Deutsche Small Caps - Basisinvestments eines Langfristdepots (Seite 2765)

[Rainolaus]

PNE

Diese Analystenmeinung/Prognose dürfte sich wohl auch mit dem Investmentcase zu PNE von Sirmike decken:

PNE: Starke Pipeline - Hochstufung auf "buy"!

02.04.19 12:25
SMC Research

Münster (www.aktiencheck.de) - PNE-Aktienanalyse von Analyst Holger Steffen von SMC Research:

Holger Steffen, Analyst von SMC Research, stuft in einer aktuellen Aktienanalyse die Aktie des Windpark-Projektierers PNE AG (ISIN: DE000A0JBPG2, WKN: A0JBPG, Ticker-Symbol: PNE3) von "speculative buy" auf "buy" hoch.

Das Jahr 2018 sei für PNE operativ sehr erfolgreich gewesen. Eine Wertberichtigung auf das Vorratsvermögen von drei Offshore-Projekten in Höhe von 10,8 Mio. Euro habe das zwar etwas konterkariert, dennoch sei das Jahr mit einem positiven EBIT von 7,8 Mio. Euro abgeschlossen worden. PNE habe damit den Umbruch, der aus der Umstellung auf Ausschreibungsverfahren in Deutschland und weiteren Märkten sowie aus einem temporär deutlichen Rückgang des Windkraftausbaus resultiere, sehr gut gemeistert. Dank einer gut gefüllten Pipeline insbesondere mit Projekten im Ausland dürfte das laufende Jahr nach der Prognose des Vorstands mit einem EBIT von 15 bis 20 Mio. Euro ertragreich abgeschlossen werden, Steffen rechne sogar mit einem Resultat am oberen Ende der Spanne.

Der Blick richte sich aber schon auf das Jahr 2020. Denn dann werde PNE das nächste große Windparkportfolio (Zielkapazität bis zu 200 MW) zusammengestellt haben und verkaufen, was für eine starken Gewinnschub sorgen dürfte. Die Chancen stünden zudem gut, dass die kontinuierlich fortschreitende Umsetzung der Scale-up-Strategie, die mit einer Ausweitung des Leistungsspektrums einhergehe, im Anschluss zu einem nachhaltig höheren durchschnittlichen Gewinnniveau und einer geringeren Ergebnisvolatilität führen werde.

Steffen sehe diese Perspektiven im Aktienkurs nicht adäquat berücksichtigt, der weit unter dem von ihm ermittelten fairen Wert von 3,50 Euro je Aktie liege. Da sich PNE im Marktwandel sehr gut behauptet habe und der Ausbau der Marktposition voranschreite, seien zudem die Risiken für negative Abweichungen deutlich gesunken.

Holger Steffen, Analyst von SMC Research, ändert sein Urteil daher von "speculative buy" auf "buy", verbunden mit einem reduzierten Prognoserisiko. Das Kursziel werde von 3,30 Euro auf 3,50 Euro erhöht. (Analyse vom 02.04.2019)

[heinzconrad]

Antwort auf Beitrag Nr.: 60.253.263 von 1erhart am 02.04.19 10:25:58

Zitat von 1erhart: Und wie oft willst du den 100% gleichen Beitrag noch bringen.

Wie heisst es wieder: Ich habe keine Ahnung und davon eine ganze Menge.

Sorry! Ich hatte Deinen Beitrag auf mich bezogen gehabt. Eine Mit-Posterin hat mich gerade darauf hingewiesen, dass dem nicht sein kann. Du hast wohl User picardie gemeint. User picardie hat seinen Beitrag "Das gesamte Vorstands Interview ist nun verfügbar. Endor: Gaming-Aktie in der Pole-Position" in gleicher Form unmittelbar hintereinander insgesamt in 3 Foren gepostet (Endor AG, E-Sport Markt und hier).

