Adva Optical. Fakten, Daten, Hintergründe für unsere Pusher und Basher (Seite 167)

[parzival51]

Antwort auf Beitrag Nr.: 55.629.398 von washington66 am 30.08.17 15:43:50

in den letzten Jahren bestand fasst allgemein Konsens, dass die Marge nur über höhere Umsätze nachhaltig verbessert werden wird. Dies gelang nur teilweise im letzten Jahr, da offenbar zu große Zugeständnisse gegenüber größeren Kunden im Preis - auf Kosten der Marge - gemacht werden mussten.

Möglicherweise will der adva Vorstand diesen Weg nicht weiter gehen, verzichtet eher auf größere Umsatzzuwächse und setzt mittelfristig auf die wohl kommende Konsolidierung im Marktsegment und das eigene technologische Potential.

Ich bleibe langfristig dabei, zumal nach diesen 2 - ich bleib dabei: völlig übertriebenen - Abstürzen. Sicher weiss man erst mehr nach den Q3 Zahlen und Prognose Q4, aber bis dahin wird sich der Kurs weiter erholen, da der Markt schon auf die Zukunft setzen wird.

[washington66]

Antwort auf Beitrag Nr.: 55.627.466 von washington66 am 30.08.17 12:12:10

Ach ja noch eins:
Die LVs haben sich gestern weiter stark eingedeckt, mal bei Bundesanzeiger nachschauen, die gehen also auch von weiter sinkenden Kursen aus. Bisher hatten die Jungs den richtigen Riecher, so leid es mir tut. BP oder andere Führungskräfte kaufen auch nicht zu...

Werde hier auf alle Fälle weiter am Ball bleiben, sehe das Potential, aber erst evtl ab Ende 2018. Vorher ist mir das Vabanque Spiel zu heiss.

[cashplayer]

Antwort auf Beitrag Nr.: 55.627.583 von washington66 am 30.08.17 12:20:30

Also ich finde es von Unternehmen her durchgehend als vertrauenswürdig
Wenn man relativ früh diesen Umsatz und Gewinneinbruch am Markt kommuniziert und daraufhin gleich sagt wir bauen Stellen ab also gleich mit Gegenmaßnahmen aufwartet wie viele Unternehmen Zögern das bis zum Schluss hinaus

Außerdem hat etwa schon eine Menge an Know-how im Markt zu bieten und so schnell wie der Kurs unten war so schnell ist der Kurs auch wieder oben ich habe hier meine Position einfach noch mal verdoppelt und sitze die Sache aus da habe ich überhaupt kein Problem mit

Das ist in der Telco Sparte temporär immer mal ein paar Probleme gibt ist doch logisch aber hier überwiegen zu großen Teilen die Chancen gegenüber überschaubarem risiken

Allen weiterhin viel Spaß Gruß Cashie 😁😁😁

[washington66]

Antwort auf Beitrag Nr.: 55.627.466 von washington66 am 30.08.17 12:12:10

Wie soll man auf dieser Basis ein EPS abschätzen? Somit auch schwierig über KGV eine fairen Kurs zu benennen. Darum hab ich mir ne Auszeit gegönnt. Wenn sich die Lage stabilisiert hat und man wieder Daten zum Rechnen hat, geht es eventuell weiter.

Zum Thema Auftragsverschiebungen:
Hatten wir auch schon des öfteren, die Aufträge sind nie gekommen. Speziell beim Verizon Merger habe ich Zweifel, da über den Merger auch ein konkurrierender Lieferant mit ins Spiel kommt. Habe bei anderen in der Branche, speziell Ciena, noch nichts über temporäre Verschiebungen gehört...
Auch Thema Übernahme oder Aktienrückkauf scheidet aus meiner Sicht als stabilisierender Faktor aus. Es wird nur auf die Quartalsergebnisse ankommen....

