Nanorepro - gute Chance bei geringem Risiko (Seite 2496)

[Fakten]

die Basis ist gelegt. Nun kann es losgehen.

Meine allergrösste SORGE ist...dass sich Nanorepro die Früchte seiner mühseligen und harten Vorarbeit in 1- 2 Jahren durch einen cleveren ABSTAUBER abluchsen lässt. Der mit einer aus JETZIGER Sicht höheren Summe Aktionäre VERBLENDET, wohlwissend ...dass dieser Abstauber DANN DAS GANZ GROSSE Geschäft mit der harten Vorarbeit durch Dr Stiller macht.
Ich sehe die Gefahr, dass Grossaktinäre kontaktiert werden und dann ihre Pakete dem Profiteur andienen und zwar OHNE dass Vorstand und Aufsichtsrat dagegen etwas machen können.

Vielleicht wäre das ein Punkz für die HV, um Lösungen zu finden, wie man sich davor schützen könnte.


Das es so kommt, ist meiner Meinung so sicher wie das Ahmen in der Kirche.



DESWEGEN MUSS GEHANDELT WERDEN !!!!!!

[Fakten]

Ich sehe auch eine Abkehr von möglichen, aber sehr unsicheren Maximalumsatzangaben mit Enttäuschungspotential, hin zu SICHEREN Umsatzangaben mit KURSTREIBENDEN Upside-Potential.

[allavista]

Antwort auf Beitrag Nr.: 41.729.646 von gapgo am 01.07.11 14:23:10

Denke mal, daß er aus den letzten Verhandlungen gelernt hat. Sprich, konservativ planen, daß man dann nicht unter Druck steht, wenn die Verhandlungen sich hinziehen.

Was gabs neues. Die erste Bestellung Russland kommt am 30.09.
Die restlichen 30 Regionen in Russland werden jetzt angegangen. Die wichtigste Region mit Leitfunktion, Moskau, hat man jetzt schon im Vertrag. Würde mich wundern, wenn in Russland nicht alle Regionen diesem Beispiel folgen.
Es folgen die Beantragung der Zulassung des FOB Check, VagiQuick und PSA Quick. Hier sehe ich großes Potential, gerade auch in der Fläche Russlands. Günstige Untersuchung ohne techn. Gerät.

Apothekenkette 36/6, dürfte in kürze, wohl auch einen Vertag schließen.

In einigen Bereichen ist man einziger Anbieter in Russland, in den anderen wenig Konkurrenz ( und man hat den Vorteil, daß man Lieferant für die staatl. Einrichtungen ist).

Große Überraschungen in 2012 möglich im mittleren Osten bzw. asiatischem Raum.

Verhandlungen mit großen europ. Medizinprodukteherstellern über Produktlieferungen.

In Summe gutes Chance/Risikoprofil in meinen Augen.

[bigbuffet]

BRN 01.07.2011

- Kaufvertrag für 6 russische Regionen (Moskau Stadt / Moskau Land), 3 Regionen im Kaukasus, Lieferung ab 30.09., für 6 zugelassene Tests
- bedeutet Kostensenkung im russischen System, Ware geht überwiegend in den Krankenhausbereich, Staat will Gesundheitssektor stärken
- Verhandlungen mit restlichen 30 russischen Regionen stehen noch offen, zudem noch mit Weißrussland und Usbekistan
- bis 30.06.2012 zusätzlich 5 Mio. Umsatz, deutlich weniger Konkurrenz als im Westen, aufgrund Zulassungsvoraussetzungen teilweise ganz alleine mit einigen Produkten am Markt
- Verhandlungen mit russischer Apothekenkette 36,6 laufen, Verhandlungen mit größeren europäischen Pharmaherstellern zum Vertrieb der Produkte laufen
- Jahresprognose 2011 Umsatz zw. 2-3 Mio. €, 2012: zw. 5-7 Mio. € Umsatz.
- größere Deals in anderen Staaten (Asien/mittlerer Osten) in Arbeit, 2012 könnten weitere grössere Überraschungen kommen.

[gapgo]

Antwort auf Beitrag Nr.: 41.729.475 von allavista am 01.07.11 13:56:23

Laut diesem BRN Interview peilt Nanorepro deutlich kleinere Umsätze für 2011 und 2012 an. Waren es vor kurzem noch hochtrabende Ziele von 10-12 Millionen für das laufende Jahr 2011, so ist die Prognose vom flotten Olli nun deutlich geschrumpfter.

"2-3 Mio. Umsatz 2011" - daraus abgeleitet 300.000€-600.000€ Gewinn (15%-20% Marge)
"5-7 Mio. Umsatz 2012" - daraus abgeleitet 750.000€-1.400.000€ Gewinn (15%-20% Marge)

Bei einem typischen KGV von 15-20 kann sich ja jeder ausrechnen, wo wir derzeit stehen müssten bzw. auch stehen. Sprich wir sind bei den aktuellen Kursen weder unter, noch überbewertet.

