Red Shoes - alles Quatsch ? - 500 Beiträge pro Seite

[clever_smart_cb]

Nachdem mein Freund RS sich ja nicht zu meinen Fragen äußern wollte hier einige Hinweise auf seine m.E. gravierendsten Fehler.


1. Zunächst mal zu der von RedShoes als Wundermittel angepriesenen Chartanalyse mittels CandleSticks.

Es handelt sich hierbei um eine der Methode der Aufzeichnung von Preisentwicklungen, die schon im 16. Jahrhundert zur Verfolgung und Analyse der Reispreise in Japan angewendet wurde. Durch die Kombination der Sticks (Kerzen oder auch body genannt) mit den Dochten und Schatten sowie der unterschiedlichen Farbgebung decken Candlestick Charts Trends bzw. Trendumkehrformationen besonders deutlich auf ! Grundsätzlich kann rein durch Interpretation der Formationen keine Aussage auf den mittelfristigen Verlauf von Kursen getroffen werden, ohne fundamentale Daten und das Marktumfeld zu berücksichtigen. Es lässt sich jedoch durch diese Technik das Kauf- und Verkaufsverhalten der Investoren auf grafischem Wege analysieren. Dabei darf jedoch das jeweilige Handelsvolumen nie außer Acht gelassen werden. (1. Fehler)

Persönlich arbeite ich auch auf Basis der CandelStick Charts, versuche jedoch die äußeren Einflüsse und die fundamentalen Daten eines Investments und des Gesamtmarktes (USA, ASIEN, EUROPA) mit zu berücksichtigen.

2. Zum Einsatz des Relative Stärke Index : RSI

Der RSI kennzeichnet rein die Stärke einer Kurs- oder Trendbewegung. Namentlich die Kursfrist-Trader nutzen die Auf- und Abbewegungen des RSI für ihre Spekulation. Auch hier existiert wieder nur die Möglichkeit Trendwendepunkte zu erkennen (2. Fehler). Der RSI errechnet sich aus dem Durchschnitt der Kurssteigerungen und dem Durchschnitt der Kursrückgänge in einem beobachteten Zeitraum. Liegt er über siebzig zeigt er einen total überkauften, unter dreißig einen extrem überverkauften Markt an. Es ist prinzipiell bei beiden Extrema mit Marktreaktionen zu rechnen. Aus der Überverkauft Zone die der RSI durch einen Tiefststand signalisiert, tendiert der beobachtete Markt bei positivem Stimmungsumfeld (gute Unternehmensmeldungen, positive Marktstimmung) zu einem Kursanstieg, also genau das Gegenteil dessen, was RS prognostiziert hat.

3. Der MACD Indikator- Moving Average Convergence Divergence = Trendfilter

Dieser entsteht aus der Zusammenfassung von zwei oder mehreren gleitenden Durchschnittslinien unterschiedlicher Zeiträume. Hier gilt die gleiche Faustregel wie beim RSI. Da der MACD absolut parallel zu den Tageskursen verläuft, denn aus denen wird er letztendlich berechnet, können aus ihm keine Voraussignale abgeleitet werden – es ist ein sogenannter Trendfolgeindikator und spiegelt somit die in der Vergangenheit liegende Kursentwicklung wieder ! Er hilft allerdings dabei von historischen Kursentwicklungen auf zukünftige zu schließen.
Im Gegensatz zu den gleitenden Kursdurchschnitten zeichnet der MACD nicht die absoluten Kurshöhen/tiefen nach, sondern bewegt sich innerhalb einer +/- Skala auf und ab. Auch dieser eignet sich grundsätzlich nur für kurzfristige Tradingchanchen.

Ist der MACD negativ (wie von RS richtig analysiert) spricht das ebenfalls für einen überverkauften Markt. Die Reaktion des Marktes darauf wird zu steigenden Kursen führen – technische Reaktion.

4. Kopf-Schulter Formation

Eins vorneweg. Auch wenn die KSF grundsätzlich nichts gutes verheißt, ist es abhängig von der Ausprägung der Nackenlinie, des Marktumfeldes und der fundamentalen Daten wie weit die Kurse, wenn überhaupt, wahrscheinlich fallen werden. Eine gültige KSF sollte innerhalb eines Zeitraumes von max. 2/3 Monaten zur Vollendung gebracht werden. Zieht sich die Bildung eine KSF über einen längeren Zeitraum hin, wird die Aussagekraft der Formation immer schwächer. Die von RS genannte KSF kann, sofern sie sich überhaupt ausbilden sollte, m.E. als ungültig angesehen werden.

5. Aufsteigendes Dreieck

Wird bei EM gebildet aus Unterstützung bei 80 und ansteigende Unterstützung von 70€ an aufwärts. Die se Formation wurde am 26.04 durch den Durchbruch durch die Widerstandslinie bei 80 vollendet. Hier hat sich ein stark bullishes Signal gebildet, da gleichzeitig die obere Begrenzung des seit Mitte 02/00 gültigen negativen Trendkanals durchstoßen wurde. Wird eine Unterstützungslinie nach unten durchbrochen, werden viele Anleger ins schwitzen geraten, da nun die als Rettungsanker gesehene letzte Bastion gefallen ist – Verkäufe der „Zittrigen“ sind die Folge. Wird eine Widerstandslinie nach oben durchbrochen, so ist das als positives, die Stärke des Kaufinteresses wiederspiegelndes Signal zu werten. Die Konsequenz ist, dass weitere Anleger auf den fahrenden Zug aufspringen – dreht die Allgemeinstimmung sind Unterstützungs- bzw. Widerstandslinien nur bedingt aussagekräftig.