[washington66]

Antwort auf Beitrag Nr.: 55.627.205 von holliman am 30.08.17 11:44:53

Hallo Holliman
Meine Sorge sind nicht die Umsätze, sondern die Marge. Bei negativem Ergebnis verbrennt man Geld, da netto Cash durch MRV neutralisiert ist. Wie wird die Börse auf 2 Verlustquartale in 2017 reagieren? Q1 ist erfahrungsgemäß auch eher Margenschwach, also Gefahr auf 3 schlechte Quartale bei der schon vorhandenen schlechten Stimmung.....

[washiwashi]

Antwort auf Beitrag Nr.: 55.627.205 von holliman am 30.08.17 11:44:53

8pct in weniger als 24 Std.. ich bin dann mal weg.
Glaube das wird jetzt erst einmal eine ganze Weile dauern, bis sie wieder Fuss fassen.

Aber das ist ja bei unter 5 Euro im Kurs reflektiert.

[holliman]

Antwort auf Beitrag Nr.: 55.620.383 von durchblick123 am 29.08.17 15:35:42

Hi Durchblick,

Ich bin weiterhin investiert. Für mich sind das weiterhin Buchgewinne, da ich tief eingestiegen bin (teilweise zu 0,90€).
Momentan ist zwar einiges an Unsicherheit vorhanden, aber ich denke dass einiges an Übertreibung im Kurs steckt. So langsam sichert durch, dass nicht nur Amazon weggefallen ist, sondern auch ein zweiter Kunde und bei einem dritten Kunden sich die Beauftragung verzögert. Im ersten Fall (Amazon) wird es weitere Ausschreibungen geben, und es ist nicht unwahrscheinlich dass man in ein paar Quartalen oder auch 1-2 Jahren wieder Umsätze macht. Das wird dann vermutlich über den Preis gehen. Im zweiten Fall hat der Umsatzwegfall nichts mit der Produktqualität zu tun, sondern mit einem Merger bei einem Kunden und im dritten Fall handelt es sich um eine Auftragsverzögerung. Also glaube ich, dass die Quartalsumsätze bei über 120 Mio. Euro bleiben werden (inkl. MRV). Die Marge sollte sich bereits in 2018 stabilisieren. Daher teile ich die Untergangsstimmung keines Wegs.

Viele Grüße
holliman

[Pieselwitz]

Antwort auf Beitrag Nr.: 55.617.218 von Pieselwitz am 29.08.17 10:03:59

Zitat von Pieselwitz: Erste Position im Depot zu 4.65 - im Wikifolio etwas teurer zu 4,766 Euro

Heute früh Nachkauf zu 4,30 Euro für mein privates Depot. Denke, dass das der finale Ausverkauf war!

[washington66]

Habe jetzt auch die Reisleine gezogen. Sehe für 2018 einfach keinen Case auf dessen Basis man Annahmen treffen kann.

Nächste 2-3 Quartale Minusergebnis?
Wie schaut dann der Netcash aus, evtl -20mio?
Evtl nochmalige Restrukturierungsrunde?
Aktienkurs bei negativem EPS bei 2,x?

Das tu ich mir nicht weiter an. Die gesenkte Prognose von Anfang der Woche, wird meiner Meinung nach noch weitere Hiopsbotschaften nach sich ziehen.

Warte ab bis Wiedereinstieg bei AWS mit CloudConnect geklappt hat und bis Oszi und Esemble Markterfolge erkennen lassen. Bis dahin liegen mir Zuviel unsichere Quartale.

Glaube weiterhin an 15€ in 2020, aber bis dahin könnte man auch in 2018 an der Insolvenz scharren.

[faultcode]

Antwort auf Beitrag Nr.: 55.494.462 von Der Tscheche am 10.08.17 09:08:24

...ich wollte meinen Börsentag gerade beenden,..

..da sah ich das - und dachte mir: sehr gut getroffen, aber warum nicht neu denken?
(ich habe meine Meinung so beim ADVA-Recherchieren von EUR4.20 auf ein neues XETRA-Limit von EUR2.98 bis Ende Oktober geändert - vor dem Malen hier...)

MMn könnte ein Volume-at-price-Chart in so einer Situation sehr helfen - aber nichts auf die Schnelle im Aktien-Nebenland Deutschland zu machen: