DocCheck - auf Namensaktie umgestellt (Seite 39)

[Michale]

Antwort auf Beitrag Nr.: 54.723.771 von sdaktien am 12.04.17 11:02:41

Die Zahlen wurden regelmäßig übertroffen.

Zitat von sdaktien: Doch hab ich. deswegen hab ich in meinen Satz auch noch das Wörtchen wenn gepackt. Der letzte Jahresbericht war ja besser als erwartet.

Wenn es aber bei der Aussage zu 2017 bliebe, wäre die Aktie zu teuer.

Dies erwarte ich auch für 2017ff. Außerdem rechne ich schon damit, dass die Fa. langsam damit anfängt, das Ausland auch mit in die Investitionsstrategie aufzunehmen. Von Firmenkäufen will ich hier noch nicht einmal reden.

Ich jedenfalls bin und bleibe hier langfristig so lange investiert, so lange keine Hiobsbotschaften gesendet werden und gedenke bei Kursen deutlich unter 8€ meine Position nochmals leicht aufzustocken.

[sdaktien]

Antwort auf Beitrag Nr.: 54.719.805 von cebulonby am 11.04.17 19:10:47

Doch hab ich. deswegen hab ich in meinen Satz auch noch das Wörtchen wenn gepackt. Der letzte Jahresbericht war ja besser als erwartet.

Wenn es aber bei der Aussage zu 2017 bliebe, wäre die Aktie zu teuer.

[Michale]

Antwort auf Beitrag Nr.: 54.717.891 von sdaktien am 11.04.17 15:28:42

sdaktien,

Zitat von sdaktien: Das Statement im Geschäftsberich zum Ausblick ist ja sehr verhaltend. Wenn es da keine besseren Nachrichten gibt, müsste der Kurs eigentlich noch weiter nachgeben.

hast Du denn nicht das Statement von Uganda 2007 schrieb am 11.04.17 07:50:40
Beitrag Nr. 330 gelesen?
Wenn nein, dann bitte lesen,
wenn ja, dann verstehe ich Dich nicht, da Du dann entweder Infos hast, die allen anderen Teilnehmern hier fehlen oder nicht verstanden hast, was Uganda2007 geschrieben hat.

[cebulonby]

Antwort auf Beitrag Nr.: 54.717.891 von sdaktien am 11.04.17 15:28:42

Warum?
Wer in dieser Aktie investiert ist, wird sich durch diese Vorausschau nicht beeindrucken lassen und weiter dabei bleiben.
Mag' sein, dass der eine oder andere potentielle Käufer nicht kauft wegen des verhaltenen Ausblicks.

Aber ich erwarte durch diese Vorausschau keinen Verkaufsdruck ... von daher werden die immer wieder stattfindenden Abgaben sicherlich von starken Händen aufgenommen ...

Ich würde auch weiter zukaufen!

Und es ist nicht viel echter Free Float in dem Wert vorhanden !!
Das Meiste ist in festen Händen!!

[sdaktien]

Das Statement im Geschäftsberich zum Ausblick ist ja sehr verhaltend. Wenn es da keine besseren Nachrichten gibt, müsste der Kurs eigentlich noch weiter nachgeben.

[Kampfkater1969]

Antwort auf Beitrag Nr.: 54.714.216 von Uganda2007 am 11.04.17 07:50:40

Vollste Zustimmung. Aktie bleibt in meinem Depot. :-)

[werthaltig]

Antwort auf Beitrag Nr.: 54.714.216 von Uganda2007 am 11.04.17 07:50:40

Ja sehr gute Rückbetrachtung von uganda2007, anhand welcher man realistischere Schätzungen vornehmen kann.

Der GB scheint an der Börse ja ein non-event zu sein. Sehr interessant ist der 28 Mio-Ausblick, der so gar nicht zur EBIT-Prognose passt. Nach Anwendung meines persönlichen understatement-Korrekturfaktors erwarte ich einen Umsatz von knapp 30 Mio. und ein EPS im Bereich von 0,6 bis 0,8...nach dem Q1-Bericht wissen wir mehr.

Zitat von Uganda2007: Zum GB:

Inklusive der Stillen Reserven aus dem Edelmetallbestand (ohne Wert der Immobilie) liegt der
Bestand an Cash und Cash-ähnlichen Mitteln bei 17,3 Mio Euro = 3,44 Euro je Aktie!

In 2017 soll der Umsatz (immerhin) um 8% auf 28 Mio. Euro steigen.
2014, 2015, 2016 wurden die Prognosen um 3%, 25% bzw. 8% übertroffen.

Die Prognose für das EBIT beläuft sich auf 3,0 bis 3,5 Mio. Euro, wobei die
Summe der erwarteten Segment-EBITs bei 3,6 Mio. Euro liegt.....
2014,2015,2016 wurden die Prognosen um 30%, 88% bzw. 46% übertroffen.....

Dividende von 0,40 Euro ist OK. Man hätte natürlich ein paar Cent draufsatteln können,
aber es ist OK.

Die Aktie ist m.E, in bezug auf EV/ EBIT 2017e von 6,3 und EV/ EBITDA 2017e von 5,5
bei einem cash-bereinigten KGV 2017e von 9,0 ein Schnapp (insbes. unter Einbezug der Div-Rendite von 4,6%)...

[Michale]

Antwort auf Beitrag Nr.: 54.714.216 von Uganda2007 am 11.04.17 07:50:40

Ja, Du bringst es auf den Punkt, kann Dir nur in allen Punkten zustimmen!

[Uganda2007]

Zum GB:

Inklusive der Stillen Reserven aus dem Edelmetallbestand (ohne Wert der Immobilie) liegt der
Bestand an Cash und Cash-ähnlichen Mitteln bei 17,3 Mio Euro = 3,44 Euro je Aktie!

In 2017 soll der Umsatz (immerhin) um 8% auf 28 Mio. Euro steigen.
2014, 2015, 2016 wurden die Prognosen um 3%, 25% bzw. 8% übertroffen.

Die Prognose für das EBIT beläuft sich auf 3,0 bis 3,5 Mio. Euro, wobei die
Summe der erwarteten Segment-EBITs bei 3,6 Mio. Euro liegt.....
2014,2015,2016 wurden die Prognosen um 30%, 88% bzw. 46% übertroffen.....

Dividende von 0,40 Euro ist OK. Man hätte natürlich ein paar Cent draufsatteln können,
aber es ist OK.

Die Aktie ist m.E, in bezug auf EV/ EBIT 2017e von 6,3 und EV/ EBITDA 2017e von 5,5
bei einem cash-bereinigten KGV 2017e von 9,0 ein Schnapp (insbes. unter Einbezug der Div-Rendite von 4,6%)...

[Michale]

Antwort auf Beitrag Nr.: 54.711.798 von werthaltig am 10.04.17 18:31:04

Hierbei habe ich keinerlei Bauchschmerzen, denn

der CEO hat schon immer traditionell seine Aussagen zu Umsatz und Gewinn sehr konservativ gehalten. Und warum sollte er denn dieses Mal davon abweichen. Lassen wir ihn einfach nur -wie jedes Jahr- machen und wir werden sehen, er liefert dann auch wieder wie jedes Jahr zuverlässig wie ein Uhrwerk.