Timburgs Langfristdepot - Start 2012 (Seite 4679)

[tumle]

Hallo Timburg, kein Porsche in der Garage oder sonstwo, dafür im Depot, fahre gerne auch zweirädrig und bei Porsche auf Sicht mit 5% auf das eingesetzte Kapital an Rendite......Bei Ebro Foods richtig getippt....Mietzi hat praktisch auch bei mir den Kauf ausgelöst, hatte die Aktie seit 2013 im Visier, M. Otte hatte sie empfohlen, bei den Rücksetzern in 2014 schioen sie mir auch geieineter zu Kauf als die meisten anderen Lebensmittelhersteller, wenig bekannt hier, wenig Umsätze, nicht volatil, Divi o.k., steuerlich mal sehen, ob was zurückkommt; deutsche Nebenwerte: Südzucker ist doch preiswert, Tief könnte erreicht sein, natürlich sehr volatil....
Schönes Wochenende Tumle

[Lennypenny]

Antwort auf Beitrag Nr.: 48.801.398 von Timburg am 16.01.15 18:46:50

...die nächsten 10.000 sind Deine

Habe heute Buenaventura mit ca. 20% Plus verkauft.
Zusätzlich die kleineren Goldminen Novagold und Guyana Gf. mit 6% Plus.

Gekauft habe ich Freeport MM.

Werde generell Gewinne bei den Mid/Small Caps mitnehmen und die Dickschiffe ein wenig stutzen. Die Indices sind schon sehr heiß gelaufen.
Ich habe das Jahr 2014 mit einem Minus von 5% abgeschlossen und habe diese in den ersten Wochen 2015 wett gemacht,... bin momentan sogar 7% im Plus! Zeit einen Gang zurück zu schalten.

Lenny

[com69]

Antwort auf Beitrag Nr.: 48.801.398 von Timburg am 16.01.15 18:46:50

Hallo Timburg,

einfach ausgedrückt:
US-Aktie A notiert bei 100$ und macht in Europa 1€/Aktie Gewinn.
Wenn nun der Euro fällt, notiert zwar der Kurs umrechungsbedingt höher, aber der Gewinn/Aktie fällt.
Das macht damit das Unternehmen von der KGV Seite teurer, damit unattraktiver und der Kurs fällt wieder bis das alte KGV wiederhergestellt ist.

Sowas muss man aus dem langfristigen Blickwinkel betrachten und nicht anhand der täglichen Wechselkursschwankungen.

viele grüße
com69

[Timburg]

Hallo zusammen,

soso, Lenny - da hast Du mir also die 10.000 weggeschnappt. Wenn ich das geahnt hätte dann wäre mein Nachmittagsprogramm anders ausgefallen. Aber macht nichts, die No. 1 kann mir keiner mehr wegnehmen.

Ist schon toll wie sich die Diskussion entwickelt hat; an ein solches Ausmaß hätte ich Anfang 2012 nie und nimmer gedacht. Fakt ist: mir hat der Thread viel geholfen und ich hoffe der eine oder andere sieht das auch so. Kann mich nur für die vielen interessanten und lehrreichen Beiträge und Anmerkungen bei allen bedanken.

@Larry & Provinzler
da Ihr beide da Bedenken angemeldet habt bin ich jetzt am Grübeln ob ich richtig denke. Also, wenn ich 2 Unternehmen hab welche international tätig sind - Procter in den USA und Daimler hier. Beide unterliegen in ihrem jeweiligen Geschäft Währungsrisiken, ganz klar. Wenn sich jetzt an einem Tag unternehmensseitig nichts tut und PG in Dollar unverändert ist und Daimler in € ebenfalls, der Dollar aber vs. € z.B. von 1,15 auf 1,17 verliert, dann ist in meinem Depot Daimler ebenfalls unverändert, während PG in meinem €-Depot an Wert verliert. Das wollte ich mit diesem Währungsrisiko ausdrücken. Ich hoffe ich hab mich einigermaßen verständlich ausgedrückt.?!?

