Ecotel - Neue Aktie - Chance oder Flop ? (Seite 15)

[neuyrmos]

Antwort auf Beitrag Nr.: 73.312.223 von smallvalueinvestor am 17.02.23 08:03:11

Er schreibt doch....Bilanziell bleibt Ecotel sehr solide aufgestellt und hat auch größere Investitionspläne im Sinn, um schnell wieder das Ergebnis zu steigern und 2024/2025 deutliche Umsatz- und Ertragszuwächse auszuweisen.

[smallvalueinvestor]

Antwort auf Beitrag Nr.: 73.312.151 von neuyrmos am 17.02.23 07:55:33

Ich finde Ecotel kommt ein wenig zu schlecht weg.

Er geht gar nicht auf die Prognose ein. Ausbau des Cloud Geschäfts, weitere Investitionen.
Tolles Management, das sich bewährt hat.
Aktionäre die am Erfolg teilnehmen dürfen.
etc

Ein paar mehr lobende Worte und der Artikel wäre ausgewogener.
Vielleicht will sich der Autor/Friends auch nur günstig eindecken.

VG

smallvalueinvestor

[neuyrmos]

Treffende Analyse https://stock3.com/news/ecotel-unternehmen-kuendigt-50-proze…

[moneymakerzzz]

Antwort auf Beitrag Nr.: 73.310.180 von katjuscha-research am 16.02.23 20:12:15

Bewertung

also ich finde den Ausblick und v.a. die dynamik in den letzen 6 Monaten (kann ein Ausreißer nach unten sein) nicht überzeugend - eben im Vergleich zur Bewertung:

Hier mal die Zahlen des fortgeführten auf Q-Basis (in Klammer 2021)
Q1: 2,2 (2) + 0,2
Q2: 2,4 (2,2) + 0,2
Q3: 2,3 (2,6) - 0,3
Q4: 2,3 (2,9) -0,6

Erklärt dann auch die Range beim Ausblick mit 9-10 (ich rechne ehrlich gesagt eher mit 9 als mit 10)

Und da hier ordentlich abschreibungen runtergehen finde ich EV/EBIT die besser Kennzahl. Ist aber Geschmackssache.
Bewertung+Dynamik geben jetzt für mich keine 30% upside in den nächsten 2 Jahren her (vom aktuellen Kurs).

Und 2024 kommen die Aktienoptionen aus 2020 zur Zahlung (nochmal 351k Aktien oder 10% Verwässerung, Ausübung zu 6,86)

[cebulonby]

Antwort auf Beitrag Nr.: 73.309.961 von DerLehrer am 16.02.23 19:44:22

Bitte nimm meinen vorherigen Beitrag nicht "persönlich" ...
für mich war der Trigger , dass Du bei dem Erfolg ... dann doch das Wort "traurig" verwendest ...

Genau wegen der Möglichkeit, durch geschicktes Investieren Geld zu verdienen ..
sind wir doch an den Märkten unterwegs ...
damit wir nicht nur Geld mit unserer Hände Arbeit verdienen müssen oder in dem wir uns als "DerLehrer" mit fremden Kindern rumplagen (wobei Erziehung ja eine sehr gute und auch befriedigende Sache sein kann)
sondern auch am Erfolg von Unternehmen oder guten Managern teil-haben können

Das ist schön und hilft Dir, das zu tun, was Du tun willst
Also: Genieß es !

[cebulonby]

Antwort auf Beitrag Nr.: 73.309.961 von DerLehrer am 16.02.23 19:44:22

Das ist ja wohl ... Jammern auf hohem Niveau !!

Wäre es Dir lieber gewesen, man hätte den Ertrag nicht gehabt und hätte weiter auf niedrigem Niveau dahinvegetiert ??

Ich begrüße den Schritt !
Zeigt er doch, dass das Management die richtigen Entscheidung trifft und auch uns Mit-Aktionär*innen damit einen sehr guten Ertrag "anwachsen" lässt.
Denn die verkauften Unternehmensteile waren im Wert auf keinen Fall so vom Aktienmarkt gesehen worden oder im Kurs hinterlegt!

Und warum sollte ich jetzt daher nicht darauf setzen, dass das Management weiter die richtigen Schritte macht??
Sie haben es doch bewiesen, dass sie es können!
Und wenn die schreiben:
.... Der Vorstand geht davon aus, dass sich die Investitionen bereits in 2024 + 2025 durch ein überproportionales Umsatzwachstum und nachhaltige Ergebnissteigerungen auszahlen werden ...

dann setze ich nach den bisherigen Erfahrungen mit dem Unternehmen ganz besonders darauf, dass der VOR und das Unternehmen einen Plan haben, der die Realisierung dieser Aussagen auch möglich macht !!
Ich vertraue darauf und setze auch darauf !

Bei Deinem Einstand von rd. 19 € kannst Du Dich doch gut zurücklehnen ... und warten ... Dein Einsatz wurden insgesamt mit der dann gezahlten Dividende doch nach der jetzt anstehenden Divi nahezu voll zurückgezahlt ...
Also hast Du doch Money for nothing ... und Dein "nicht eingesetztes Kapital" wirft Dir weiter gute Zinsen ab ... besser geht es nicht !

[katjuscha-research]

Antwort auf Beitrag Nr.: 73.310.102 von moneymakerzzz am 16.02.23 20:05:03

Ich wäre ja bekanntlich für eine niedrigere Dividende gewesen.

Aber man muss schon sagen, dass der Ausblick schon mehr als überzeugt. Ich hatte da deutlich weniger erwartet. Insofern ist der Kursanstieg schon nachvollziehbar, denn wenn man nach der Sonderdividende auf 21-22 € fällt, wäre man nicht wirklich teuer. Ev/Ebitda von etwa 7.

[moneymakerzzz]

Antwort auf Beitrag Nr.: 73.309.961 von DerLehrer am 16.02.23 19:44:22

ich hab alles verkauft eben

sehe es so: EPS bei Geschäftskunden (2021/2022/2023e) wäre mehr oder weniger flach - wobei 2022 sogar rückläufig war.

Klar spricht man von Investitionen - aber die müssen dann erstmal erfolgreich sein (auch wenn man die aus dem Cashflow natürlich stemmen kann und auch eine kleiner Übernahme drin sein sollte) und bis 2024 ist auch noch eine Weile hin.

Je nachdem, wo wir dann Ex-Dividende nach der HV stehen komme ich vlt. wieder zurück - das Forum hier ist schon sehr angenehm

[DerLehrer]

Jetzt ist natürlich die Frage, was man mit seinen Aktien macht.

Einerseits ne Hammer Meldung (mein Einstiegspreis ist 19,5€, also quasi 100%Dividende). Andererseits schade, da es vielleicht eine riesige Chance gewesen wäre, in diesem schönen/stabilen Wachstumsmarkt "Cloud&Fiber" organisch/anorganisch stärker zu wachsen.

Werde auf jeden Fall weiter investiert bleiben. 100Mio Umsatz bei 10 Mio Gewinn für 2023 hört sich jetzt auch nicht schlecht an. Vielleicht kommt nach der Dividende ja ein Übernahmeangebot und man möchte sich nur schlank machen?

Wie sind eure Gedanken? Bin echt ein bisschen "traurig", andererseits natürlich ein riesen Geschenk, ecotel ist mit Abstand meine größte Depot-Position

[moneymakerzzz]

Antwort auf Beitrag Nr.: 73.309.586 von Freibauer am 16.02.23 18:57:41

Das ist echt wild...hätt ich nicht gedacht, also die Kursreaktion.