[tzadoz2014]

Antwort auf Beitrag Nr.: 60.255.090 von Wertefinder1 am 02.04.19 13:18:38

Zitat von Wertefinder1: Was ist denn mit der Lion Aktien los? Wurde nicht mal 2016 oderso im Rahmen einer KE zu 5,50 Euro geschrieben, das die Aktie nicht mehr unter 5 Euro fallen könne? - Jetzt bei 2,30 Euro.

Schau dir doch mal den 3-Jahres-Chart an. Die Aktie befindet sich seit Anfang 2017 auf den Weg nach unten. Die Meldungen von gestern sind da wohl nur das Sahnehäubchen, dass den Abwärtstrend beschleunigt.

https://www.wallstreet-online.de/nachricht/11351967-dgap-adh…
https://www.wallstreet-online.de/nachricht/11351994-dgap-new…

Schon traurig die Entwicklung. Viel Vorschußlorbeeren erhalten hatten sie zwischenzeitlich ja. Vom 01.01.2016 bis zum Höhepunkt hatte sich die Aktie fast verzehntfacht. Aber außer viel Phantasie kam einfach zu wenig vom Unternehmen.

[Wertefinder1]

Was ist denn mit der Lion Aktien los? Wurde nicht mal 2016 oderso im Rahmen einer KE zu 5,50 Euro geschrieben, das die Aktie nicht mehr unter 5 Euro fallen könne? - Jetzt bei 2,30 Euro.

[Kleiner Chef]

Navigator: All I want is you!

Fällt mir ein, wenn ich die Geldseite von Navigator
sehe, die mit 60.000 Stücken zu 1,64 Euro gefüllt ist.

Irgendjemand verfährt hier nach dem Motto
"All I want is you".

Anders formuliert: Die Kritiker rund um den Wert haben
die Chance ihre Stücke loszuwerden.

Gruß

[Kleiner Chef]

Antwort auf Beitrag Nr.: 60.253.290 von Rainolaus am 02.04.19 10:28:33

MS Industrie: Teilverkauf des Kerngeschäftes!

Zitat von Rainolaus: @KC

wie bewertest Du den überraschenden Verkauf der Weltmotor Sparte von MS Industrie? Das bringt 17Mio Cash, es fallen aber auch 80Mio Umsatz weg.
Valueanleger sieht bei MS Industrie ein Kursziel von 4,20€ und hat seine Position gerade ausgebaut.

Ich hatte meinen Kommentar ja letzte Woche bereits abgegeben und festgestellt, das vieles im Kurs unter 3 Euro bereits eingepreist ist. Die Bilanz hellt sich auf und man gewinnt freie Mittel, um den
margenträchtigeren Bereich Ultrasonic auszubauen, wo man ja zweistellige Margen erzielen will.

Der war bisher mit hohen Vorlaufkosten belegt, weshalb ich ja den Wert zuletzt verkauft hatte. Klar muss aber sein, wer hier investiert, der braucht einen längeren Atem.

Gruß

[heinzconrad]

Antwort auf Beitrag Nr.: 60.253.263 von 1erhart am 02.04.19 10:25:58

Es ist ein gut gemeinter Hinweis mit einer unmissverständlichen Botschaft.

[Rainolaus]

@KC

wie bewertest Du den überraschenden Verkauf der Weltmotor Sparte von MS Industrie? Das bringt 17Mio Cash, es fallen aber auch 80Mio Umsatz weg.
Valueanleger sieht bei MS Industrie ein Kursziel von 4,20€ und hat seine Position gerade ausgebaut.

[1erhart]

Antwort auf Beitrag Nr.: 60.253.200 von heinzconrad am 02.04.19 10:21:37

Und wie oft willst du den 100% gleichen Beitrag noch bringen.

Wie heisst es wieder: Ich habe keine Ahnung und davon eine ganze Menge.

[heinzconrad]

Antwort auf Beitrag Nr.: 60.252.948 von picardie am 02.04.19 09:58:19

Ich halte Endor für kein interessantes Investment, ausführlicher Bericht folgt {Ich bin im Augenblick wegen eines anderen Berichts beschäftigt}