Wir alle kaufen ----> Dürr - 500 Beiträge pro Seite (Seite 4)

[Fel216]

Teilverkäufen wurde im Call übrigens nicht wiedersprochen, wenngleich es auch noch keine Details gab.
"Would not rule out to streamline the portfolio a bit. "

Spannend wird es in 2024 für die Paint & F Assembly division. Wenn da eine große Order kommt, über die schon lange diskutiert wird, ist der aktuelle Ausblick für die Division sicher eher konservativ. Das wurde im Call ebenfalls bestätigt.

Aber ich würde insgesamt nicht von einer schnellen Verbesserung ausgehen.. Schrittweise. Und ich glaube wir haben den Boden gesehen, von hier geht es tendenziell aufwärts. Q1 / Q2 adj. EBIT wird im Jahresvergleich noch etwas ekelig aussehen.. aber wenn sich abzeichnet, dass auch bei HOMAG der Boden auf adj EBIT Level erreicht ist wird es richtig spannend...

[Huta]

Antwort auf Beitrag Nr.: 75.353.144 von Fel216 am 27.02.24 13:07:49

Zitat von Fel216: Das sind in erster Linie Wünsche von mir. Ich glaube aber, dass man diese als CEO mit einer gewissen Erfahrung im Private Equity Bereich und einer gewissen Nähe zum Kapitalmarkt durchaus versteht. Es ist hinsichtlich bekannt, dass Konglomerate am Kapitalmarkt mit einem Abschlag bezogen auf Ihre operativen Werte bewertet werden.
Herr Kaeser hat das bei Siemens klar erkannt, warum sonst die ganzen Abspaltungen und Aufteilung in Siemens Healthineers, Siemens Energy, Siemens AG etc?

Die Art der Diversifikation bei Dürr bringt zwar eine gewisse Risikostreuung, allerdings läuft auch jedes Jahr in mind. 1 Geschäftsbereich etwas schief und das verhagelt dann das Ergebnis der ganzen Gruppe.

Drehen wir die Diskussion doch mal herum. Welche Argumente sprechen für Dich dafür einen relativ kleinen Geschäftsbereich mit 10% vom Gruppen Umsatz/EBIT zu haben, der wenig Schnittmenge mit den anderen Bereichen hat? Wäre es nicht wertschöpfender einen guten VK Preis zu erzielen und durch weitere Zukäufe Skaleneffekte in anderen Divisionen zu suchen?

Da hast Du meine Intentionen in meiner Frage etwas missverstanden. Ich wollte Deine Überlegungen nicht hinterfragen. Ich hab nur bisher nichts von Dürr zu diesem Thema gefunden bzw. keine entsprechenden Absichtsbekundungen gelesen. Und da Du das nun schon wiederholt erwähnt hast, hatte ich gedacht, dass Du vielleicht nähere Informationen zu den Thema hättest.

[Fel216]

Hi Huta,

der Vollständigkeit halber hier ein Auszug aus dem Q4 call von dieser Woche, nur, damit ich hier mal eine eindeutige Quelle benannt habe

Nicolai Kempf

Okay. Understood. Thank you. And my second one would be on your leverage. 1.6x, not great, not terrible. But also keep in mind that this year, your free cash flow has been €0 million to €50 million. We probably not have a lot to lower leverage. Do you think to maybe start divesting one of your segments or smaller business.

Dietmar Heinrich

Yes. Thanks also for that question. As we said, and we probably said it a bit more now than in the past we are revisiting – and I would not rule out that we’re looking also at streamlining our – that’s probably what I think [indiscernible]

Nicolai Kempf

Okay, understood. Thank you.

[Huta]

Guten Morgen und Danke für die Info!

Ich hab den Conference Call auch gehört. Wie Du schon geschrieben hast, würde dort ein "streamlining" seitens des Vorstands nicht nur nicht ausgeschlossen sondern eigentlich schon fast angekündigt.
Ich persönlich denke aber, dass das nicht wirklich heißt, dass man sich von einer ganzen "division" trennt sondern dass man da eher Randaktivitäten - unabhängig von der jeweiligen "division" im Auge hat, kann mich da aber natürlich auch irren.
Es ist ja unbestreitbar richtig, dass man, wie der Fragesteller in den CC ja auch ausgeführt hat, nach dem Kauf der BBS auf einem doch recht beachtlichen Schuldenberg sitzt, den man mit dem im Vergleich eher mageren Cashflow aus der betrieblichen Tätigkeit nur marginal reduzieren kann. Zudem werden ja auch durch den Umbau bei HOMAG mMn noch weitere Kosten entstehen.
Insofern macht es auch mMn Sinn, weniger profitable Bereiche abzuspalten und für diese neue Eigentümer zu suchen. Dass man sich aber vom kompletten Bereich "Clean Tech" trennt, kann ich mir (noch?) nicht vorstellen.
Ich bin aber bei Dürr nicht ganz so tief drin - also möglicherweise liegt ich da auch schief.