Wenn wir den DAX einholen wollten müssten wir aber heute den ganzen Abend wie verrückt posten - da scheint der Knoten geplatzt zu sein. Wie weit das noch geht ??? Eins ist klar - meckern kann man derzeit nicht wenn man abends ins Depot schaut.

Und heute wieder mal Divi-Eingang; diesmal 22,13€ von Kraft Foods. Welche seit meinem Nachkauf auch nicht enttäuscht haben. Mal schaun ob ich mit Pepsi auch so viel Glück hab.

VG Timburg

[com69]

Bertrandt:

Hatte ich auf der Agenda, aber deren moat(-Tiefe) war mir nicht schnell genug ersichtlich ergo nicht näher recherchiert ... – wie ich nun sehe, wohl ein Fehler. [Damals war ich allerdings durch mein branchennahes Engagement in Realtime Technology (seinerzeit mit Welju mal erläutert) gut „abgelenkt"] (investival)

Zu Bertandt kann ich auch ein wenig aus dem Nähkästechen plaudern.
Einen ausgeprägten Moat (In Form von Technologien, Patenten oder alleinigen Spezialwissen) dürften sie nicht haben. Sie sind Entwicklungsdienstleister wie viele andere Firmen auch. Da die Kernkompetenz aber beim Hersteller und dort in der Regel sogar noch größer auch vorhanden ist, könnte man sie theoretisch austauschen.

Aber:
Ihr Vorteil. Sie verfügen über sehr viele geschulte Entwickler und Ingenieure, die man auf dem Arbeitsmarkt nicht so schnell her bekommt. Dazu sind sie durch ihre Größe schon Systemrelevant. Würden plötzlich alle Bertrandt-Mitarbeiter nicht mehr zur Arbeit kommen, würde in den Entwicklungsabteilungen der Autohersteller vieles nicht mehr laufen und Fahrzeugprojekte müssten gestoppt werden.

Sie sind dazu als einer der weniger Entwicklungsdienstleister in der Lage komplette Fahrzeuge oder große Teilbereiche allein zu entwickeln. Das dürfte auch am ehesten ein Moat sein.

Dazu kommt, dass es die letzten Jahre einen Mangel an Automobil-Ingenieuren gab und sie deswegen nicht so wie andere Zulieferer den Margendruck ausgesetzt waren. (Sie sollten mehr Anfragen wie Kapazitäten haben).

Alles in allem befinden sie sich derzeit in einem sehr wachstumsstarken Umfeld das wohl Hauptursache für den Kursanstieg ist.

[provinzler]

Antwort auf Beitrag Nr.: 48.798.155 von betterthantherest am 16.01.15 15:28:38

Zitat von betterthantherest: Echt Mitleid habe ich mit dem Tourismus

Bin mir nicht mal so sicher. Die SChweiz war noch nie ein billiges Urlaubsland, für Menschen, die sich dorthin verirrten der Preis mithin nicht das entscheidende Kriterium. Zumal in der Schweiz (wie überall anders) der einheimische Tourismus einen gehörigen ANteil ausmacht. Mit Abstand wichtigste Exportartikel sind Medikamente und auch da wird im Zweifel keiner fragen, wenn er eins braucht

[Bauers]

Antwort auf Beitrag Nr.: 48.800.264 von investival am 16.01.15 17:35:00

Schönen Abend zusammen, passendes Bild von dir
Also ich sehe den Anstieg mit gemischten Gefüühlen entgegen.
Klar freu ich mich das mein Depot jetzt endllich mal grün ist.
Aber mir laufen die Kurse auch etwas davon.

Wobei, der Dax auf ATH und BASF noch gute 6,5% im Minus der Kauf war nicht so optimal
Auch die Ball zieht nicht so wie die mit GIS und MO mit.