So, dies waren nun einige Facts zum Thema Aktien- und Chartanalyse. Zu der „Fundamentalanalyse“ unseres Freundes RS will ich gar keinen weiteren Kommentar abgeben. Wie BBMA bereits mehrfach erwähnt hat, wurden die Vorhersagen nur dadurch erfüllt, dass sich das Marktumfeld und somit die Stimmung an der Börse rapide verschlechtert hat. Da ich grundsätzlich der Meinung bin, dass diese notwendigen Korrekturen durch institutionellen Anleger ausgelöst und, soweit nicht Panik um sich greift, auch sinnvoll gesteuert werden, kann man getrost davon ausgehen, dass zur Steuerung der Kurse und Indizes grundsätzlich die Wertpapiere der Marktschwergewichte herangezogen werden.

Noch ein weißer tip unseres Altmmeisters Kostolany :

"An der Börse sagt uns oft das Gefühl, was wir machen, und der Verstand, was wir vermeiden sollen."

Euer

clever_smart

P.S: man möge mir verzeihen, dass ich mich als inkompenten Anfänger geoutet habe - ist nicht ganz so.
Aber grundsätzlich bin ich der Meinung : man lernt nie aus, gerade an der Börse nicht.

Und zu RS noch ein Hinweis: "Jede schlechte Sache kann auch gute Folgen haben" (Voltaire).

Insofern finde ich Deine Beiträge gar nicht so schlecht.

[clever_smart_cb]

Aktualisierte Stellungnahme zu den Indikatoren.

RSI befindet sich zur Zeit eindeutig im Aufwärtstrend und betätigt somit den Trend zu steigenden Kursen. Durch seinen relativ großen Abstand zum überkauften Bereich besteht ein relativ großes Kurspotenzial.

MACD hat Schnittpunkt und somit Kaufsignal gerneriert und weist zur Zeit eine bullishe Divergenz auf !

Der Kurs hat den GD 38 geschnitten und ist dabei einen neuen Trendkanal auszubilden. Dieser weist eine Steigung von 20-30% pro Monat auf. Dies würde uns innerhalb eines Zeitraumes, der in erster Näherung mit der HV zusammenführt das ATH überschreiten lassen. Bleibt es bei der positiven Marktstimmung, rechne ich persönlich aber eher mit höheren Steigerungsraten, je näher wir an den Termin der HV kommen.

Persönliches Kursziel : 130/150 bis zur HV. Danach 30% Korrektur. 180/190 bis Ende 2000.

clever_smart

[BigBrotherMA]

Hallo Clever,

erwarte nicht, dass Red Shoes sich dazu äussert. Er antwortet nur auf postings, in denen er gelobt wird. Selbstkritik ist leider nicht seine Stärke.

Gruß
BBMA

[Red Shoes (†) [KommA]]

Dies ist ein "Doppellisting" eines Beitrages von clever-smart.
In meinem Thread habe ich eine ERSTE Antwort darauf geschrieben.
Dort werde ich auch bleiben.

[Miros]

Gegen Clever&Smart sieht unser Red Shoes recht alt aus.

Dennoch nicht nur gegenüber Red Shoe - auch gegenüber C&S ist Vorsicht angebracht !!!

Jeder kann sich irren und jeder hat seine eigenen Interessen im Auge. Sich selber zu informieren und ein bisschen Charttechnik zu lernen
ist wohl das wichtigste - und ein bisschen "Gefühl".


Danke für die Analyse, Clever und Smart - hoffe, dass Du uns hier erhalten bleibst.

Mein lieber Red: Sei nicht gleich wieder BELEIDIGT und mach nicht schon wieder auf ARROGANT-
Oder bist Du DIr zu schade, Deine Analysen in einen Thread hineinzuposten, den DU nicht selber begonnen
und als "EM.TV - Alles aus? 4. Teil" titulierst ??
Teil 3 hat schon 200 Postings.

Alleine wegen Deines Hochmuts und der Unfähigkeit Fehler zuzugeben - sollten alle Leser zukünftig bei Dir sehr vorsichtig sein.

Jetzt tröstest Du alle Put-besitzer, dass sich die SKS-Formation auch noch nach Jahren ausbilden kann (das meinst Du doch nicht ernst - oder ?
ALLES kann innerhalb der nächsten Jahre passieren - auch bei EM.TV).

Das Problem: Puts haben idR eine etwas kürzere Laufzeit !

Ich sage es Dir nochmals: Deine maßlose Selbstüberschätzung wird Dir noch sehr viel Geld kosten ! Der EM.TV-Put
sollte Dir eigentlich eine Warnung sein.

An alle Neulinge: die Charttechnik ist wirlich ein wichtiges Instrument - aber wohin die Reise eines Aktienkurses geht - hängt in erster Linie vom Unternehmen selbst ab - und wie
Clever und Smart schreibt - vom Umfeld (Gesamt, Branche...).

Die Indikatoren der Charttechnik ist soetwas wie eine "Tendenz" - eine "Neigung" - nicht mehr aber auch nicht weniger.


Wer von der Charttechnik ein KZ errechnet - mit Bindung an einen bestimmten Zeitpunkt - der berteibt Scharlatanerie.

EM.TV hat wie fast alle heftig konsolidiert - mit der Nasdaq - mit dem NM - mindestens 100 andere AGs zeigen einen ähnlichen Chart in den letzten Wochen.

Erholen tun sich meist "Qualitätstitel" zuerst -das sehe ich auch als ein Kriterium, das für ein längerfristiges Investment spricht.


Miros

Komm wieder auf den Boden, Red