158.485 von tomschneider123 am 06.07.18 22:46:45

Ich habe gerade mal kurz gegoogelt und es scheint, als wären dieses Jahr 20.000 Zuschauer dabei gewesen, verglichen zu 12.500 im letzten Jahr - eine beachtliche Steigerung. Die sollten dann auch klar mehr gesetzt haben als im letzten Jahr.

Diese Artikel sind lesenswert:
Zu letztem Jahr:
https://www.shz.de/regionales/hamburg/galoppderby-in-der-kri…

Zu diesem Jahr:
https://www.handelsblatt.com/pferderennen-hengst-weltstar-wi…


Gibt es andere Meinungen/Insights?

[Fel216]

Antwort auf Beitrag Nr.: 58.158.485 von tomschneider123 am 06.07.18 22:46:45

Hi Onkel Tom,

ich finde es leider schwer mehr Aktivität hier zu generieren, dafür fehlen mir die Info Details, bin nicht in der Branche. Und es gibt ja auch keine wirklichen Wettbewerber über die man etwas in Erfahrung bzw auf PWAG ableiten könnte.

Wie lief denn das Deutsche Derby? Gibts da etwas wie z.b. Besucherzahlen im Jahresvergleich? Gewinne/Ausschüttungen, irgendwas?

Das Wetter ist ja schonmal hervorragend, da sollte den meisten Menschen doch eine interessante Aktivität unter freiem Himmel (wie z.b. Pferdesport) ansprechen.

Ich glaube die nächsten Impulse für die Aktie können nur durch gute Fundamentalzahlen kommen.. und da ist echt meine Hoffnung, dass das Management nicht zuviel im Sportwetten Bereich verpulvert - weil deine sehr guten Berichte sind ja zzt erstmal ernüchternd.

Grüße,
Fel

[tomschneider123]

Antwort auf Beitrag Nr.: 58.134.446 von tomschneider123 am 04.07.18 12:08:32

Bisschen mehr Aktion hier im Thread würde auch mal erfrischend sein

Diese Wochenende ist übrigens das Deutsche Derby. Das größte Pferderennen des Jahres in Deutschland. Ein bedeutender Tag für PWAG. Die Wetteinsätze sollten da am höchsten liegen.

Grüße

[tomschneider123]

Antwort auf Beitrag Nr.: 58.089.073 von Fel216 am 28.06.18 16:00:03

Hello Pferdefreunde,

das ist doch ein positiver Start in die Woche.

Einer der Ankerinvestoren hat seine Beteiligung erhöht - zwar nur um knapp 0,1% ca. 40.000 Euro aber ein deutliches Zeichen für Commitment.

Auch der Kurs hat dadurch natürlich profitiert bei den geringen Umsätzen und wir sind wieder zweitstellig.

Update zu PWAG Marketingmaßnahmen.

Sportwetten.de wird aktuell intelligenter vermarktet. Es gab die Mett-Kampagne die sehr lustig war und in meinen Augen an den richtigen Stellen platziert wurde (Bars, Tankstellenaufsteller etc). Dazu wurde Sportwetten.de von Bild.de gefeatured bezüglich neuer Bundestrainer. Ein leckeres Schmankerl was umsonst geschossen wurde.

Bitter natürlich das Deutschland ausgeschieden ist und somit weniger Wetteinsätze kommen. Auch werbetechnisch ist damit die WM quasi vorbei.

Die Facebook Ads werden besser aber werden keine Konvertierung im gewünschten Budget bringen. Hoffe das werden Sie bald erkennen.

Bonus wurde erhöht von 100€ auf 200€ - 200€ Einzahlen und 200€ kassieren könnte bei der WM geholfen haben.

sportwetten.de wird offizieller Partner beim Handball Bundesligisten Gummersbach -> https://www.vfl-gummersbach.de/sportwetten-de-wird-offiziell…

Herr Hofer wenn Sie das lesen, bitte fragen sie beim FC Gummersbach doch mal nach einer Verlinkung . Würde SEO technisch ihnen weiter helfen und vielleicht kommen dadurch auch nochmal 2-3 Klicks zustande.

Bin gespannt wie die Neuanmeldungen + Umsatz der WM bzw dieses Jahr gelaufen ist bei PWAG. Und für mich die spannendste Quote - Crossselling. Hoffe da kommen mehr Infos bald.

Grüße

[Fel216]

Hi Tom,

ja das ist in der Tat ziemlich bitter, insbesondere bei dem schwachen Gesamtmarkt... heute sind wir auf dem Level von Mai 2017.. und der Abwärtstrend der Aktie seit den 14€ ist leider ziemlich eindeutig.

Auch wenn es schwer fällt ist jetzt wahrscheinlich erstmal die Zeit abzuwarten.. und hoffen, dass wir nicht auf 8€ abrutschen..