[Fel216]

Hi Huta,

Du hast den Q4-Call ja auch gehört.. wie schätzt Du das Bild insgesamt ein? Für mich liegt die Attraktivität u.a. in diesen möglichen (und viel diskutierten) Aufträgen für Paint & Final Assembly aus Deutschland.. ich glaube wir sprechen da über Aufträge iHv € 500m circa von einem Kunden. Im Call klang es für mich ganz deutlich danach, dass wenn diese Aufträge dann wirklich reinkommen, der aktuelle AE Ausblick ziemlich konservativ ist?!

Wie siehst Du es bzw was sind die wesentlichen Punkte/Treiber für Dich? (Neben Teilverkäufen natürlich )

Viele Grüße,
Fel

[graueeminenz77]

Antwort auf Beitrag Nr.: 75.389.276 von Fel216 am 04.03.24 13:33:55

So, 20 scheint der Boden gefunden zu sein. Danke an Fels216 für die vielen Infos. Das erspart Anderen das Lesen. Wir vertrauen Dir hier ❤️✋. Wenn es mal "komisch" sein sollte, dann liest man selbst nach , aber sonst Top 👍👍👍. Merci !!!

[Huta]

Antwort auf Beitrag Nr.: 75.389.276 von Fel216 am 04.03.24 13:33:55

Zitat von Fel216: Hi Huta,

Du hast den Q4-Call ja auch gehört.. wie schätzt Du das Bild insgesamt ein? Für mich liegt die Attraktivität u.a. in diesen möglichen (und viel diskutierten) Aufträgen für Paint & Final Assembly aus Deutschland.. ich glaube wir sprechen da über Aufträge iHv € 500m circa von einem Kunden. Im Call klang es für mich ganz deutlich danach, dass wenn diese Aufträge dann wirklich reinkommen, der aktuelle AE Ausblick ziemlich konservativ ist?!

Wie siehst Du es bzw was sind die wesentlichen Punkte/Treiber für Dich? (Neben Teilverkäufen natürlich )

Viele Grüße,
Fel

Hallo Fel!

Ich muss Dich da wohl leider etwas enttäuschen. Ich halte die Dürr schon seit einigen Jahren in meinen Depot und glaube insgesamt, dass es sich um ein gut geführtes und grade wegen der Diversifizierung interessantes Unternehmen handelt. Ich hab da keinen speziellen Trigger, der mich zum Unternehmen hin zieht.

Für mich ist es entscheidend, dass man sich bei Dürr aufgemacht hat, das Unternehmen in der Gesamtheit mehr auf Effizienz zu trimmen. Mich triggern daher eher die Gesamtziele (https://www.durr-group.com/de/investoren/geschaeftsmodell-st…
Dennoch halte ich den Aufbau der Automationssparte für strategisch sehr sinnvoll - eben um das Unternehmen weiter zu diversifizieren (was ja nicht ausschließt, dass man sich von Randbereichen trennt ).

Wenn man es in den nächsten Jahren (so lange ist es ja doch nicht mehr bis 2030) schafft, den Umsatz auf 6 Mrd Euro zu steigern und die Marge auf 8% zu bringen, haben wir ein deutlich verbessertes Unternehmen mit erheblich besseren Kennzahlen.

Wenn, wie in 2023, ein EBIT von 280 Mio Euro zu einem EpS von 1,62 Euro führt, dürfte das EpS bei einem (angestrebten) EBIT von 480 Mio bei deutlich über 2,50 Euro liegen.

Ich halte meine Aktien üblicherweise für länger und lege jeden Monat eine Sparrate drauf. Ich hab vor, auch 2030 noch Dürraktien in meinem Depot zu halten und dann schauen wir aber mal, wo das Unternehmen steht.

Trotzdem finde auch ich Deinen Input in Deinen Beiträgen hier sehr sinnvoll und intetessant!

