MeVis, top Marktposition, starkes Wachstum zu kleinem Preis (Seite 79)

[wallfox5771]

Morgen Jahresbericht 2012 ??!!

[ilsubstanzinvestore]

Zitat von orangina: oh was bin ich dankbar fuer diesen geistigen Austausch zwischen ilsubstanzinvestore Hiberna wallfox und torjaeger!

Die Denker Elite ist auch Aktionär von Mevis und ich als dummer Mensch darf daran teilhaben! Wahnsinn

Ich hoffe die Deutsche Denker Elite mit ihren wichtigen Aussagen nimmt auch an der HV von Mevis teil!

Wahnsinn mit an einer Beteiligung bei Mevis kann ich gar keinen Fehler gemacht habe, wenn diese Denker Elite auch dahintersteht

... WOW, dieser Schreibstil ist einfach unverkennbar!

... und fühlt sich gleich angegriffen, obwohl noch gar nicht hier in Erscheinung getreten!

... endlich mal ne sinnvolle Diskussion der "Denker Elite" und dann wieder so ein Niveauabfall. Und ich dachte du hättest deine Aktien verkauft und das wäre es hier für dich gewesen ...

... kanns einfach nicht lassen, nichts zu sagen und trotzdem seinen Senf dazugeben müssen! Wie wäre es mit folgendem Vorschlag: Wenn wir deine hochgeschätzte Meinung hören wollen schreiben wir dich persönlich per privater Nachricht an!!

So lange kannst du ja "als dummer Mensch ... daran teilhaben" (keine Provokation, sondern ein Zitat) und still genießen!

Viele Grüße
il

P.S.: An welchen HVs WIR teilnehmen ist ja wohl UNSERE Sache!

[orangina]

oh was bin ich dankbar fuer diesen geistigen Austausch zwischen ilsubstanzinvestore Hiberna wallfox und torjaeger!

Die Denker Elite ist auch Aktionär von Mevis und ich als dummer Mensch darf daran teilhaben! Wahnsinn

Ich hoffe die Deutsche Denker Elite mit ihren wichtigen Aussagen nimmt auch an der HV von Mevis teil!

Wahnsinn mit an einer Beteiligung bei Mevis kann ich gar keinen Fehler gemacht habe, wenn diese Denker Elite auch dahintersteht

[ilsubstanzinvestore]

Antwort auf Beitrag Nr.: 44.477.519 von Hiberna am 20.04.13 19:46:55

... gute Frage, aber würde ich nicht drauf setzen!

Siemens hätte dann ne Kündigungsmöglichkeit und es entspräche wohl nicht der Kernkompetenz von Hologic. Ferner glaube ich, dass ein Teil der Gründungsaktionäre, die für eine erfolgreiche Übernahme erforderlich wären für eine solche Möglichkeit zu sinnvollen Kursen (für einen Übernehmer) nicht unbedingt empfänglich wären.

Kurzum: Unmöglich ist nichts, dieses Szenario aber eher unwahrscheinlich, aber vielleicht findet sich ja noch ein anderes attraktives Szenario für einen valueorintierten Investor

Viele Grüße
il

[Hiberna]

Antwort auf Beitrag Nr.: 44.477.465 von ilsubstanzinvestore am 20.04.13 19:31:04

das liegt natürlich klar am Hauptkunden Hologic, der ja ein US-Konzern ist, seine Produkte i.W. in USA verkauft und seinen Kunden selbstverständlich in US-Dollar fakturiert!

kannst Du Dir vorstellen, daß Hologic da mal ein Übernahmeangebot machen wird?

[ilsubstanzinvestore]

Zitat von Hiberna: Letztendlich besteht in dem Geschäft aber eine recht starke Abhängigkeit vom US-Dollar und das Kerngeschäft schrumpft umsatzmäßig leicht.

laut Seite 2 des Geschäftsberichtes wird 81 Prozent des Umsatzes in US-Dollar fakturiert. Dies ist wirklich ein erstaunlich hoher Anteil.

Unklar ist mir dabei noch, inwieweit der Hauptwettbewerb ebenfalls dieser Dollar-Abhängigkeit ausgesetzt ist.

... das liegt natürlich klar am Hauptkunden Hologic, der ja ein US-Konzern ist, seine Produkte i.W. in USA verkauft und seinen Kunden selbstverständlich in US-Dollar fakturiert!

... hmm, Hauptwettbewerb, schwierig! Kommt natürlich auf die Kundenstruktur des Wettbewerbers an. Wäre dieser im Dollarraum ansässig, oder im Euroraum? Seis drum, das ist meines Erachtens völlig egal, ausser man versuche eine Peer Group zur Unterstützung der Bewertung zu finden. Dies dürfte extrem schwierig sein und kaum die Besonderheiten von MeVis abdecken. Und wie würdest du in der Peer Group vergleichen? Schon hier könnten viele viele Fehler auftreten!

Viele Grüße
il

P.S.: Ich erwarte vom GB keine Wunder, aber vielleicht wird so manchem manches klar -> Stichwort Cash-Flow, nicht EAT

[Hiberna]

Antwort auf Beitrag Nr.: 44.476.177 von torjaeger-9 am 20.04.13 13:00:38

Letztendlich besteht in dem Geschäft aber eine recht starke Abhängigkeit vom US-Dollar und das Kerngeschäft schrumpft umsatzmäßig leicht.

laut Seite 2 des Geschäftsberichtes wird 81 Prozent des Umsatzes in US-Dollar fakturiert. Dies ist wirklich ein erstaunlich hoher Anteil.

Unklar ist mir dabei noch, inwieweit der Hauptwettbewerb ebenfalls dieser Dollar-Abhängigkeit ausgesetzt ist.

[Hiberna]

Antwort auf Beitrag Nr.: 44.476.177 von torjaeger-9 am 20.04.13 13:00:38

Das scheint mir eher ein Marathon als ein Sprint.

die Restrukturierung ist aber im Sprint erfolgt.

[wallfox5771]

Zitat von torjaeger-9: Fundamental würde ich von den Zahlen keine Wunder erwarten. Das Kerngeschäft ist zwar deutlich cash-flow-positiv und aus meiner Sicht deutlich mehr wert als der aktuelle Börsenwert. Letztendlich besteht in dem Geschäft aber eine recht starke Abhängigkeit vom US-Dollar und das Kerngeschäft schrumpft umsatzmäßig leicht.

Daher setzt man bei Mevis auf die Distant Services, um die Umsatzverluste zu kompensieren und langfristig vielleicht auch mal wieder zu wachsen. Erfreulicherweise geht der Cashburn in dem Segment deutlich zurück. Dennoch besteht hier eine gewisse Unsicherheit, ob der Bereich erfolgreich entwickelt werden kann. Das scheint mir eher ein Marathon als ein Sprint.

ok

[torjaeger-9]

Fundamental würde ich von den Zahlen keine Wunder erwarten. Das Kerngeschäft ist zwar deutlich cash-flow-positiv und aus meiner Sicht deutlich mehr wert als der aktuelle Börsenwert. Letztendlich besteht in dem Geschäft aber eine recht starke Abhängigkeit vom US-Dollar und das Kerngeschäft schrumpft umsatzmäßig leicht.

Daher setzt man bei Mevis auf die Distant Services, um die Umsatzverluste zu kompensieren und langfristig vielleicht auch mal wieder zu wachsen. Erfreulicherweise geht der Cashburn in dem Segment deutlich zurück. Dennoch besteht hier eine gewisse Unsicherheit, ob der Bereich erfolgreich entwickelt werden kann. Das scheint mir eher ein Marathon als ein Sprint.