Viele Grüße,
Fel

[tomschneider123]

Wer ist eigentlich so dumm und verkauft seine PWAG Aktien?

Mit Sportwetten.de hat man quasi nen Freifahrtschein bezüglich Wachstum. Das Pferde Geschäft deckt die aktuelle Bewertung locker ab. Aktuell 3-4 Millionen Gewinn durch Pferdegeschäft bei erwarteten 5-6 in 2018.

Märkte muss man nicht verstehen.

[tomschneider123]

Antwort auf Beitrag Nr.: 58.012.852 von tomschneider123 am 18.06.18 22:13:10

Nachtrag - mit Markt zu Konkurrenzlastig meine ich natürlich auch, dass die anderen Anbieter andere Werbebudgets haben. Für mich keine Ausrede. Wenn man einen Kanal gefunden hat der skalierbar ist, sollte die Beschaffung von Geld kein Problem sein (Kapitalerhöhung etc.). Für mich gibt es erst ein Problem wenn ein Unternehmen nicht weiß wie man Geld ausgeben kann wenn man es ihnen anbietet. Und das ist hier ein wenig der Fall

[tomschneider123]

Antwort auf Beitrag Nr.: 58.010.989 von Fel216 am 18.06.18 18:16:24

Hi,

man muss halt ganz genau hinschauen nun was die Sportwetten.de Zahlen sagen und dabei meine ich nur die Zahl der Neuanmeldungen + die Conversions die von pferdewetten.de kommen.

Hier dran muss das Management gemessen werden. Das einzige Luxusproblem was ich daran sehe ist das das Management jetzt schon eine Ausrede/Freifahrtschein parat hat wenn es nicht läuft - dann wird man sagen ja Markt zu konkurrenzlastig etc.

Für mich wird hier eindeutig zu schlecht Marketing betrieben in einer Bude die nur vom Marketing lebt da es keine Technologievorteile oder Qualitätsvorteile hat, im Gegenteil die Plattform ist undymaischer und schlechter aktuell als viele anderen.

Bin eigentlich Bullish gestimmt das Pferdewetten laufen wird - heisst die 3-4 Millionen werden in den nächsten Jahren sicher kommen - Markteintrittsbarrieren bei Pferdewetten sind extrem hoch.

Hoffe halt noch das der AR und das Umfeld dem Management (Hofer) auf die Finger haut und Wachstumsansagen macht. So frei wie schauen wir mal was da geht oder warten wir mal ab gibts jetzt nicht mehr besonders nach 1 Million invest bis dato plus den Gewinn aus diesem Jahr also gut 3-4 Millionen. Da will ich auch Ergebnisse sehen.

Fürs EBITA kann es longterm eigentlich nur positiv werden für uns da die Kosten für die Plattform sehr beschaulich sind und nur bei steigenden Umsatz steigt (haben wir Gewinnbeteiligung und geringe Fixkosten so 20-30k pro Monat). Also wird es Longterm wachsen müssen!

Aber schon alles sehr langsam bei der PWAG wie schon angesprochen (fehlende Updates, UI/UX Verbesserungen)

Sorry das ich mich immer wiederhole, aber diese Kampagne mit Ansgar Brinkmann kann man glaube ich nicht mehr schlechter machen. Absoluter Witz - zeigen leider auch die Klickraten bei youtube sowie bei Facebook, Conversions gibts dafür leider nicht.

Fazit:

Bullish gestimmt, Management muss zulegen und erkennen das es bei Sportwetten.de ein reines Marketing Unternehmen ist und dementsprechend handeln -> hochwertiges Marketing und nicht Facebook ABC Werbung die vor 10 Jahren funktioniert hat...

[Fel216]

Antwort auf Beitrag Nr.: 57.981.210 von tomschneider123 am 14.06.18 00:11:22

Hi Tommy,

vielen Dank für deine ausführlichen Berichte hier in den letzten Tagen.. aber leider ist das Fazit ja eher negativ als positiv - in meinen Ohren zumindest.

Was bedeutet das für den gesamten Investment Case Pferdewetten?

Pferdewetten.de als cash cow und Sportwetten als Wachstumstreiber. Alle Pferdewetten Gewinne werden aktuell in das Sportwetten Geschäft reinvestiert was sehr niedrige Wettbewerbsbarrieren hat. Demnach handelt die Aktie von Pferdewetten.de jetzt auf einem sehr hohen Gewinn Multiple der impliziert, dass hier irgendwann mal große Gewinne durchkommen.

Nach deiner Beschreibung klingt es eher so, als kommen die Gewinne eher nicht bzw viel später.

Das ganze würde mich eher bearish als bullish machen..

wie siehst Du das und wie ist hier dein Zeit Horizont?

Nächste Zahlen gibt es am 07.08. das ist noch ein Weilchen hin...

Grüße!
Fel