[graueeminenz77]

Antwort auf Beitrag Nr.: 75.394.079 von Huta am 05.03.24 07:41:13

Danke an Euch Beide 👍👍👍???🤫

[graueeminenz77]

sieht recht nachhaltig gut aus der Chart. 👍

[graueeminenz77]

Irgendwie bezeichnend heute 🤒. Ausländer ziehen sich aus Deutschland zurück (also Investoren, nicht "Zuzug" 😬) und Webasto zeigt, was der Mittelstand macht. Umsatz gestiegen, Ergebnis nicht, macht per Saldo 10% weniger Personal (sind bestimmt alles Fachkräfte 🤔) ....aber es mangelt ja. Und zwar an Arschtritt für die Legislative. Es beschleicht einen jedoch , dass der Deutsche Kahn bereits leckgeschlagen ist und nicht mehr monövrierbar 😩. Im Grunde kann man nach dreimal Schlafen nur Sagen, alles, was nicht DAX( international) ist muss raus aus dem Depot. Diese Politik noch zwei Jahre und wir brauchen uns nicht mehr Fragen, ob es bessere Zeiten geben wird. Ist dann wie die "Studie" der innerlichen Kündigung von Arbeitnehmern (angeblich 🤔). Das Schlimme ist, im ÖD sind wahrscheinlich sogar 85% mehr als zufrieden. Die sind als Hausmeister im städtischen KKH nur "sauer" dass der ärztliche Direktor "ein bisschen mehr" Einkommen hat 😱. Total irre , nach Corona macht sich das nun alles bemerkbar, da es scheinbar auch keine Grenzen gibt 🧐. Wir alle werden die Zeche zahlen 😢.

[Huta]

Guten Tag!

Dürr behält trotz gesunkenen EpS die Dividende von 70 Cent bei, was beim aktuellen Kurs einer Dividendenrendite von mMn nicht so schlechten 3,4% entspricht.

Vielleicht ist die unveränderte Dividende ja ein erster vorsichtiger Hinweis darauf, dass das laufende Jahr nicht ganz so schlecht abläuft wie man vielleicht befürchtet hat.

[graueeminenz77]

Antwort auf Beitrag Nr.: 75.480.858 von Huta am 19.03.24 16:27:32

okay, der Kurs sagt irgendwie gerade etwas Anderes 🤒

[graueeminenz77]

na geht doch 🤑👍

[Fel216]

Dürr verkauft kleines Dänisches Geschäft

Na geht doch, hatten wir hier ja diskutiert.

https://www.finanznachrichten.de/nachrichten-2024-04/6205422…

Ich glaube hier bei Dürr geht einiges in die richtige Richtung! Schauen wir, wie die Q1 Zahlen werden.

Viele Grüße!
Fel

[graueeminenz77]

Antwort auf Beitrag Nr.: 75.688.560 von Fel216 am 26.04.24 09:22:13

wer berichtet von der HV in einem kleinen Beitrag??? Bin leider nicht in Deutschland und wegen Zeitverschiebung schaue ich auch im Netz nicht nach. Vielen Dank vorab 👍😎

[Rednax]

wissen wir, warum das heute so gut läuft?
Nachwirkungen der Dänen?
Fragen über Fragen...
Grüße
Red.

[Malecon]

Mit Schwung steigt das Papier aus dem SDAX heute an und klettert auf ein neues Sechsmonatshoch. Damit liefert die Aktie ein positives Chartsignal - Anschlussgewinne sind in den kommenden Wochen wahrscheinlich. Zuvor schaffte Dürr bereits die Überwindung der wichtigen 200-Tage-Linie. Erst Ende März wurde der hartnäckige Abwärtstrend bei Dürr gebrochen. Mit den neuen Signalen hat sich die Lage bei Dürr deutlich aufgehellt.





Quelle: https://stock3.com/news/aurubis-nordex-duerr-hier-sehe-ich-g…

[graueeminenz77]

denke, dass viele von besseren HOMAG Zahlen ausgehen 🧐.

[NickelChrome]

Antwort auf Beitrag Nr.: 75.045.159 von NickelChrome am 03.01.24 18:29:04

Zitat von NickelChrome: 20,12 EUR -5,81 % -1,24 .... 03.01.2024 17:35:14 20,1200 71.242 Xetra Schlussauktion

SDAX Performance-Index 13.440,68 -2,75 % -380,51 Der Nebenwerteindex SDax stieg um 17,1 Prozent auf rund 13 960 Punkte. Ende Oktober hatte er mit rund 11 974 Punkten noch ein Jahrestief markiert. Mit Geduld alte etablierte Firmen einsammeln ...
Tagesgewinner verkaufen (wenn die Börsenstimmung am Top ist) Verlierer einsammeln (bei Angsthasenbörse)

Die SPD schreit täglich nach einer Aufhebung der Schuldenbremse

Das läuft nicht schlecht, die SDAX Werte der etablierten Deutschen Wirtschaft ein zu sammeln
Dürr 300 Stück zu 20 Euro ... Indus auch zu 20 ... deutsche Beteiligung zu 25 ... Schäfler zu 6 ... wacker zu 16.
Alle Sonderangebote kommen ins Körbchen

[graueeminenz77]

Antwort auf Beitrag Nr.: 75.708.483 von NickelChrome am 30.04.24 14:46:10

also bei uns macht die SPD morgen ein "Kinderfest" 😳😳😱😱😱. wie kann man als SPD den "Tag der Arbeit" als Errungenschaft so ins lächerliche ziehen 😡. Ja, die Nebenwerte waren im Sonderangebot 👍.