Hab jetzt aber die Erfahrung gemacht, nicht bei "Höchstständen" zu kaufen und etwas Geduld mit zu bringen.
Hab ja noch etwas Zeit und werde mal die US und Schweizer Werte beobachten.
Ich denke die Lage sieht nicht so gut aus, wie die Kurse es zeigen.
Ich spekuliere auch ein bisschen auf eine Zinserhöhung in den USA (Juni/Juli)
Würde mir für meine Einkaufsliste gut kommen

LG Phil

[investival]

Antwort auf Beitrag Nr.: 48.798.287 von web_held am 16.01.15 15:37:56

Apropos DAX ...

Zitat von web_held: Neues Allzeithoch, einfach nur irre

Tja, da hat der auf x-Wochen-Sicht recht zuverlässige MACD gestern halt wieder mal ein, wenn auch eher schwaches, Kaufsignal fabriziert ... Das sieht damit doch erst mal nach einem neuen echten Hoch aus, womit die 10k tatsächlich zum 1. support vor dem stur stg. 200er würden.

Dann mal sehen, wie weit dt. Aktien inflations(angst)avers sind, wo Draghi ja nun seine Inflation wohl bekommt.
Und wie weit+lange die USA dem Währungstreiben der EU solidarisch zusehen werden; US-Unternehmensergebnisse zeigten ja schon 2014 USD-Schleifspuren.

Aber Unternehmensergebnisse sind, wie Mietzi schon anklagte, ja sch...egal

[hinten Mario; vorne Dachse]

[investival]

Antwort auf Beitrag Nr.: 48.799.073 von betterthantherest am 16.01.15 16:29:38

– Auch von mir erst mal Glückwunsch für Timburg('s thread) zu den 10k; passend zum DAX heute, *g*

Nun ja ... Mal sehen, ob die schweizer Wirtschaft nun 'kollabiert' ...
http://www.bilanz.ch/unternehmen/snb-entscheid-das-sind-die-…
> Bei einem Kurs von 1.05 Franken pro Euro erwarten die Ökonomen für 2016 einen Wachstumverlust von 1.5 bis 2 Prozentpunkten. Damit stünde die Schweiz knapp vor einer Rezession. Gleichzeitig sagen die Basler Wirtschaftsexperten eine Arbeitslosigkeit von bis zu 3.6 Prozent statt 3.1 Prozent im Jahr 2016 voraus. <

Und immerhin wird's, wie bei jeder Währungsanpassung, ja auch gegenläufige, relativierende Effekte geben; die CH ist schließlich auch Importland. Und eine Rezession(serwartung) ist i.d.R. gut für eine Währungsabschwächung.

Dass die CH eigentlich zu klein als Devisenreserveland ist und es gerade in Geldtsunamizeiten anfällig macht, stimmt.
Auch, dass die CH praktisch genötigt wurde angesichts der banalen Inflationspolitik der EU/EZB, die immer noch nicht in der Lage oder willens ist, für eine Währungsunion notwendige Strukturreformen durchzusetzen.

So hat der Coup was nachhaltig Gutes: Die SNB hat damit auch dem letzten Spekulanten klar gemacht, das sie nicht berechenbar ist.
Das wird diesen abhalten, sich zu sehr auf eine Seite zu schlagen, ihn vl. aus schweizer Belangen stärker heraus zu halten. Das wiederum dürfte auch das Kaufkraftargument wieder stärker ins Anlegerbewusstsein rücken.

– Freilich: Hat dieser Spekulant aber diesen alternativlosen EZB-Rettungspersilschein ...
Naja: Wenn's wirklich schlimm kommt, hat die SNB eben einfach noch mal 'dreist gelogen',

---
Im übrigen sollte man endlich eine DEVISENtransaktionssteuer einführen, und gut is' (ganz sicher aber besser).

gez. Mr. TOBIN

[Lennypenny]

@Timburg : Ja, die RU-Anleihe ist sehr riskant! Habe eine Kauforder beim bisherigen Tiefstkurs gesetzt. Wird nur 2,5% Depotgewichtung!

Vielmehr mache ich mir Gedanken, was ich mit meinen Goldminen machen soll!?
Sind alle fast 20% im Plus.

Lenny