MEGACHANCE MIT SPEKULATION AUF BIOTECH-BASKET - 500 Beiträge pro Seite

[Ibykus]

Hi Biotech-Freaks!

Wie wär´s mit einer gewaltigen Spekulation auf den Biotech-Trend der nächten acht Monate?

Konkret handelt es sich um einen Call-Optionsschein auf einen Biotech-Basket.

Beide Wertpapiere sind von der Citi-Bank emmitiert.

OS:http://optionsscheine.onvista.de/figures.html?ID_OSI=274878

Basket:http://zertifikate.onvista.de/snapshot.html?ID_OSI=274875

oder bei der Citi-Bank:http://www.citiwarrants.com/structure/de/home/de/default.cfm

Die Überlegung hierzu ist folgende:

Der Basket mit einem derzeitigen Kurs von ca. 8 – 8,50 USD läuft bis zum 23.09.2002,
der dazugehörige Call mit einem Basispreis von 20 USD (Break-even 20,01) läuft bis zum 18.09.2002.

Sollte der Basket am 18.09.2002 bei mindestens 20,02 USD stehen, ist der Call im Geld und kann somit ausgeübt werden. Der Basket müsste also bis dahin noch ca. 150 % zulegen.

Der Basket besteht aus folgenden Werten:

Amgen, Biogen, Chiron, Genentech, IDEC Pharm., Immunex und Medimmune.

Der Optionsschein kostet schon seit einigen Wochen nur noch 0,001/0,002 EUR und ist damit so tief, dass er nicht weiter fallen kann (abgesehen von Wochentheta etc.)

Interessant wird nun, dass ein sehr gutes Bezugsverhältnis zwischen Basket und Call von 1:4 vorliegt, d.h. vier Optionsscheine gleich ein Basket.

Laut OS-Rechner ergibt sich (theoretisch) für den OS bei einem Basketwert von 20 USD ein Preis von 0,73 EUR oder 24 000 % Gewinn. Sollte dies tatsächlich eintreten, wird selbstverständlich jeder den OS dann verkaufen und den Gewinn realisieren (viermal mehr als bei Ausübung).

Sollte der OS entgegen dem steigenden Basketwert nicht steigen, kann alternativ folgende Beispielrechnung aufgemacht werden:

1. Kauf von 100000 OS zu 0,002 EUR = 200 EUR

2. Basket am 18.09. über 20,01 USD

3. Bei einem Bezugsverhältnis von 0,25 heisst dass, (100000 durch vier) 25000 mal die Differenz vom aktuellen Basketkurs am 18.09. minus 20,01 USD ausbezahlen lassen (sog. Cash Settlement – Barausgleich). Würde heißen, pro Cent mehr bekommt man 250 EUR, ergo

bei 1c (20,02) = 250 EUR (50 % Gewinn)
bei 5c (20,06) = 1250 EUR (525 % Gewinn)
bei 10 c (20,11) = 2500 EUR (1 225 % Gewinn)

bei 1 USD (21,01) = 25000 EUR oder 12 400 % Gewinn.

Noch einmal zum Verdeutlichen:

Basket von 8,5 USD auf 21 USD
Call-Preis von 200 € auf 25000 €.

Zu beachten ist, dass der am Ausübungstag der Kurs über 20,01 USD steht, also ein enger zeitlicher Rahmen. Aber ein solcher Kurs kämme nicht plötzlich, sondern würde sich spätestens über die Sommermonate hin aufbauen. Dann könnte man sich schon auf einen spannenden September freuen.

Sollte z.B. nur ein Kurs von 18 oder 19 USD erreicht werden, sollte man durch die OS-Steigerung genug Gewinn gemacht haben.

Also: Wer von einer Biotech-Hausse ausgeht und den o.g. Werten großes Potential zutraut, sollte sich noch ein paar dieser OS ins Depot legen. Man verliert maximal 50 % (nämlich den Spread, denn zu 0,001 EUR kann man immer wieder verkaufen), kann aber auch einen Riesengewinn einfahren.

Falls es Zweifel an dieser Überlegung gibt, einfach beim eigen Online-Broker anrufen, Überlegung schildern und die Richtigkeit bestätigen lassen.

Ich bin jedenfalls positioniert.

Ich wünsche uns viel Erfolg.

[EUPHORION]

Bin auch dabei!

Wenn ich mich richtig entsinne, hat es in früheren Threads schon ähnliche "Projekte" gegeben. Soll wohl sogar funktioniert haben. Der Spaß ist mir aber nur 50000 Stücke wert (100 Euros für die Rente).

[W.Einstein]

Tag,
wie diese Ansammlung von biotechnischen Schwergewichtlern 150 % in 8 Monaten schaffen wollen, würde ich wirklich gerne wissen.
Aber viel Erfolg damit. Lotto mit 100 Euro Einsatz wär mir aber aussichtsreicher (immerhin Chance von 1: 14.000.000).