[NickelChrome]

Antwort auf Beitrag Nr.: 75.708.576 von graueeminenz77 am 30.04.24 15:00:37

Zitat von graueeminenz77: also bei uns macht die SPD morgen ein "Kinderfest" 😳😳😱😱😱. wie kann man als SPD den "Tag der Arbeit" als Errungenschaft so ins lächerliche ziehen 😡. Ja, die Nebenwerte waren im Sonderangebot 👍.

Jedes Kind soll doch zusätzlich zur Grundsicherung 15 Euro Mindestlohn erhalten, dafür darf es bei der SPD das Kreuzchen machen
Mit dem Bürgergeld ist der Übergang zur Rente mit 63 gesichert und natürlich das Kreuzchen für die SPD

[graueeminenz77]

Antwort auf Beitrag Nr.: 75.709.638 von NickelChrome am 30.04.24 17:00:36

Die können mih Mal "kreuzweise" 🤕😩

[graueeminenz77]

heute wieder bei 24,80 gestoppt 🧐 ... ich sehe da charttechnisch keine Hürde 🤔 ... also kommt Anlauf Nummer drei ✋🤑

[BörsenBot [wO]]

Veröffentlichung von Unternehmenszahlen

Bei Duerr steht morgen der Termin "Veröffentlichung Quartalsfinanzbericht (Stichtag Q1)" an.
556 Nutzer haben Duerr im Portfolio und 884 unserer Nutzer haben Duerr auf der Watchlist.
Wie ist Ihre Meinung zu den Ergebnissen? Diskutieren Sie mit!

[Huta]

Guten Tag!

Die Reaktion der Märkte zeigt es ja schon an. Die Zahlen waren für diese doch eher suboptimalen Rahmenbedingungen und im Vergleich zu anderen Unternehmen sehr erfreulich.
Umsatz- und Ergebniswachstum(vor Sondereffekten) plus (leicht) gestiegener Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit plus "neuer Bestellrekord"- da hab ich heute von "meinen Unternehmen" auch schon ganz andere Schlagzeilen gelesen .

Insofern bin ich persönlich extrem zufrieden mit den Zahlen, die mMn die Stärke und die Breite des Dürr Konzerns deutlich machen.

[Fel216]

Q1 Zahlen

Hallo allerseits,

Dürr hat heute sehr ordentliche Q1 Zahlen geliefert, sowohl beim Auftragseingang, insbesondere aber auch EBIT Margen Level.. auch der FCF ist solide. Bei Homag hält sich der Umsatz und die Marge ebenfalls noch in gutem Bereich, hier ist die Hauptfrage, wie der Ausblick bezgl. Auslastung, Auftragseingang und Marge in den nächsten Quartalen ist.. das kann schon noch mies reinhauen.
Auch die neue Industrial Automation Sparte überzeugt m.E. nach noch lange nicht.. schwächerer Auftragseingang, auch die Marge noch nicht bombig. Hier muss der Vorstand noch liefern.. schließlich ist es sein "Baby".

Um 15 Uhr findet der Conference Call ab. Mal sehen ob der weiterhin überzeugt.

Viele grüße,
Fel

[graueeminenz77]

Anhebung auf "outperform" mit KZ 36 👍

[graueeminenz77]

Antwort auf Beitrag Nr.: 75.782.431 von graueeminenz77 am 14.05.24 16:06:28

nochmal nachgelegt um 25% des bisherigen Bestandes. Ich denke, es läuft, auch wenn 25,83 heute zu "teuer" waren ... aber entweder ist man überzeugt oder nicht und ich denke die 30 sind binnen 6 Monaten machbar auch nach 79 CT. Ex-Div. 🤑👍. Gruß in die Runde ✋

[graueeminenz77]

so, nicht alle Eier in einen Korb, aber bei 24 kommen dann nochmal welche rein, dann ist aber Anschlag erreicht vom Depotanteil 6% Dürr reichen 🤫

[graueeminenz77]

wer geht zur HV ?

[BörsenBot [wO]]

Veröffentlichung von Unternehmenszahlen

Bei Duerr steht morgen der Termin "Hauptversammlung" an.
557 Nutzer haben Duerr im Portfolio und 883 unserer Nutzer haben Duerr auf der Watchlist.
Wie ist Ihre Meinung zu den Ergebnissen? Diskutieren Sie mit!

[graueeminenz77]

Antwort auf Beitrag Nr.: 75.797.272 von BörsenBot am 16.05.24 15:00:00

Hallo "BörsebBot" ... berichte doch Mal selbst als Service von WO 😇👍. vielen Dank 😘