RTL - zu aktuellen Kursen ein Kauf oder langfristig ein no go ? (Seite 3)

[carfal]

Antwort auf Beitrag Nr.: 75.653.387 von El_Matador am 20.04.24 12:15:37

Bei einer angenommenen Gesamtdividende in 2025 in Höhe von 5 € würde ein Kurs von 20 eine Rendite von 25% bedeuten, bei 40 dann noch respektable 12,5%, ich suche seit Jahren solche Sondersituationen und habe ganz gut verdient dabei.

[El_Matador]

Antwort auf Beitrag Nr.: 75.653.015 von carfal am 20.04.24 10:56:41

So in etwa kommt das mit meiner Annahme hin. Wenn ich bei 28€ ex-Dividende kaufe, wuerde ich spaetestens bei knapp 40€ wieder verkaufen. Die Sonderdividende bringt aber kein Kurspotential. Wenn sich das Interesse an der Aktie nicht aendert und sie in einem Jahr immer noch bei 28€ notiert, koennte sie naechstes Jahr ex-Dividende auch bei 20€ stehen. Ich habe sie Ende 2015 schon mal bei 81€ verkauft, zum Glueck nie dauerhaft gehalten, immer wieder guenstiger gekauft und nach einem Anstieg verkauft, sonst waere ich tief in den roten Zahlen. Die Dividenden allein haetten diesen Kapitalverlust nie kompensiert. Unter 30€ mit einem KBV von etwa 1 sollte jetzt nicht mehr viel schiefgehen, aber die alten Kurse von vor 10 Jahren werden nie wieder erreicht werden.

Mich wuerde der gesamte Investment Case von Bertelsmann interessieren. Die haben mit GBL im Jahr 2001 25,1% von Bertelsmann fuer 30% an der RTL Group getauscht und ihren 25,1% Anteil im Jahr 2006 fuer 4,5 Mrd Euro zurueckgekauft um einen Boersengang zu vermeiden. Das war aus heutiger Sicht ein sehr hoher Preis fuer die RTL Group. Dann kommt die Dividendensumme seitdem hinzu. Zwischenzeitlich wurden auch mal RTL Anteile verkauft weil man mehr hatte als fuer die Kontrolle notwendig waren. Vermutlich war das Investment fuer Bertelsmann insgesamt rentabel, aber nicht besonders gut. Das Tauschgeschaeft im Jahr 2001 scheint aus heutiger Sicht miserabel gewesen zu sein. Es bewertete Bertelsmann in etwa so wie die RTL Group was heute ganz und gar nicht mehr den Tatsachen entspricht.

[carfal]

Antwort auf Beitrag Nr.: 75.652.736 von El_Matador am 20.04.24 09:55:47

Ex Dividende wären dann wieder die 28.

Bei einer ordentlichen Sonderdividende in 2025 hätte man ein Kurspotential von schätzungsweise 40 - 50%.

Zitat von El_Matador: Bei 28-29€ waehrend Corona habe ich die Aktie auch gekauft und dann gut verdient. Vielleicht kaufe ich naechste Woche wieder eine kleine Position ex-Dividende sofern der Kurs sich mindestens um die Dividende reduziert. Man sah gestern an einem rabenschwarzen Tag fuer Technologieaktien dass sich Value nun ordentlich haelt.

[El_Matador]

Antwort auf Beitrag Nr.: 75.652.364 von carfal am 20.04.24 07:59:46

Bei 28-29€ waehrend Corona habe ich die Aktie auch gekauft und dann gut verdient. Vielleicht kaufe ich naechste Woche wieder eine kleine Position ex-Dividende sofern der Kurs sich mindestens um die Dividende reduziert. Man sah gestern an einem rabenschwarzen Tag fuer Technologieaktien dass sich Value nun ordentlich haelt.

[Amplitude]

Genau. Fast 9% Dividendenrendite. Und wenn man sich die Vergangenheit anschaut, könnten die Gewinne auch wieder stärker sprudeln. Und da zu erwarten ist, dass die Kartellbehörden dem Verkauf zustimmen, sollte eine Sonderdividende drin sein. Der Preis, der beim Verkauf erzielt wurde war richtig hoch und RTL hat nach Verkauf mehr cash als nötig.
Die Börsenumsätze in der Aktie sind zur Zeit relativ hoch. Das lässt auf eine Umplatzierung von Instis schliessen.

[carfal]

Antwort auf Beitrag Nr.: 75.647.378 von Hara-Kiri am 19.04.24 10:14:01

Unter 30 war RTL nur im Corona down.
Das Risiko bei dem derzeitigen Kurs sollte überschaubar sein.
Zudem winkt die Sonderdividende in 2025.
Und wenn diese nicht kommt, ist es auch nicht schlimm, von den Fundamentaldaten her ist die Aktie nicht überteuert.

Zitat von Hara-Kiri: Bei weiteren Kursrückgängen stocke ich gerne auf.
Das ist ja der Grund warum ich geschrieben habe daß bis 2025 noch viel passieren kann.
Man schaue nur auf die geopolitische Situation im Moment.
Gute Einstiegs- oder Aufstockungskurse werden bis 2025 sicher noch kommen.
Ich bleibe dabei wenn es hier bis zur Hauptversammlung nicht wesentlich hoch geht im Kurs steht für mehrere Monate keine 30 mehr vor dem Komma.

[Kampfkater1969]

Antwort auf Beitrag Nr.: 75.650.765 von Hara-Kiri am 19.04.24 18:33:04

Je mehr Chancen, desto mehr Risiken, gilt auch bei dieser Aktie.

[Hara-Kiri]

Antwort auf Beitrag Nr.: 75.650.315 von Kampfkater1969 am 19.04.24 17:21:53

Reines Dividendenspiel.....taugt nur, wenn der Kurs nicht absäuft.....denn pro Jahr saldiert 10% weniger Kurs = ein Nullsummenspiel vor Steuern.......und vor Inflation.
🤔

[Kampfkater1969]

Habe meine Position aufgestockt......RTL wird nicht "untergehen"...und der Duftmarkenaktionär will Cash sehen....dauerhaft

[Roberto24]

Antwort auf Beitrag Nr.: 75.647.597 von El_Matador am 19.04.24 10:38:18

erst recht nicht mit den Harz Serien so ein müll aber das sin die besten Zuschauer von RTL