Aber da ja immer die Zukunft gehandelt wird, kann die aktuelle Bewertung auch schon bald die Zukunft vorab nehmen.

[allavista]

http://www.brn-ag.de/brnplayer.php?bid=20007

[bigbuffet]

Hab mal ein wenig recherchiert. Hier die wichtigsten Infos aus den Interviews...

30.06.2011 DAF
- 5 Mio. € Umsatz mit Russland in den nächsten 12 Monaten
- weitere Verträge sind zu erwarten und zwar mit 6 weiteren russischen Regionen im 3-4. Quartal
- Verhandlungen mit der russischen Apothekenkette 36,6
- GUS-Staaten, Usbekistan (50 Mio. Einwohner, 4.Quartal), Ukraine, Georgien, Kasachstan, Tachikistan
- Ausserhalb Frankreich, GB, Vietnam in diesem Jahr
- Prostata-Test kommt im 3. Quartal
- Operative Gesamtmarge 15-20%
- In Gesprächen mit großen Pharmaherstellern über "Warendeals" (Verkauf von Produkten)
- Übernahmegefahr ab 2012 denkbar, aber erst bei Kursen ab 20 Euro interessant.

21.04.2011 BRN
- Test haben mindestens eine Zuverlässigkeit von 95%.
- Testergebnis liegt nach 3-5 Min. vor.
- Ziel: Komplettanbieter für Eigendiagnostik
- Noch drei neue Produkte PSA (Prostata), Helicobakter, Morbus Crohn in 2011
- Zukünftige Produkte könnten im Bereich Diabetis, HIV, Hepatitis C, Fructose, Histamin, Borelliose liegen.
- 0,5 Mio. € Barmittel, Übernahme einer Firma wird derzeit im AR diskutiert

18.04.2011 BRN
- Fernsehwerbung im 2.HJ vor der Tagesschau geplant (zuhausetest.de)
- PSA-Test wird von der Krankenkasse nicht mehr übernommen
- Krankenhäuser werden beliefert (staatliches Gesundheitswesen)

21.10.2010 BRN
- Testpreise liegen zw. 20-50 €
- FOB-Test (Darmkrebs) in Planung
- Slowenien, Griechenland, Italien, Türkei Verträge geschlossen
- Prüfung Markteinstieg in USA,
- Vorteil bei Ländern wie USA oder Russland durch Abnahme von Großmengen, daher keine großen Abwicklungskosten
- Ausweitung Apothekenvertrieb mit Cura-san, Test in 500 Partnerapotheken, wichtigster Apo-Partner ist Phoenix.
- Abdeckung bei Apotheken liegt weit über 90%
- Forschungspipeline: Cardio -> Herzinfarktfrühmarkter
- Breakeven derzeit nur auf Monatsbasis erreicht.

09.04.2010 BRN
- Testpreise liegen zw. 20-50 €
- Im Gegensatz zu den großen Pharmaunternehmen in Nischenbereichen tätig, statt über den Arzt direkt an den Endverbraucher
- Teilweise um bis zu 80% günstiger als Testung über den Arzt, erhebliche Einsparmöglichkeit für die Krankenkassen
- FuE: je nach Test zw. 25 - 50 tsd. €, das teuerste Produkt kostete 500 tsd. €
- Vertriebsarten: Onlinevertrieb, Apothekenvertrieb, Pharmaaußendienst (2.400 Apotheken) Ausweitung bis 20.000 Apotheken, Im Ausland Verkauf oft als Gesamtpaket
- Das Geld kommt über die Erstbestückung nach 6 Monaten, danach fließt das Geld dann monatlich
- Uroquick hochprofitabel, wenig Konkurrenz
- noch 6 Produkte in der Pipeline

[bigbuffet]

Dann mach uns doch mal schlau ...

[onkelen]

die positive überraschung bei der HV wird der gesamtumsatz zeigen
hier versteifen sich viele nur auf den russ deal
die weitsicht fehlt
mfg
onkelen

[bigbuffet]

Wenn ich dann noch ein unterdurchschnittliches KGV von 20 ansetze, sind wir schon bei einem Kurs von 20 €.

Heißt für mich, sollten noch weitere Verträge abgeschlossen werden, läge ein "fairer" Kurs vermutlich schon deutlich über 20€. Mir schwebt dann noch eher ein "faires" KGV von 50 vor, was einem "fairen" Kurs von 50 € entspräche. Das wären so meine heutigen Vorstellung bzgl. einer Übernahme. Sollten dann nochmals weitere Verträge dazukommen, dann sieht das natürlich nochmal anders aus ...

Die Schwierigkeit wird nun sein, qualitativ hochwertige Ware zu liefern, die Knete auch nach Hause zu holen und nebenbei das schlagkräftige Team auszubauen...